Există mulți investitori care nu știu ce să facă pentru a se proteja pe piețele bursiere. Nu este o surpriză: fiecare guru autoproclamat pretinde că are cea mai bună strategie de la felierea pâinii. Ceea ce acești "guru" nu oferă nu sunt detalii - cel puțin nu este gratuit.
Din fericire, există mai multe strategii simple pe care le puteți utiliza pentru a vă proteja de riscurile pe care le întâmpinați atât pe piețele de tauri, cât și pe piețe de urs. În acest articol vom acoperi vânzările, vânzarea limitelor de oprire, cumpărarea de opriri și cumpărarea de limite de oprire, precum și sfaturi și tehnici pe care le puteți utiliza pentru a le plasa eficient în orice tip de piață.

AD:

Vindeți opriri și cumpărați oprește pierderi de cap
O modalitate de a vă proteja dezavantajele pe piețe este prin utilizarea opririlor de vânzare și vânzarea comenzilor limită de oprire. O comandă de stopare a vânzării, numită adesea ca o comandă stop-loss, este o comandă de a vinde un stoc odată ce atinge un anumit preț. În cazul în care stocul atinge prețul de oprire, ordinul este apoi executat și acțiunile sunt vândute la prețul de piață pentru stoc. Când comanda este de a vinde, opțiunea este întotdeauna plasată sub sub prețul de piață al acțiunii. (Pentru a afla mai multe, citiți Ordinul Stop-Loss - Asigurați-vă că îl utilizați. )

O comandă cu limită de oprire este o comandă de vânzare a unui stoc odată ce un preț specific este atins, atâta timp cât prețul nu scade sub limita specificată de investitor. Dacă stocul atinge prețul de oprire, comanda este convertită la o comandă limită. Beneficiul ordinului limită este că aveți mai mult control asupra prețului la care se va executa vânzarea.

Pentru ambele tipuri de comenzi, în cazul în care stocul nu atinge prețul de oprire specificat, comanda nu va fi completă. (Pentru a afla mai multe, citiți O privire la strategiile de ieșire )

Punerea la punct a locului
Folosirea corectă a limitelor de oprire și vânzare a limitelor de oprire reprezintă o cheie pentru protejarea investițiilor. Aceste instrumente mențin procesul de luare a deciziilor simplu și neemoțional - chiar și atunci când piața este în criză. De asemenea, acestea vă ajută să vă împiedicați să vă regândiți când să profitați și când să sariți navele pe stocuri care se scufundă rapid.

În timp ce nu există nici un număr magic sau procentaj folosit pentru a stabili ordine de oprire, în general există două metode comune utilizate pentru a le plasa:

1. Plasați prețul de oprire sub nivelul de suport. Puteți identifica un nivel de asistență examinând o diagramă și găsind cele mai joase puncte pentru stoc și punctele anterioare în care a încetat să cedeze. (Pentru a afla mai multe, citiți Elementele de bază ale suportului și rezistenței ) O ruptură sub acest punct ar însemna, în general, că există posibilitatea ca stocul să scadă mai jos.

2. Plasați prețul opririi cu 5-15% sub prețul de achiziție, în funcție de nivelul dvs. de confort. Acest lucru vă va împiedica să vă deplasați până la capăt și să vă ajutați să vă mențineți pierderile ușor de gestionat. De asemenea, știind doar ce este dezavantajul dvs. vă permite să determinați (și să vă pregătiți pentru) un scenariu cel mai rău caz.

   În plus, puteți să vă ajustați opririle în sus, pe măsură ce stocul se mută în sus, privindu-se punctul în care a încetat să cedeze anterior și apoi stabilind stopul de vânzare sau limita de oprire a vânzării chiar sub acest nivel.

Cum să evitați oprirea
Atunci când un stoc cade la prețul de oprire a vânzării pe care l-ați stabilit și acțiunile dvs. sunt vândute, acest lucru este denumit "oprit". Deci, în timp ce vindeți opriți și vindeți comenzile limită de oprire sunt o modalitate bună de a vă menține pe partea dreaptă a piețelor, vor exista momente în care puteți lovi stopul de vânzare sau puteți vinde limita de oprire chiar înainte ca acțiunea să înceapă o altă ascensiune.

Cum poți evita asta? Ca regulă generală, doriți să evitați plasarea opririlor la numere rotunde, cum ar fi 36 $, deoarece mulți comercianți plasează comenzile de oprire la numerele rotunde. Odată ce acțiunea atinge acest număr rotund, aceasta declanșează o ultimă rundă de vânzare. Cheia pentru alegerea unei opriri mai reușite este plasarea comenzii dvs. într-un număr impar, cu suficient spațiu pentru a ține cont de ultima rundă potențială de vânzare.

De exemplu, dacă mulți comercianți au opriri de vânzare în valoare de 34 $, ar trebui să plasați opțiunea de vânzare la 34 $. 15 pentru a oferi suficient spațiu pentru o rundă de comenzi de vânzare pentru a trece prin fără a declanșa oprirea vânzării și a suferi o pierdere inutilă pentru dvs. În timp ce nu puteți determina exact unde ceilalți comercianți își vor plasa opririle, încercarea de a face acest lucru va contribui la scăderea șanselor de a vă opri temporar.

Pentru vânzătorii cu amănuntul: Buy Stop and Buy Stop Limit Orders
Dacă jucați partea scurtă a pieței, o comandă de stop buy sau o comandă limită stop poate fi folosită pentru a vă proteja dezavantajul dacă o poziție se deplasează împotriva dvs. .

Achiziționați comenzi stop și cumpărați comenzi de limită de oprire pot fi folosite pentru a proteja un profit sau pierdere din vânzările în lipsă. O vânzare în lipsă este actul de vânzare a unui stoc pe care nu îl dețineți cu scopul de a cumpăra acțiunea înapoi la un preț mai mic pentru a obține un profit. Stocul se ridică, îl cumpărați înapoi la un preț mai mare pentru a crea o pierdere. O comandă de stop buy este folosită pentru a limita o pierdere sau pentru a proteja un profit dintr-o vânzare în lipsă și este introdusă peste prețul pieței. Când stocul atinge acest preț, tranzacția se execută la prețul pieței. (Pentru citirea de fundal, consultați Tutorialul Short Selling Tutorial .)

O comandă limită de cumpărare este o comandă pentru a cumpăra un stoc atunci când se atinge un anumit preț, moment în care ordinul se transformă într- . Comanda de cumpărare va fi executată numai la prețul limită specificat sau mai bun.

Setarea cumpărăturilor oprește și cumpărați limite de oprire Ca și vânzările se oprește și vinde limitele de oprire, plasarea stopurilor de cumpărare și cumpărarea limitelor de oprire poate fi dificilă. Din fericire, există reguli generale care se aplică în cazul în care ar trebui plasate:

1. le puteți plasa chiar peste nivelul de rezistență al unui stoc. Acesta este punctul în care un stoc are probleme cu mutarea mai mare. Acest nivel se formează atunci când investitorii achiziționează cantități mari de acțiuni chiar înainte de declin, cu ideea de a-l vinde atunci când atinge din nou acest punct.

2. Puteți să le plasați în jur de 10-15% mai sus în cazul în care ați inițiat vânzarea în lipsă dacă poziția este volatilă.Acestea pot fi, de asemenea, ajustate în jos pentru a proteja profiturile, privindu-se la cel mai înalt punct al stocului atins în timpul raliului anterior. (Pentru citirea aferentă, a se vedea Cum pot determina nivelul de rezistență al următorului stoc sau prețul țintă? )

Cum să evitați lovirea cumpărărilor Opriți sau cumpărați limite de oprire pentru a evita lovirea opritului dvs. de cumpărare și pentru a-ți pierde poziția după acoperirea poziției scurte (ați cumpărat acțiunile înapoi la un preț mai mare). Multe dintre aceleași tehnici pe care le utilizați pentru a vinde opri și a vinde limite de oprire pot fi de asemenea aplicate în acest caz. Acestea includ evitarea numerelor rotunde și, în schimb, plasarea opririlor de cumpărare și cumpărarea limitelor de oprire la numere impare.

Când stocul dvs. atinge opțiunea de cumpărare sau cumpăra limită de oprire, aveți câteva opțiuni.

1. Urmăriți și vedeți cum tranzacționează acțiunile.
2. Întoarceți-vă și plasați o altă opțiune de cumpărare sau cumpărați o limită de oprire pentru a vă proteja dezavantajul pe scurt (aceasta este o mișcare îndrăzneață).

Cu toate acestea, ceea ce alegeți să faceți în acest stadiu depinde într-adevăr de nivelul dvs. general de confort.

Concluzie
Este evident că, prin utilizarea opririlor de vânzare, vânzarea limitelor de oprire, cumpărarea de opriri și achiziționarea limitelor stop, comercianții se pot proteja de piețele volatile și pot preveni pierderile masive de portofoliu. Acestea fiind spuse, ar trebui să vă adaptați modul în care utilizați aceste instrumente la nivelul dvs. de confort. Dacă le folosiți cu prudență, acestea ar trebui să vă țină pe partea dreaptă a piețelor.