Obiectivul fundamental al unui portofoliu de venituri pentru pensionari este acela de a crea suficiente venituri pe durata vieții, prin echilibrarea nevoii de venit curent cu necesitatea creșterii și conservării activelor. Acesta este echilibrul delicat al veniturilor fondurilor fondurilor mutuale care încearcă să se realizeze în urma unor întoarce consecvente pozitive care pot ține pasul cu inflația, care va păstra puterea de cumpărare, precum și principalul. Premisa fundamentală a regulii de 4% se bazează pe existența unui portofoliu de venituri pentru pensionare care să echilibreze venitul, creșterea și conservarea capitalului pentru cea mai mare probabilitate de a furniza venituri stabile și inflaționiste timp de până la 30 de ani. Acesta este motivul pentru care oricare dintre aceste fonduri de capitaluri proprii ar trebui să fie considerată ca o participație de bază într-un portofoliu de venituri din pensionare.

Elementul comun în strategiile acestor fonduri de capital pe venit este concentrarea pe valoarea și creșterea viitoare a dividendelor pentru a genera profituri pe termen mediu peste medie. Deși randamentul este o componentă importantă, randamentul singur nu poate asigura creșterea veniturilor și aprecierea capitalului, un portofoliu de venituri din pensionare trebuie să păstreze puterea de cumpărare și principal pe termen lung.

Fondul Vanguard Wellesley Venit

Fondul de venituri Vanguard Wellesley a fost lansat în 1970 și a crescut de la aproape 40 de miliarde de dolari în active. Ca cele mai multe fonduri de capitaluri proprii, aceasta utilizează o abordare echilibrată, deoarece urmărește să ofere un nivel ridicat al veniturilor curente, cu o creștere pe termen lung a veniturilor, precum și o apreciere a capitalului pe termen lung. Cu toate acestea, spre deosebire de cei mai mulți dintre colegii săi, care tind să investească mai mult în acțiuni, Fondul Vanguard Wellesley Income investește majoritatea activelor sale în obligațiuni. Până la două treimi din activele sale sunt investite în obligațiuni corporative la nivel de investiții, obligațiuni de trezorerie și alte titluri cu venit fix. Soldul este investit în acțiuni cu dividende plătite, cu o istorie sau o așteptare de creștere a dividendelor.

Această abordare a servit fondului și acționarilor săi cu o rată anuală de aproape 10% de la înființare. Capacitatea sa de a limita riscul de scădere a fost demonstrată în timpul prăbușirii de pe piață din 2008, când a scăzut cu mai puțin de 10%, mai puțin decât categoria sa globală și mult mai puțin decât fondurile mutuale de tip stock-stock. Până în noiembrie 2015, fondul de venituri Vanguard Wellesley a revenit la 7,36% anual în ultimii cinci ani și la 6,72 în ultimii 10 ani. Raportul său de cheltuieli este de doar 0,25%.

Fondul de venituri din capitalul social Nicholas

Numit pentru persoana care o administrează, Fondul de venituri din capitalul Nicholas a depășit cea mai mare parte a colegilor săi de vârstă medie din ultimul deceniu. Albert Nicholas, care deține 4% din acțiunile propriului fond, vizează rezervele de dividende cu plată înaltă pentru a genera un flux constant de venit, împreună cu o apreciere a capitalului.

Deși poate investi până la 20% din activele sale în obligațiuni, fondul este în prezent 100% investit în acțiuni de valoare cu plăți de dividende peste medie. Fondul are doar 50 de participații, dar randamentul dividendelor din cele 25 de exploatații de top este în medie de 4%. Fondul aplică un portofoliu cu toate dividendele ca strategie de venituri și, de asemenea, a oferit portofoliului o pernă descendentă, pierzând doar 24% în 2008, comparativ cu grupul său coleg, care a pierdut 37%. Aceasta limitează riscul de scădere prin căutarea companiilor de sub radar cu niveluri scăzute ale datoriilor care pot atinge o rată de creștere ridicată a câștigurilor și a dividendelor. Fondul a revenit la 10,82% în ultimii cinci ani și la 9,17% în ultimii 10 ani. Are un raport de cheltuieli de 0,7%.

Fondul de venituri parțiale Parnassus

Pentru un fond care se limitează să investească în societăți responsabile din punct de vedere social, Fondul de venituri parțiale din Parnassus a reușit să surprindă profituri solide din întregul spectru al capitalizării pe piață. Începând cu noiembrie 2015, fondul deține active în valoare totală de peste 11 USD. 25 de miliarde împărțite într-un portofoliu compact de 41 de acțiuni. După examinarea companiilor în industrii păgubite și în industriile care se ocupă de arme, managerul fondului, Todd Ahlsten, se concentrează asupra companiilor care plătesc dividende cu bilanțuri puternice. Deși numărul mic de participații lasă fondul vulnerabil la potențialul de performanță proastă a câtorva din holdingurile sale de top, Fondul de venituri parțiale Parnassus a selectat suficient de bine pentru a reveni la un puternic 9. 55% în ultimul deceniu și un impresionant 13. % în ultimii cinci ani. Are un raport de cheltuieli de doar 0,87%.

Fondul de creștere a dividendelor vanguard

Este greu să păstrați fondurile de avangardă pe o listă a fondurilor de venituri și capitaluri proprii, atunci când acestea se desfășoară, precum și Fondul de creștere a dividendelor vanguard. Fondul a depășit indicele S & P 500 cu mai mult de un punct procentual în ultima decadă, cu o volatilitate mai mică. Managerul de fonduri Donald Kilbride urmărește o valoare mai mare decât randamentul, căutând acțiuni cu capital mare, cu o valoare rezonabilă, cu potențialul de a crește dividendele în timp. Această strategie poate avea o tendință de a derula în mod repetat o mare piață, dar poate rezista mai bine decât majoritatea fondurilor de capital în timpul crizelor pieței. Deși această strategie nu va genera întoarcerea în topul graficelor în nici un an, a produs rezultate impresionante pe termen lung, ceea ce este mai important pentru un portofoliu de venituri din pensionare. Venitul de cinci ani al fondului de creștere a dividendelor de la Vanguard este mai mare de 13% pe an, iar randamentul pe 10 ani este impresionant de 8. 44%. Pentru un fond mutual activ bine gestionat, raportul său de cheltuieli de 0,32% este foarte scăzut.

T. Rowe Price Dividend Growth Fund

Un alt interpret lent și constant, Fondul de dividende T. Rowe Price rareori se transformă într-o performanță de top-chart, încercând în schimb să obțină profituri solide pe termen lung. Cele 4 dolari. Fondul de 5 miliarde se bazează în mare măsură pe o strategie de dividende care urmărește să combine veniturile provenite din acțiuni plătitoare de dividende cu aprecierea capitalului pentru a genera profituri totale peste medie. Acesta investește 65% sau mai mult din activele sale în companii cu capital mare, se așteaptă să crească în timp dividendele și câștigurile, ceea ce ar trebui să conducă la aprecierea capitalului.Exxon, Pfizer și Wells Fargo sunt printre cele mai mari stocuri din cele 111 dețineri. Strategia a fost plătită în ultimii 10 ani în care Fondul de Creștere a Dividendelor T. Rowe Price a revenit cu 7,2%, cu o performanță și mai mare în ultimii cinci ani de 13%. Fondul are un raport rezonabil de cheltuieli de 0,65%.