Volatilitatea este dispersia randamentelor pentru un anumit indice de securitate sau de piață. Acesta este cuantificat de către comercianții pe termen scurt ca diferența medie între un stoc zilnic ridicat și zilnic scăzut, împărțit la prețul acțiunilor. Un stoc care se mută la 5 USD pe zi cu un preț de 50 USD este mai volatil decât un stoc care se mută la 5 USD pe zi, cu un preț de acțiuni de 150 USD, deoarece procentul este mai mare decât primul. Comercializarea stocurilor cele mai volatile este o modalitate eficientă de tranzacționare, deoarece, teoretic, aceste stocuri oferă cel mai mare potențial de profit. Nu fără propriile lor pericole, mulți comercianți caută aceste stocuri, dar se confruntă cu două întrebări primare: Cum să găsim cele mai volatile stocuri și cum să le schimbăm folosind indicatori tehnici? (A se vedea "Cei patru indicatori utilizați cel mai frecvent pentru comercianții cu tendințe.")

Cum să găsim cele mai volatile stocuri

Găsirea stocurilor cele mai volatile nu este complexă și nu necesită investigații constante sau analize stoc. În schimb, rulați un ecran de stoc pentru stocuri care sunt în mod constant volatile. Volumul este, de asemenea, esențial pentru tranzacționarea stocurilor volatile, pentru intrarea și ieșirea cu ușurință.

Fetcher Stock (StockFetcher.com) este un exemplu de filtru pe care îl puteți utiliza pentru a urmări stocurile foarte volatile:

Aplicând filtrele de mai sus, Fetcherul de stocuri va alege stocurile cu mișcări medii mai mari de 5% pe zi (între deschidere și închidere) în ultimele 100 de zile. De asemenea, filtrează acțiuni la prețuri cuprinse între 10 și 100 USD și cu un volum mediu zilnic de peste 4 milioane în ultimele 30 de zile. În plus, dacă sunteți interesat doar de acțiuni, adăugarea unui filtru precum "schimbul nu este Amex" ajută la evitarea apariției de fonduri ETF cu efect de levier în rezultatele căutării.

O opțiune mai intensă de cercetare este să căutați stocuri volatile în fiecare zi. Finviz. com (versiunea gratuită) oferă câștigătorii de top, cei mai buni pierduți și cele mai volatile stocuri pentru fiecare zi de tranzacționare. Utilizați instrumentul de scanare pentru a filtra rezultatele pentru capitalizarea pieței, performanță și volum. Îmbunătățirea căutării în acest mod oferă comercianților o listă de stocuri care corespund specificațiilor exacte ale acestora.

Nasdaq. com enumeră cei mai mari câștigători și perdanți din cadrul NASDAQ, NYSE și AMEX. Acestea nu sunt rezultate filtrate și reflectă volatilitatea doar pentru acea zi. Prin urmare, lista oferă stocuri potențiale care ar putea continua să fie volatile, dar comercianții trebuie să treacă manual rezultatele și să vadă care stocuri au o istorie de volatilitate și au un volum suficient pentru a garanta tranzacționarea.

Tranzacționarea stocurilor cele mai volatile

Stocurile volatile sunt predispuse la mișcări clare, ceea ce necesită răbdare în așteptarea înregistrărilor, dar acțiunea rapidă atunci când apar aceste intrări.Ca și în cazul oricărui stoc, tranzacționarea stocurilor volatile care sunt în tendință oferă o tendință directă oferind comerciantului un avantaj. Anumiți indicatori pot fi utilizați pentru a tranzacționa acțiuni volatile, dar comerciantul trebuie să monitorizeze și acțiunea prețurilor - urmărind dacă prețul determină o înălțime mai înaltă sau o scădere mai scăzută față de valurile anterioare - pentru a determina când sunt luate semnalele indicator și când sunt lăsat singur. Iată doi indicatori tehnici pe care îi puteți folosi pentru a tranzacționa acțiuni volatile, împreună cu ce să căutați în ceea ce privește acțiunile de preț.

Canalele Keltner

Canalele Keltner au pus o bandă superioară, mijlocie și inferioară în jurul acțiunii de preț pe o diagramă de acțiuni.

Indicatorul este cel mai util în piețele cu tendințe puternice atunci când prețul înregistrează valori mai ridicate și valori mai ridicate pentru un trend ascendent, sau pentru valori mai joase și inferioare pentru un trend descendent.

În timpul unui trend ascendent puternic, prețul va "călca" canalul Keltner superior, iar retragerile vor ajunge adesea abia la mijlocul benzii și nu vor depăși banda inferioară. Prin urmare, banda intermediară este un potențial punct de intrare. O oprire este plasată aproximativ jumătate până la două treimi dintre drumul dintre banda mijlocie și banda inferioară. O ieșire este plasată chiar deasupra benzii superioare.

Aplicați același concept la descrescător. Prețul deseori urmărește linia inferioară a canalului Keltner, iar retragerile vor ajunge adesea la mijlocul benzii, dar nu vor depăși linia superioară Keltner. Linia de mijloc oferă, prin urmare, o zonă cu intrare scurtă, o oprire este plasată chiar în interiorul liniei superioare Keltner și o țintă este sub linia Keltner inferioară.

Canalele Keltner sunt create în mod obișnuit utilizând barele precedente de 20 de prețuri, cu un multiplicator mediu mediu de diferență la 2 0. Rambursarea în raport cu riscul este de obicei de la 1 la 5 la 2. 0 la 1; ceea ce înseamnă că pentru un risc de 1 $ potențialul de profit este de 1 USD. 50 la 2 $. 00.

Figura 1. Canalele Keltner (20, 2. 0 ATR) Aplicate la Yelp (YELP YELPYelp Inc46. 07 + 0.20% Creat cu Highstock 4. 2. 6 Grafic 2-minute

Sursa: FreeStockCharts. com

Întrucât Keltner Channels se mișcă pe măsură ce prețul se mișcă, ținta este plasată în momentul comerțului și păstrată acolo.

Avantajul acestei strategii este că o comandă așteaptă la mijlocul benzii. Momentul de intrare nu este necesar și, odată ce toate comenzile sunt plasate, comerciantul nu are nevoie să facă nimic decât să se așeze în spate și să aștepte fie oprirea fie țintă să fie umplut. Alternativ, comerțul poate fi gestionat activ. Pentru o tendință foarte puternică, obiectivul poate fi ajustat pentru a capta mai mult profit. Oprirea și riscul ar trebui reduse numai pe măsură ce comerțul devine profitabil; riscul nu este niciodată crescut în timpul unei tranzacții.

Dezavantajul acestei strategii este că funcționează bine pe piețele de trend, dar de îndată ce trendul dispare, vor începe să piardă tranzacțiile, deoarece prețul este mai probabil să se deplaseze înainte și înapoi între liniile de canal superior și inferior.

Filtrarea tranzacțiilor pe baza puterii tendinței ajută în acest sens. De exemplu, în timpul unui trend ascendent, dacă prețul nu a reușit să ajungă la un nivel mai înalt chiar înainte de o intrare lungă, evitați comerțul, deoarece o retragere mai profundă ar putea să oprească comerțul.

Figura 2. Canalele Keltner (20, 2. 0 ATR) Aplicate la Yelp 2-Minute Chart

Sursa: FreeStockCharts. com

Oscilatorul stochastic

Oscilatorul stochastic este un alt indicator care este util pentru tranzacționarea celor mai volatile stocuri. Această strategie folosește Oscilatorul Stochastic pentru stocuri variate sau stocuri care nu au o tendință bine definită. Stocurile volatile se stabilesc adesea într-o gamă înainte de a decide ce direcție urmează să urmărească.

Deoarece o mișcare puternică poate crea rapid o poziție negativă mare, așteptarea unei confirmări a unei inversări este prudentă. Oscillatorul stochastic oferă această confirmare.

Când prețul nu are o direcție clară și se mișcă în mod predominant în lateral, vinde în apropierea vârfului intervalului, odată ce Stochastic se mișcă peste 80 și apoi picătură înapoi. Plasați o oprire chiar deasupra nivelului ridicat care tocmai se formează cu o țintă, la 75% din drumul în jos. De exemplu, dacă intervalul este de 1 $ ridicat, de la scăzut la înalt, plasați o țintă $ 0. 25 deasupra nivelului scăzut.

Luați poziții lungi în partea de jos a intervalului atunci când Stochastic scade sub 20 și apoi rallies deasupra. Puneți un stop sub nivelul scăzut recent și atingeți 75% din interval. Dacă intervalul este ridicat de 1 $, de la mare la scăzut, țintă este plasat 0 $. 25 sub nivelul ridicat.

Tranzacțiile sunt luate imediat ce prețul depășește nivelul de declanșare stochastic (80 sau 20). Nu așteptați finalizarea barei de prețuri; până când o bară de 1 minut, 2 minute sau 5 minute completează, prețul ar putea să ajungă prea departe spre ținta pentru a face comerțul util.

Ignoră semnalele contrare în timpul unei tranzacții; permiteți țintă sau opriți lovirea. Odată ce țintă este lovită, în cazul în care stocul continuă să se limiteze, un semnal în direcția opusă se va dezvolta la scurt timp după. Figura 3 arată un comerț scurt, urmat imediat de un comerț lung, urmat de un alt comerț scurt.

Oscilatorul stochastic folosește setările standard de 12 perioade și setul% K la 3.

Figura 3. Stochastic Aplicat la tehnologiile avansate GT (GTAT) 2-Minute Chart

Sursa: FreeStockCharts. com

În figura 3, intervalul este de 0 $. 16 în înălțime (16 dolari minus $ 15, 84); 25% din $ 0. 16 este 0 $. 04. Deductați $ 0. 04 de la înălțimea de la 16 $ pentru a obține o țintă pentru poziții lungi de 15 $. 96. Adăugați $ 0. 04 până la scăderea intervalului de la 15 USD. 84 pentru a obține o țintă pentru poziții scurte de $ 15. 88. În timp ce intervalul este în vigoare, acestea sunt țintele dvs. pentru pozițiile lungi și scurte. În acest fel, țintă este mult mai probabil să se lovească chiar dacă prețul nu o face tot drumul înapoi la partea de sus sau de jos a intervalului, atunci când lung sau scurt, respectiv.

Pentru primul comerț scurt, imediat după ora 1:30, Stochasticul se ridică peste 80 de ani, apoi scade sub el. Acest lucru semnalează un comerț scurt. Vindem la prețul curent de îndată ce indicatorul se încadrează sub 80 de grade de sus. Plasați imediat o oprire deasupra prețului ridicat recent care tocmai se formează. Stabiliți obiectivul dvs. de ieșire la 15 USD. 88. Nu faceți altceva decât dacă se ajunge la oprire sau la țintă. Ținta este lovită mai puțin de o oră mai târziu, scoțându-vă din comerț cu un profit.Stochasticul a scăzut de atunci sub 20 de ani, așa că, de îndată ce s-au reunit peste 20, intră într-un comerț lung la prețul curent. Faceți rapid o oprire sub prețul scăzut care tocmai a format și plasați o țintă pentru a ieși la 15 USD. 96. Acest comerț durează aproximativ 15 minute înainte de atingerea țintei pentru un comerț profitabil. Un alt comerț scurt se dezvoltă imediat după comerțul anterior; introduceți scurt la prețul curent, în timp ce stochasticul trece sub 80 de puncte, plasați un stop peste prețul ridicat ridicat și plasați o țintă pentru a ieși la 15 USD. 88. Obiectivul este atins mai puțin de 30 de minute mai târziu.

Avantajul acestei strategii este că așteaptă o revenire către o zonă avantajoasă, iar prețul începe să se mute din nou în direcția noastră comercială când intrăm. Prin urmare, poate fi utilizată o oprire relativ stransă, iar rata de recompensă / risc va fi de obicei 1: 5: 1 sau mai mare.

Principalul dezavantaj este semnalele false. Semnalele false sunt atunci când indicatorul străbate linia 80 (pentru pantaloni scurți) sau 20 de linii (pentru lungimi), ceea ce poate duce la pierderea tranzacțiilor înainte de a se dezvolta mișcarea profitabilă.

De vreme ce stochasticul se mișcă mai încet decât prețul, indicatorul poate furniza un semnal prea târziu. Când semnalele de intrare au loc, prețul s-ar putea să se fi mișcat deja în mod semnificativ spre țintă, reducând astfel potențialul de profit și, eventual, transformând comerțul în valoare. La intrare, recompensa ar trebui să fie de cel puțin 1,5 ori mai mare decât riscul, pe baza țintei și a opririi.

Linia de fund

Stocurile volatile sunt atractive pentru comercianți din cauza potențialului de profit rapid. Trendul stocurilor volatile oferă adesea cel mai mare potențial de profit, deoarece există o tendință direcțională de a ajuta comercianții să ia decizii. Canalele Keltner sunt utile în tendințele puternice, deoarece prețul se întoarce doar înapoi la banda mijlocie, oferind o intrare. Dezavantajul este că, odată ce tendința se va sfârși, se vor pierde tranzacțiile. Monitorizarea acțiunilor privind prețurile și asigurarea faptului că prețul înregistrează un nivel mai înalt și mai scăzut înainte de a intra într-un comerț ascendent (scăzută scăzută și inferioară înaltă pentru comerțul cu trend descendent) va contribui la atenuarea acestui defect. Stocurile volatile nu au întotdeauna tendință; adesea biciuiesc înainte și înapoi. În timpul unui interval când stochasticul atinge un nivel extrem (80 sau 20) și apoi se inversează invers, indică faptul că intervalul continuă și oferă o oportunitate de tranzacționare. Monitorizați atât canalele stochastice, cât și canalele Keltner, pentru a acționa fie pe baza unor oportunități de trend sau variind. Nici un indicator nu este perfect însă, prin urmare, mereu să monitorizați acțiunile de preț pentru a vă ajuta să determinați când piața este în tendință sau variază, astfel încât instrumentul potrivit să fie aplicat.