a:

Rentabilitatea investiției (ROI) este un calcul care arată modul în care o investiție sau un activ a avut loc într-o anumită perioadă. Ea exprimă câștiguri sau pierderi în procente.

Formula pentru calcularea rentabilității investiției este simplă:

(valoarea curentă - valoarea inițială) / Valoarea inițială = ROI

Valoarea curentă poate fi unul din cele două elemente: vândute pentru (valoarea realizată) sau indiferent de valoarea investiției în prezent (cum ar fi prețul de piață al unui stoc). Valoarea inițială este o cifră istorică: prețul inițial plătit pentru investiție i. e. prețul de cost.

Cum să calculați rentabilitatea investiției în Excel

Cele mai bune practici de modelare financiară necesită calcule pentru a fi transparente și ușor de auditat. Din păcate, atunci când strângeți toate calculele într-o formulă, nu puteți vedea cu ușurință care sunt numerele în care se află sau ce numere sunt intrări de utilizator sau codate pe hard. ( Aflați mai multe formule, luând online cursul de formare excelent al Investopedia )

Modul de a seta acest lucru în Excel este să aveți toate datele într-un singur tabel, apoi să rupeți liniile de calcul.

Doriți să creați spațiu pentru valorile dvs. de pornire și de sfârșit, apoi utilizați referințele celulare pentru a determina rentabilitatea investiției.

Avantajele și dezavantajele

Un aspect pozitiv al ROI ca măsură de performanță este că puteți compara cu ușurință rentabilitatea totală a diferitelor investiții.

Totuși, există câteva considerații pe care trebuie să le aveți în vedere. Uneori, în formula de bază a rentabilității investiției, "valoarea curentă" este exprimată ca "câștig pe investiție". Acest lucru nu este complet precis. Dacă ați început cu 100 $ și sa încheiat cu 140 $, câștigul dvs. din investiție este de 40 $. Dar valoarea curentă este întreaga valoare de 140 $.

Cealaltă mare este că ROI doar măsoară dintr-un punct final arbitrar. Nu ia în considerare valoarea în timp a banilor, care este un element critic al revenirii. Acest lucru este deosebit de clar dacă te uiți la ROI-ul 2020 de -18% în tabelul de mai sus. Aceasta nu este o schimbare anuală față de valoarea anterioară din 2019. Mai degrabă, este variația totală măsurată de la început, în 2017. Deși reflectă cu acuratețe rentabilitatea totală pe parcursul perioadei, nu arată rentabilitatea anuală sau rata compusă de schimbare.

Microsoft Excel poate fi folosit pentru a calcula rapid alte valori financiare - Citiți Ghidul pentru Excel pentru Finanțe și Importanța Excel în Afaceri.