Un trust de investiții imobiliare (REIT) solicită bani de la investitori și îl folosește pentru achiziționarea și exploatarea de bunuri imobiliare producătoare de venituri. Pentru persoanele care doresc să investească în proprietăți imobiliare, dar care nu au timp, bani sau know-how pentru a cumpăra și vinde proprietăți, REIT-urile oferă un excelent proxy prin care să obțină expunere la proprietăți imobiliare.

O metodă și mai ușoară de a include proprietățile imobiliare într-un portofoliu este de a cumpăra acțiuni ale unui fond comercial (ETF) compus din REIT-uri. Vanguard REIT ETF (NYSEARCA: VNQ VNQVanguard REIT83.65 + 0.67% Creat cu Highstock 4. 2. 6 ) este o alegere populară datorită ratei scăzute de cheltuieli de 0,12% , fondul și reputația fondului. Începând cu 4 martie 2016, acest ETF are 27 de dolari. 9 miliarde de active în administrare (AUM) și tranzacții la un preț de acțiuni de 79 USD. 87.

Valoarea fondului a scăzut substanțial în ultimul deceniu, după cum se poate aștepta în cazul unei investiții imobiliare, între 2007 și 2009. Acesta sa redresat puternic începând cu a doua jumătate a anului 2009, deși rentabilitatea sa totală ultimul deceniu continuă să se situeze în mod semnificativ la cel al indicelui Standard & Poor's (S & P) 500.

Simon Property Group

Simon Property Group Inc. (NYSE: SPG

SPGSimon Property Group Inc154 .99-0.0% este creat cu Highstock 4. 2. 6 care deține în Vanguard REIT ETF, cu o alocare de 8,2%. Compania din Indianapolis este cea mai mare companie REIT din Statele Unite. Deține proprietăți comerciale, cum ar fi The Mills, o colecție de centre comerciale în locuri precum South Florida și Nashville, Tennessee. Simon a depășit performanța S & P din 2011. Câștigurile sale s-au redresat bine de la prăbușirea imobiliară, crescând de la 309 milioane de dolari în 2009 la 1 USD. 8 miliarde în 2015. Rata rentabilității capitalului propriu (ROE) și marja netă depășesc cu atât mai mult de 30%. Mai mult decât atât, în ciuda a cinci ani de apreciere robustă a stocului, raportul preț-venituri (P / E) al lui Simon este încă puțin sub media industriei.

Stocare publică

Stocarea publică (NYSE: PSA

PSAPublic Storage209, 32 + 0, 17%

Creat cu Highstock 4. 2. 6 Vanguard REIT ETF, cu o alocare de 5,3%. Acesta deține și operează facilități de depozitare, care este un brand unic de bunuri imobiliare. Stocul său a fost urmărit îndeaproape de S & P din 2011 până în a doua jumătate a anului 2015, după care a evoluat rapid, pe fondul creșterii puternice a câștigurilor salariale. Compania are o bază puternică, cu o rentabilitate mai mare de 20% și o marjă netă de peste 40%, deși valoarea sa este destul de ridicată. Depozitarea publică are un raport P / E de 41.2, care este semnificativ mai mare decât media industriei și a pieței mai largi. Equity Rezidential

Equity Rezidential (NYSE: EQR

EQREquity Residential69.21 + 1. 47%

creat cu Highstock 4. 2. 6 ) solicită alocarea de 4% în cadrul Vanguard REIT ETF. Activitatea sa principală este aceea de a investi în clădiri de apartamente mari din marile orașe, cum ar fi Boston și San Francisco. Stocul său a durat mai mult decât majoritatea pentru a se redresa de la Marea Recesiune, continuând să scadă între 2011 și 2013. Creșterea sa a fost puternică începând cu anul 2014, medii mai bune decât rentabilitatea anuală de 25%. Venitul net al companiei a crescut cu aproape 25% între 2014 și 2015. Marja sa netă a rămas în mod constant mai mare de 30%, iar rata datoriei / capitalului propriu (D / E), la 1. 01, este rezonabilă. Chiar și odată cu accelerarea accelerată a prețului acțiunilor, Equity Residential menține un raport P / E în conformitate cu media din industrie. Comunitățile AvalonBay

AvalonBay Communities Inc. (NYSE: AVB

AVBAvalonBay Communities Inc183 .39 + 0.78%

Creat cu Highstock 4. 2. 6 ) are o alocare de 3. 2% în Vanguard REIT ETF. Compania deține și administrează blocuri de apartamente pe piețe cu bariere mari la intrare, cum ar fi San Jose, California și Seattle, Washington. Stocul său a urmărit destul de aproape de S & P, cu excepția unei diminuări între 2012 și 2013, după care a revenit rapid. Câștigurile companiei AvalonBay s-au dublat între 2013 și 2015; în același timp, marja sa netă a crescut de la 24,1% la aproape 40%, pe măsură ce piața de închiriere sa încălzit pe multe dintre piețele companiei. Welltower

Welltower Inc. (NYSE: HCN

HCNWelltower Inc68. 00-0 .22%

creat cu Highstock 4. 2. 6 , cu o alocare de 3,1%. Compania investește în locuințe asistate și facilități medicale pentru cetățenii în vârstă. Deoarece acest tip de afacere este mai puțin ciclic decât cele mai multe imobile, Welltower nu a suferit pierderi la fel de grave ca multe alte REIT-uri în timpul accidentului din 2008. În ultimul deceniu, stocul său a depășit în mod semnificativ S & P, câștigând 90,2% față de indexul de 52,6%. Venitul său a crescut în fiecare an din 2009, iar venitul său net a crescut de la 145 milioane dolari în 2013 la 884 milioane dolari în 2015.