Portofoliul Fidelity Select Pharmaceuticals ("FPHAX" ) este un fond mutual de capital care investeste in companii farmaceutice. Sub umbrela farmaceutică, fondul investește în principal în companiile farmaceutice tradiționale. O parte mult mai mică din fond este alocată companiilor de biotehnologie. Obiectivul principal al fondului este aprecierea capitalului, astfel încât acesta se concentrează asupra companiilor mari de creștere care investesc profitul în operațiunile de creștere a combustibilului, mai degrabă decât companiile care plătesc mari dividende. Fondul necesită o investiție minimă de 2, 500 USD și o rată de cheltuieli de 0,8%.

Distribuția sectorului

Portofoliul Fidelity Select Pharmaceuticals se concentrează exclusiv pe companiile farmaceutice și, prin urmare, compoziția sa prezintă sectoare clasificate sub umbrela farmaceutică. Începând cu martie 2016, tehnologia medicală, în cadrul căreia se clasifică cele mai multe companii farmaceutice și biotehnologii, primește aproape întreaga alocare a fondului la 96,5%, în creștere față de 91,8% în martie 2015. Serviciile de sănătate, al doilea cel mai mare sector a redus alocarea sa de la 2,5% în martie 2015 la 1,2% în martie 2016.

De asemenea, contribuția la majorarea alocării pentru tehnologia în domeniul sănătății este reprezentată de fondul care deține mai puțin numerar în martie 2016 în comparație cu martie 2015. Fondurile mutuale dețin cel puțin puțin bani în numerar în scopul reechilibrării; când cotele de numerar devin excesive, creează o tragere de numerar care poate înăbuși veniturile totale. Din acest motiv, investitorii inteligenți caută fonduri care mențin lichidități în mod sporit. Pe parcursul ultimului an, portofoliul Fidelity Select Pharmaceuticals a scăzut de la 2,5% până la 0,3%.

Coeficienți corecți pe țări

Fondul este bine diversificat pe țări, cu aproximativ jumătate din participațiile la societăți din S.U.A. și cealaltă jumătate investit pe plan internațional. Companiile bazate pe SUA și-au majorat alocările de la 41,1% în martie 2015 la 48,8% în martie 2016. În continuare, Irlanda este la 17,4%, în creștere față de 17,3% în martie 2015. Marea Britanie a scăzut de la 10%. 6 la 9. 2%, în timp ce Franța a scăzut de la 7,9 la 7,2%. Țările reprezentate la 5% sau mai mici includ Israelul, Danemarca, Japonia, Elveția și Canada.

Exploatații de top

În timp ce fondul deținea 70 de participații la sfârșitul anului 2015, primele 15 participații constituiau mai mult de două treimi din întregul fond. Cele mai mari exploatații sunt nume de uz casnic, cum ar fi Johnson & Johnson (NYSE: JNJ

JNJJohnson & Johnson139, 76-0,23%

Creat cu Highstock 4. 2. 6 ), GlaxoSmithKline GSKGlaxoSmithKline36. 14-0. 03% Creat cu Highstock 4. 2. 6 ), Allergan Sanofi SA ADR (NYSE: SFY). Distribuție după dimensiune Companiile multinaționale mari domină fondul.Mega-caps-urile au o alocare de 68,6%, în creștere față de 63,9% în martie 2015, în timp ce marile plăți au fost de 14,5%, în scădere de la 16,3% în martie 2015. Alocarea la mijlocul limitei între 12 și 13%, în timp ce nici capacele mici, nici capacele mici nu au nici măcar o alocare de 5%. Acest fond, cu evidența excelentă, face un plus de portofoliu. Ar trebui însă completat cu fonduri care oferă o mai mare diversificare sectorială și expunere la întreprinderile mici și întreprinderile cu valoare.