Fondurile de hedging operează în mod similar fondurilor mutuale în sensul că activele investitorilor sunt reunite împreună și gestionate de profesioniști experimentați, care caută să optimizeze returnările clienților. Cu toate acestea, există diferențe-cheie. Fondurile de hedging necesită investiții minime mari și sunt deschise doar investitorilor acreditați, care includ indivizi cu valoare netă netă, venituri substanțiale și cunoștințe avansate ale piețelor de valori mobiliare. În timp ce un fond mutual tipic necesită o investiție minimă de 500 USD care poate fi lichidată fără restricții de timp, un fond de acoperire ar putea necesita un depozit în valoare de 1 milion USD, cu o perioadă de blocare de un an, permițând retrageri o dată pe trimestru.

Fondurile de hedging utilizează strategii de investiții pentru a minimiza riscul de portofoliu, însă managerii încearcă, de asemenea, să maximizeze rentabilitatea clienților, adoptând abordări care se deplasează independent de piețele pe scară largă. Fiind compensate pe un procent din activele aflate în administrare (AUM) și un procent din profit, managerii fondurilor de hedging sunt stimulați pentru a obține performanțe optime pentru portofoliile lor. Managerii folosesc, prin urmare, strategii exotice, cum ar fi piese bazate pe evenimente, în care, de exemplu, stocurile de companii care se luptă sunt vândute pe scurt în anticiparea depunerilor de faliment. Prin urmare, întoarcerea fondurilor de hedging poate duce la indicele pe piețe sau pe piețe descendente, oferind compensații generoase pentru persoanele care conduc portofoliul. Următorii patru manageri ai fondurilor speculative au fost printre strategii de investiții cu cea mai mare plătire din S.U.A. în 2015.

Ken Griffin a fondat ulterior Citadel LLC în 1990. Concentrându-se pe strategiile de gestionare a riscurilor concepute pentru a rezista condițiilor de piață în schimbare, fondurile de hedging ale lui Griffin, cu în jur de 25 de miliarde de dolari în AUM, au recompensat investitorii cu mult în 2015. Acțiunile globale ale acțiunilor Citadel și Tactical Trading au revenit cu 17,2% și 16% net cu comisioane, în timp ce fondul principal a câștigat 14,3% după cheltuieli. Șeful portofoliului filantropic a fost numit de revista Institutional Investor ca administrator instituțional al fondurilor de hedging al anului pentru anul 2015. Pentru eforturile sale, câștigurile lui Griffin în anul 2015 au totalizat 1 dolar. 7 miliarde, cea mai mare sumă din orice manager de fonduri de hedging din Statele Unite.

James Simons, care a avut încă o influență semnificativă în spatele scenei, James Simons a renunțat la gestionarea activă a portofoliului la hedgingul de 29 miliarde de dolari Renaissance Technologies din 2010. Simons, care și-a început cariera ca matematician teoretic și codul de cracare pentru Agenția Națională de Securitate din SUA (NSA) din Vietnam, are o valoare estimată netă de 15 USD. 5 miliarde de euro. Fondul Medallion din Renaissance utilizează modelarea pe calculator pentru a găsi ineficiențe de pe piețele de acțiuni și de a capta profituri, deși tranzacționează frenetic.Fondul, înainte de onorarii, a reluat câștigurile medii anuale de 71,8% între 1994 și 2014. Folosind metode analitice eclectice, Simons utilizează matematicieni și astronomi pentru a selecta mai mult de 3 000 de subiecte care cuprind exploatațiile Medallion.

David Tepper

Prin schimbarea domiciliului său de la New Jersey la Florida, David Tepper, șeful Appaloosa Management, a creat tumult major în biroul de stat al New Jersey. Relocarea celor 11 dolari ai lui Tepper. 4 miliarde de personal se așteaptă să influențeze în mod semnificativ veniturile fiscale în statul Garden, deoarece mai puțin de 1% dintre contribuabili contribuie cu mai mult de o treime din impozitele pe venitul personal. Fondul de hedging al lui Tepper face pariuri mari pe o revenire a petrolului, sporind expunerea portofoliului la o pondere de 10%. Începând cu 1993, Appaloosa a acumulat 22 de dolari. 8 miliarde de câștiguri, plasând acoperișul printre primele trei fonduri cele mai profitabile existente. Începând cu anul 2015, Tepper se ridica la 1 USD. 2 miliarde.

David Shaw

Utilizând analiza matematică sofisticată, absolventul de la Stanford, David Shaw, a folosit metode cantitative pentru a-și impulsiona fondul compozit până la un câștig de 20% după 2015. Societatea de gestionare a activelor societății Shaw, grupul D. E. Shaw, caută probleme care sunt mai puțin expuse schimbărilor de pe piață și presiunilor concurențiale, îndepărtându-se de valoarea obișnuită, de creșterea economică și de impulsul pe care îl joacă. Odată cu trecerea de la un accent convențional, gardurile Shaw reduc riscul general în portofoliile care urmăresc stilurile de investiții care predomină, maximizând rentabilitatea propriilor active unice gestionate. În 2015, Shaw a primit 700 de milioane de dolari în compensație.