Fondul Schwab US Broad Market (NYSEARK: SCHB SCHBSchw US Brd Mkt62.58 + 0.19% creat cu Highstock 4. 2. 6 urmărirea, înainte de taxe și cheltuieli, a randamentului total și a randamentului randamentului indicelui pieței bursiere de la Dow Jones, indexul subiacent. SCHB este remarcabilă pentru portofoliul său masiv, divers și pentru un raport de cheltuieli extrem de scăzut.

AD:

Indicele de bază este un subset al indicelui pieței bursiere totale Dow Jones, care măsoară întreaga piață de capital din S.U.A. SCHB se bazează pe criteriile de includere a indicelui subiacent, pe baza unei metodologii cu ponderare ajustată prin fluctuație și a ponderii de piață, pentru a colecta un fond de peste 2 000 de acțiuni individuale.

SCHB combină plasa largă cu o înclinare mare și mică pentru a crea unul dintre cele mai eficiente și tranzacționabile fonduri de piață pe piață. O investiție în acest ETF se aseamănă cu cumpărarea unei părți nediscriminatorii din piața internă totală de acțiuni. SCHB este un fond ciclic puternic influențat de performanța pieței bursiere mai mari.

- <->

Cum arată

Prospectul pentru SCHB arată că obiectivul fondului este "să urmărească cât mai mult posibil" indicele subiacent și cu siguranță acest lucru înseamnă. Incluziunea în acest ETF este în esență identică cu indicele pieței bursiere Dow Jones U. S., minus câteva titluri de valoare aici sau acolo, oferind astfel o potrivire incredibil de strânsă de urmărire.

Acest ETF prezintă un echilibru sectorial remarcabil printre primele cinci industrii. Stocurile financiare se situează la cel mult 18,5% din totalul activelor, însă următoarele patru sectoare, tehnologia, ciclicii consumatorilor, sănătatea și industriile variază între 13 și 16%. Închiderea primelor zece sunt defensivi consumatori, energie, utilități, materiale de bază și telecomunicații.

Denumirile familiare completează primele 10 exploatații individuale. Apple este cel mai mare jucător la aproape 3. 25%, o fărâmă mare având în vedere cele 2 000 de poziții din portofoliu, urmată de Microsoft, Exxon Mobile, Johnson & Johnson, General Electric Company, Wells Fargo, JPMorgan Chase, Berkshire Hathaway, Procter & Gamble și Pfizer. Aceste 10 exploatații reprezintă aproximativ 14% din totalul activelor.

Într-o perioadă de 12 luni, SCHB a prezentat o eroare de urmărire mediană de doar 0,8%. Aceasta înseamnă că a existat o deviere de 0,8% între performanțele indicelui de referință și ETF, probabil ca urmare a diferențelor minime de portofoliu.

Managementul

Charles Schwab & Co, Inc. a lansat SCHB în noiembrie 2009. Aceasta este una dintre cele aproape douăsprezece produse Schwab tranzacționate la bursă și unul dintre mai multe ETF-uri pe bază de acțiuni din S.U.A. Fondul este gestionat pasiv.

SCHB nu trebuie confundat cu indicele general al pieței Schwab Fundamental U. S. ETF, care face parte din seria ETF a indicelui fundamental al Schwab.În timp ce SCHB și indicele general al pieței Schwab Fundamental din SUA ETF sunt atât fonduri interne de piață, ei urmăresc indici separați și folosesc metodologii diferite.

Caracteristici

Foarte puține fonduri urmăresc îndeaproape sau funcționează la fel de pasiv ca și SCHB. Cu aproape orice metric imaginabil, indiferent dacă este vorba de capitalizare pe piață, ponderi ale industriei sau costuri administrative, acest ETF este practic indistinguizabil față de standardul său de referință.

SCHB administrează puțin peste 5 miliarde USD în active totale și are o medie de 600 000 de tranzacții pentru un volum total de peste 31 milioane USD pe zi. Spreadurile sunt strânse la 0. 03%. Cu toate acestea, statul cu adevărat înfiorător de ochi este raportul de cheltuieli extrem de scăzut al SCHB de 0,4%. Această taxă mică este printre cele mai scăzute pentru orice fond din orice categorie și demonstrează cât de eficient este managementul capabil să țină pasul cu schimbările de referință evitând în același timp câștigurile de câștiguri de capital.

Suită și recomandări

Acest ETF oferă o captare convenabilă și eficientă a pieței de capital din S.U.A. Amestecul de portofoliu pentru SCHB este o abordare diferită a strategiilor tradiționale pe termen mediu: profitând de stabilitatea mai mare a fondurilor și de potențialul de creștere mai mic al fondurilor simultan. Numai SCHB nu își găsește un amestec într-un portofoliu mediu; în schimb, aceasta combină stocuri de albastru-chip mari și gigant-cap cu o expunere orientată către companiile cu capacitate mică.

SCHB este bine adaptată pentru aproape orice portofoliu pe termen lung datorită eficienței și diversității sale. Taxele reduse reprezintă o caracteristică esențială pentru investitorii cu un orizont multidimensional, deoarece aceste economii sporește rentabilitatea și comportamentul în timp. Comercianții și investitorii pe termen scurt pot utiliza SCHB ca un pariu pe piața generală a acțiunilor fără a-și face griji în legătură cu lipsa partenerilor comerciali.

Ca orice ETF, SCHB vine cu riscuri de investiții. Acestea includ riscul de piață, riscul de inflație, riscul de reglementare și riscul de lichiditate minoră. Deoarece SCHB urmărește foarte îndeaproape piața globală, acest fond ar trebui să funcționeze bine atunci când economia se hrănește și se luptă în timpul unei recesiuni. Acest lucru este frumos pentru investitorii care preferă expunerea pe piață fără prea multe prejudecăți umane, dar înseamnă, de asemenea, că investitorii ar trebui să includă un fel de speculație împotriva pieței din S.U.A.

În general, SCHB este un performer bun într-o categorie aglomerată. Are o eficiență excepțională și un profil mediu de risc / randament. Potrivit studiului realizat de Morningstar, SCHB aduce un rating beta de 36 de luni de 1.00, în comparație cu cel mai bun indice, perfect ciclic. Așa cum ar fi de așteptat cu o astfel de strategie pasivă, rating-urile alfa se situează în jurul valorii de 0. 0 pentru fond.

Modul în care clienții financiari ai consiliului ar putea utiliza acest ETF

SCHB este foarte popular și ușor de tranzacționat. Echilibrul și diversificarea acestuia sunt ușor de înțeles, chiar și pentru comercianții novici. Combinați aceste elemente cu rapoarte de cheltuieli reduse și cu o bază imensă de active, iar SCHB poate fi una dintre cele mai puțin intimide disponibile pentru ETF-uri.

Acesta este un tip de fond care poate cuprinde o bază majoră de bază, atâta timp cât este echilibrată de expunerea internațională și de anumite poziții defensive. Piețele bull trebuie să treacă bine SCHB, deci este o țintă ușoară pentru noi fonduri în perioadele de prosperitate.

Investitorii și comercianții pe termen scurt nu ar putea fi încântați de strategia de investiții relativ plictisitoare a SCHB, dar nu ar trebui niciodată să lipsească pentru lichiditate și să nu ucidă oferta / cererea. Încărcarea nu ar trebui să fie dificilă, datorită înclinării mari.

Concurenții principali și alternativele

SCHB este singura persoană care urmărește indicele de rentabilitate totală al Dow Jones U. S., dar există aproape 50 de ETF concurenți diferiți pe piața largă / spațiul total de piață. Regele necontestat al acestui spațiu este monstruos, la 56 de dolari. 5 miliarde de active, Vanguard Total Stock Market ETF, care compară favorabil cu SCHB în aproape fiecare metric.

Alte două piețe ETF de piață oferă o bază similară de active și un volum similar pentru SCHB. Una este iShares Russell 3000 ETF, care urmărește Indicele Russell 3000. Celălalt este iShares MSCI USA Minimal Volatility ETF, deși raportul său de cheltuieli este de aproape patru ori mai mare decât SCHB.