a:

Începând cu anul 2015, fondurile tranzacționate prin schimburi de levier sau ETF-urile nu urmăresc sectorul auto. Cu toate acestea, un ETF fără efect de levier urmărește sectorul. CARZ este primul Trust Nasdaq Global Auto ETF care urmărește indexul Nasdaq OMX Global Auto. CARZ are un volum zilnic foarte mic de peste 4.000 de acțiuni, cu o capitalizare de piață de aproximativ 33 milioane USD, ceea ce este relativ scăzut. Cu toate acestea, acesta poate oferi o modalitate ușoară de a se expune la sectorul auto.

Exploatațiile și fundamentele principale CARZ

CARZ deține 38 de acțiuni în total. Componentele principale ale ETF sunt Honda, Ford, General Motors, Daimler și Toyota. ETF deține Tesla, de asemenea, cu o alocare de 5%, care poate fi de interes pentru unii investitori. Aceste participații reprezintă peste 30% din totalul activelor din ETF. CARZ este construit ca un indice modificat prin capitalizare pe piață. Aceasta înseamnă că acțiunile cu o capitalizare mai mare a pieței reprezintă un procent mai mare din participațiile la ETF. Pozițiile ETF sunt reechilibrate trimestrial, în timp ce stocurile sunt adăugate sau scăzute anual. ETF a început să tranzacționeze în mai 2011.

Stocurile deținute în index trebuie să îndeplinească anumite cerințe. Stocul trebuie să fie listat pe o bază globală cu o capitalizare de piață de cel puțin 500 de milioane de dolari și cu un volum mediu zilnic de cel puțin 1 milion de dolari. Capitalul mediu de piață al exploatațiilor este de 14 USD. 57 de miliarde de euro.

CARZ are aproximativ 850 000 de acțiuni restante. În ceea ce privește localizarea geografică a exploatațiilor, Japonia are cea mai mare alocare cu aproximativ 35%, urmată de Statele Unite cu 25%, iar Germania cu 19%. Începând cu anul 2015, ETF a plătit un dividend anual modest de 1,6%, cu o rată a cheltuielilor de 0,7%. Fondul a crescut cu aproximativ 9% de la început până în 2015.

Utilizarea opțiunilor pentru sectorul autovehiculelor

Investitorii care doresc o expunere la pârghie în sectorul auto ar putea utiliza strategii opționale pentru stocurile individuale din acest sector. Pentru investitorii bullish pe anumite companii din sector, o răspândire verticală a taurului este o strategie care poate fi utilizată. Într-o răspândire verticală a taurului, investitorul cumpără o opțiune de call cu un preț de grevă mai mic, în timp ce vinde o opțiune de call cu un preț de grevă mai mare. Pentru a obține profitul maxim, stocul companiei auto trebuie să se tranzacționeze la sau peste prețul de grevă mai mare la expirare.

Avantajul utilizării unei strategii de împrăștiere asupra costurilor de cumpărare este că vânzarea apelului cu prețul de grevă mai mare reduce cuantumul primei plătite pentru această poziție. Dezavantajul utilizării unei spread-uri este limitarea rentabilității comerțului. Investitorul nu mai poate câștiga dacă acțiunea continuă să depășească prețul de lansare a apelului vândut.Strategia inversă față de dezavantaj este răspândirea verticală a ursului. În cadrul acestei strategii, investitorul cumpără o opțiune de vânzare cu preț mai mare, în timp ce vinde simultan o opțiune de vânzare cu un preț de grevă mai mic.