ETF pe bază de contracte futures este un fond tranzacționat la bursă care investește în contracte futures pe mărfuri, împreună cu alte tipuri de contracte futures, în loc să dețină activele fizice din portofoliul său. De obicei, aceste tipuri de fonduri au potențialul de a câștiga bani pentru investitori în trei moduri. În primul rând, în cazul în care prețul pe care se bazează spotul activului crește, atunci contractele futures ar trebui să facă bani. În al doilea rând, capitalul investit în contracte futures este plasat, de obicei, într-o varietate de instrumente ale pieței monetare, care generează randament pentru investitor. În fine, există un potențial de revenire în perioadele de răsturnare a contractelor futures, în funcție de prețul contractelor futures la momentul respectiv. Mai jos sunt trei ETF-uri foarte diferite pe bază de contracte futures care ar putea fi valoroase în portofoliul dvs.

AD:

Fondul de indicatori al mărfurilor din Statele Unite

Fondul american pentru indicii de mărfuri (NYSEARCA: USCI USCIUS Indexul 41. 55 + 0.47% Creat cu Highstock 4. 2. 6 ) este un ETF care urmărește un indice de mărfuri pe bază largă cunoscut sub numele de index SummerHaven Dynamic Commodity Total Return. În fiecare lună, indicele devine reconstituit pentru a alcătui 14 contracte futures pe mărfuri diferite de la un potențial candidat la un total de 27 de contracte futures pe mărfuri diferite. Activele subiacente ale contractelor eligibile acoperă o gamă largă de mărfuri. Odată ce au fost selectate cele 14 contracte, acestea sunt ponderate în portofoliu și reprezintă următoarele sectoare: energie, metale prețioase, metale industriale, cereale, animale și produse moi, care includ mărfuri cum ar fi cacao, bumbac și zahăr. Indicele utilizează un proces bazat pe reguli pentru a selecta cele 14 contracte în fiecare lună, care includ schimbarea de preț pe 12 luni a contractelor, backwardarea și alte semnale ale pieței.

În aprilie 2016, fondul a avut $ 553. 6 milioane de active administrate (AUM) și o rată a cheltuielilor de 1%. Fondul are o dată de începere din 10 august 2010. Până la 31 martie 2016, USCI a avut un randament anual de 19,18% negativ. Începând cu data de 22 aprilie 2016, fondul a primit randamente de trei luni și de la an la an de 5,92%, respectiv 2,59%. Deviația standard pe trei ani a USCI este de 10,4%, iar în comparație cu indicele Bloomberg Commodity Total Return, valorile sale beta pe trei ani și R-pătrat sunt de 0,75 și, respectiv, de 0,84. În cele din urmă, față de indicele Morningstar Long-Only Commodity, ratele de captură ale fondului de cinci ani sunt de 70,9%, respectiv 73,6%.

Fondul energetic DB PowerShares

Fondul energetic DB PowerShares (NYSEARCA: DBE DBEPS DB Engy Fd14 31 + 2 29% Creat cu Highstock 4. 2. 6 ), creat pe data de 5 ianuarie 2007, urmărește să urmărească indicele DBIQ optim de randament energetic excedentar.Indicele este un indice bazat pe reguli care este reconstituit în fiecare an în luna noiembrie și include contracte futures pe mărfuri cum ar fi țiței, benzină, gaze naturale și țiței. Începând cu data de 21 aprilie portofoliul fondului a fost ponderat după cum urmează: țiței brent, ulei de încălzire, amestec reformulat pentru amestec oxigenat (RBOB) și țiței ușor au fost de 22,5% din portofoliu, în timp ce gazul natural a fost ponderat la 10% portofoliul. Unele dintre aceste ponderi ale portofoliului variază de la indicele cu aproape plus sau minus 3%.

Fondul avea 79 de dolari. 6 milioane în AUM începând cu aprilie 2016 și o rată de cheltuieli de 0,75%. De la început, fondul are un randament negativ anual de 8,2%. În data de 22 aprilie 2016, randamentele trimestriale și anuale ale fondului au fost de 17,2%, respectiv de 1,64%. Cu o deviație standard de trei ani de 23,7%, fondul sa dovedit a fi destul de volatil. Când se calculează în funcție de indicele Morningstar Energy Commodity, fondul are un beta și un pătrat R de 0,86 și respectiv 0,98. Cotele de captură de cinci ani, în sens ascendent și inferior, sunt de 112,5% și, respectiv, de 129%, față de indicele Morningstar Long-Only Commodity.

Fondul de strategie pentru gestionarea futuristică WisdomTree

Fondul pentru strategii de gestionare a fondurilor de futurizare WisdomTree (NYSEARCA: WDTI WDTIWT Mngd Fut Stg39.53 + 0.17% Creat cu Highstock 4. 2. 6 este un ETF ușor diferit, bazat pe contracte futures, comparativ cu fondurile anterioare. Acest fond este un fond bazat pe reguli cantitative, care urmărește să imite rentabilitatea indicatorului Alpha Financial Technologies, Indicatorul diversității tendințelor LLC. Fondul investește într-o gamă largă de valori mobiliare, care includ mărfuri pe termen lung, trezorerie și valută, precum și swap-uri de mărfuri. Începând cu data de 21 aprilie 2016, portofoliul a fost investit cu 43% în produse de marfă din domeniul energiei, metalelor, cerealelor, animalelor și produselor moi și 57% au investit în contracte futures pe valute și în rate.

La data de 21 aprilie 2016, fondul a avut $ 189. 2 milioane în AUM și un raport de cheltuieli de 0,95%. În acest timp, fondul a avut o întoarcere de trei luni și de la un an la altul de 0,7% și, respectiv, de 0,67%. De la înființarea sa din 5 ianuarie 2001, fondul a avut un randament anual de 3,9% negativ. Acest fond are o abatere standard mult mai scăzută decât celelalte două fonduri menționate mai sus, la numai 5,66%. Comparativ cu indicele de lichiditate al Credit Suisse Managed Futures, ratele de captură de cinci ani, în sens ascendent și inferior, sunt de 19,3%, respectiv de 65,8%.