America Latină, bogată în resurse naturale și cu politici politice și fiscale relativ stabile, este una din regiunile primare emergente care a devenit din ce în ce mai populară de la începutul secolului. Țările din America Latină continuă să pară ca motive de investiții promițătoare. În 2010, America Latină a primit cel mai mare număr de îmbunătățiri ale ratingului Moody's, în timp ce zona euro a primit mai mult de 10 declasări. Cresterea medie anuala a PIB-ului pentru America Latina din 2000 este de 3,2%, depasind aproape orice alta regiune, piata dezvoltata sau emergenta, la nivel mondial. Suma comerțului dintre China, economia de piață emergentă numărul unu și America Latină a crescut de zece ori din 2003.

Există o mulțime de fonduri mutuale disponibile care oferă investitorilor un accent direct pe acțiunile din America Latină. În timp ce performanța acestor fonduri pentru 2010-2015 a fost în primul rând negativă, mulți analiști prevăd că fondurile ar putea fi bine pregătite să profite de pe urma unei reveniri economice în regiune.

Fondul strategic latino-american de clasa A

Fondul strategic latino-american clasa A, parte a grupului Fidelity, a fost lansat in 2010 de catre Strategic Asset Management Ltd. Mauricio Alvarez, fostul director executiv al Strategic Asset Management . Obiectivele fondului de investiții sunt aprecierea capitalului și creșterea veniturilor. În mod obișnuit, investește 80% sau mai mult din activele sale de 25 milioane de dolari în acțiuni sau titluri de creanță ale companiilor cu sediul în America Latină; societățile de investiții care se concentrează în mod substanțial asupra titlurilor de capital sau a titlurilor de creanță ale companiilor din America Latină; companiile care urmăresc să urmărească indicii pieței latino-americane; sau în datoria suverană a țărilor din America Latină. Fondul este, de asemenea, investit în stocurile de companii cu sediul în Statele Unite sau în alte țări, care au operațiuni substanțiale de afaceri în America Latină și obțin venituri considerabile din regiune. Managerul fondului definește țările din America Latină ca cele din America Centrală, cum ar fi Mexicul și America de Sud. Dividendele sunt distribuite trimestrial, în timp ce câștigurile de capital sunt distribuite anual.

Serviciile financiare, materialele de bază și industria sunt cele trei sectoare de piață care primesc cea mai mare alocare a activelor fondului. Deținerile majore din portofoliul fondului includ Banco Santander S. A. ADR; Buenaventura Mining Company, Inc.; indicele iShares MSCI Brazilia, ETF; iPath S & P 500 VIX ST Futures ETN; și firma de construcție Tam Cap, Inc. Fondul are un raport anual foarte ridicat al portofoliului de afaceri de 435%.

Rata de cheltuieli pentru Fondul strategic pentru America Latină este de 1,80%, cu mult peste media din categoria 1.48%. Fondul oferă un randament al dividendului de 0,39%. Rentabilitatea sa anuală de cinci ani este de -3. 20%. Morningstar evaluează fondul ca risc ridicat. Fondul Strategic pentru America Latină oferă investitorilor o largă expunere la industriile primare din întreaga regiune a Americii Latine și, spre deosebire de unele dintre celelalte fonduri din această categorie, nu supraponderă Brazilia.

T. Rowe Price Fondul Latin America

Fondul pentru America Latină T. Rowe Price a fost înființat în 1993. Verena Wachnitz, vicepreședintă a grupului T. Rowe Price Group și fost analist la capitalul american din America Latină, gestionează fondul cu obiectivul de investiții pe termen lung, pe termen mediu. În condiții normale, un minim de 80% din activele fondului în valoare de 575 de milioane de dolari sunt investite în acțiunile companiilor cu sediul în sau cu operațiuni principale în țările din America Latină. Administratorul fondului selectează stocurile bazate pe potențialul de creștere pentru aprecierea capitalului sau venitul. PRLAX investește în mod obișnuit în acțiuni comune, dar poate investi în acțiuni preferate atunci când oferă astfel o lichiditate considerabil mai bună. Orice dividende sau câștiguri de capital sunt distribuite anual.

Brazilia și Mexicul primesc cele mai mari alocări de fonduri ale fondurilor, fiecare reprezentând aproximativ 20% din activele totale ale portofoliului. Serviciile financiare, ciclul de protecție defensivă a consumatorilor și consumatorii reprezintă sectoarele de piață cele mai grele ponderate. Administratorul fondului investește pe scară largă în companiile de comunicații, crezând că acestea sunt vitale pentru economia latino-americană. Unele dintre portofoliul major al portofoliului sunt Itau Unibanco Holding S. A. ADR; America Latină cea mai mare companie de fabricare a berii Ambev S. A. ADR; magazinul principal Lojas Renner S. A.; Wal-Mart de Mexic și Centroamerica ADR; Companie mexicană de telecomunicații America Movil SAB de CV ADR; și Banco Santander Chile ADR. Rata de cifra de afaceri a portofoliului este de 20%.

Raportul de cheltuieli pentru fond este de 1. 35%, care este sub media pentru această categorie. Fondul oferă un randament al dividendului de 1,74%. Rentabilitatea sa anuală de cinci ani este de -9. 70%; cu toate acestea, întoarcerea pe 10 ani este pozitivă 5. 70%. PRLAX este evaluat ca risc mediu de către Morningstar. Acest fond este potrivit pentru investitorii care doresc expunerea la America Latină, cu un accent mai mare asupra Braziliei și care sunt de acord cu stilul de investiții al fondului.

Oferta BlackRock din America Latină din clasa A

Oferta BlackRock în categoria fondurilor de capital din America Latină este fondul Blackrock Latin America, lansat în 1991. William Landers, parte a echipei BlackRock Developing Capital Markets, administrează fondul. Acest fond mutual vizează în primul rând aprecierea capitalului pe termen lung. El investește în titluri de capital și titluri de creanță emise de societăți din America Latină. În condiții obișnuite, cel puțin 75% din activele fondului, în valoare de 200 milioane USD, plus orice capital de investiții împrumutat, sunt investite în titluri de valoare ale companiilor cu sediul în țările latino-americane sau care au operațiuni principale în aceste țări. Majoritatea covârșitoare a activelor fondului este investită în firme cu capital mare sau mediu.Fondul distribuie câștiguri de capital și dividende, dacă există, anual.

Aproape jumătate din portofoliul de investiții al fondului este preluat de acțiuni din sectorul serviciilor financiare, din sectorul utilităților sau din sectorul materialelor de bază. MDLTX investește într-un număr mic de companii din S.U.A., care au interese importante de afaceri în America Latină și obțin venituri semnificative din regiune. Detinerile majore ale fondului includ Banca ADR a Banco Bradesco; compania de distribuție a băuturilor Fomento Economico Mexicano S. A. B. de CV ADR; bancă și servicii financiare peruviană, Credicorp Ltd.; Grupo Televisa S. A. B. ADR; și Cielo S. A. ADR, cea mai mare companie de procesare a plăților din America Latină. Raportul cifrei de afaceri a portofoliului pentru un fond este relativ mic 41%.

Rata cheltuielilor fondului este de 1,63%. MDLTX oferă un randament favorabil dividendului de 2,4%. Rentabilitatea sa anuală de cinci ani este de -8. 3%. Morningstar o consideră drept risc mediu. Acest fapt, și concentrarea fondului în acțiuni cu capital mare, îl fac potrivit pentru investitorii care doresc să fie expuși economiilor de piață emergente din America Latină, ci printr-un stil de investiții relativ mai conservator și mai puțin riscant.