a:

Marca la contabilitatea de piață a fost în jurul valorii de concept de la începutul pieței bursiere; cu toate acestea, nu a fost oficial parte a principiilor contabile general acceptate sau GAAP până în 1993. Înainte de emiterea Declarației de Standarde de Contabilitate Financiară sau SFAS, 115 sau FAS 115, în 1993, costul istoric a fost cel mai adesea folosit pentru a valoarea activelor pe situațiile financiare ale corporațiilor. Standardul FAS 115 prevedea că societățile care dețin titluri de valoare sau titluri de creanță care nu sunt destinate a fi păstrate până la scadență trebuie să înregistreze aceste active la "valoare justă", care este un alt termen pentru prețul pieței. Acest concept de actualizare constantă a activelor la prețurile curente ale pieței a devenit cunoscut sub numele de contabilitate de piață.

În teorie, investitorii și alți utilizatori ai situațiilor financiare au beneficiat de modificarea marcajului la contabilitatea de piață deoarece investițiile în titluri de creanță și în acțiuni deținute de societăți au fost înregistrate la un preț de piață actual și nu la costul istoric depășit. Aceasta a oferit cititorilor situațiilor financiare o imagine mai corectă și mai exactă a poziției financiare a companiei.

Dificultate în stabilirea prețurilor

Totuși, în curând a devenit clar că unele active sunt mai greu de preț decât altele. Activele, cum ar fi participațiile la acțiunile cotate la bursă, sunt foarte ușor de adaptat la prețul actual al pieței, deoarece există piețe clare și active pentru acestea. Cu toate acestea, alte active, cum ar fi instrumentele financiare derivate și acțiunile private, sunt mult mai greu de evaluat. Scandalul Enron a scos în evidență capcanele acestui tip de subiectivitate, când sa descoperit că valorile anumitor contracte futures pe care le deținea Enron au fost extrem de supraevaluate.

După scandalul Enron și alte evenimente mai mici, Actul Sarbanes-Oxley din 2002 prevedea o reglementare suplimentară cu privire la modul în care corporațiile trebuie să implementeze controalele interne pentru a asigura, printre altele, utilizarea unor prețuri de piață stabilite în mod rezonabil pentru activele greu de evaluat. În 2006, FAS 157 a oferit în continuare indicații specifice cu privire la modul în care corporațiile și auditorii lor trebuie să evalueze activele fără prețuri de piață ușor determinate. De asemenea, FAS 157 a solicitat prezentarea unor informații suplimentare în notele de subsol ale situațiilor financiare privind metodele și ipotezele utilizate pentru evaluarea acestor active.