Investițiile în acțiuni internaționale pe piețele emergente precum Rusia pot fi un efort foarte riscant și costisitor pentru investitorii din S.U.A., deoarece piețele de peste mări au de obicei comisioane mai mari și necesită o permisiune specială pentru tranzacționarea acțiunilor. Fondurile mutuale cu participații rusești permit investitorilor o modalitate ușoară și relativ ieftină de a obține expunere la una dintre cele mai mari economii de piață emergente. Deoarece ciclul de afaceri al Rusiei tinde să aibă o corelație redusă cu restul lumii, deținerea de fonduri mutuale cu expunerea rusă permite investitorilor să obțină o diversificare a portofoliului valoros. Datorită scăderii prețurilor la energie și a sancțiunilor economice generate de conflictul armat din Ucraina, economia rusă a contractat și a înregistrat o recesiune în perioada 2014-2015. Acest lucru reflectă negativ performanța stocurilor rusești.

Fondul Voya Rusia

Fondul Voya Russia este unul dintre puținele fonduri cu cea mai mare expunere la acțiunile rusești. Fondul alocă 82% din participațiile sale la acțiunile din Rusia. Aproximativ 95% din activele fondului sunt investite în acțiuni. Portofoliul său este construit astfel încât să reflecte compoziția economiei rusești, care se concentrează în mare măsură pe sectoarele energetic și materiale. Voya alocă 39,6% stocurilor de energie și 17,8% stocurilor de materiale, în timp ce capitalul social al consumatorilor reprezintă 14% din activele investite ale fondului.

Din 2010 până în 2015, fondul a înregistrat o rată medie anuală de -8. 3% și o abatere standard de 28,3%, făcând Voya una dintre cele mai riscante și mai volatile dintre colegii săi care investesc pe piețele emergente. Fondul are un raport de cheltuieli ridicat de 2,7%. În viitor, performanța fondului este condiționată de creșterea prețurilor materialelor și a energiei la nivel mondial. Având în vedere slăbiciunea economiei chineze, unul dintre cei mai mari consumatori de energie și de materiale, Voya va continua să demonstreze o volatilitate sporită și o întoarcere redusă în viitor. Fondul este cel mai potrivit pentru investitorii care sunt foarte toleranți la riscuri și care au cunoștințe foarte bune în ceea ce privește energia și ciclurile materialelor de bază care afectează economia Rusiei.

T. Rowe Price Fondul Europei Emergente

Fondul T. Rowe Price Emerging Europe este un fond gestionat activ care investește în acțiunile comune ale companiilor situate în țările emergente din Europa. Spre deosebire de Fondul Voya Russia, acest fond are o alocare mai mică de 56% pentru Rusia, în timp ce Turcia reprezintă 19,4% din activele investite ale fondului. Această alocare permite fondului să realizeze o mai bună diversificare pe piețele europene emergente. Cu toate acestea, performanța sa depinde în continuare în mare măsură de economia Rusiei. Are alocări mai mici pentru industriile și sectoarele foarte ciclice, cum ar fi energia și materialele, pentru a evita volatilitatea sporită.Fondul are o alocare de 35% pentru stocurile financiare, 20% pentru stocurile de bunuri de consum și 25% pentru stocurile de energie și materiale.

Din 2010 până în 2015, Fondul T. Rowe Price Emerging Europe a înregistrat o revenire medie anuală de -10. 7% și o deviație standard de 24,7%, ceea ce îl face extrem de volatilă și o investiție riscantă. Prețul petrolului rămâne la sau în apropierea scăderii sale de 10 ani și există o mare incertitudine politică în Turcia ca urmare a alegerilor parlamentare din iunie 2015. Fondul va continua să demonstreze rentabilitate scăzută și volatilitate ridicată în țările apropiate viitor. Ea are o rată a cheltuielilor de 1. 51%. Este cel mai potrivit pentru investitori care caută o diversificare mai largă pe piețele emergente din Europa, cu un accent puternic pe Rusia.

U. S. Global Investors Fondul Europei Emergente

Fondul Global al Investitorilor Umani din Europa Emerging Europe se concentrează asupra investițiilor în acțiuni ale piețelor emergente din Europa. Acesta alocă 29,8% stocurilor rusești, în timp ce Polonia are o alocare de 17,8%. Turcia este a treia țară mai mare din portofoliul fondului, cu 17,2%. Spre deosebire de alte fonduri care se concentrează asupra Rusiei, acest fond investește în active pentru a obține o diversificare mai bună în diferite regiuni, iar performanța sa este mult mai puțin afectată de problemele economice dintr-o singură țară. Fondul și-a construit portofoliul pentru a obține o diversificare mult mai bună în ceea ce privește expunerea în industrie, deoarece nici o industrie unică nu reprezintă mai mult de 20% din portofoliul său. Stocurile financiare au o alocare de 18,4%, în timp ce acțiunile energetice au o alocare de 18,2%. Stocurile industriale și de telecomunicații au o alocare de 13,8%, respectiv de 10,9%.

În perioada 2010-2015, Fondul pentru Investiții în Europa emergentă din S.U.A. a înregistrat o revenire medie anuală de -10. 4% și o abatere standard de 21,1%. Fondul a reușit să obțină o volatilitate mai scăzută în comparație cu partenerii săi, datorită unei mai bune diversificări între industrii și regiuni. Deoarece fondul este expus unor țări mai dezvoltate, cum ar fi Ungaria, Polonia și Republica Cehă, performanța sa este susceptibilă să se îmbunătățească comparativ cu colegii săi, cu o concentrare puternică într-o singură țară, cum ar fi Rusia. Acest fond are un raport de cheltuieli de 2, 28%. Este cel mai potrivit pentru investitorii care doresc să obțină o diversificare foarte largă pe piețele emergente europene, cu un accent mai mic pe stocurile rusești.