Atunci când vă construiți portofoliul de pensii, primul pas important este să aflați cât de mult va avea nevoie de venituri suplimentare și să le adăugați la suma returnată pe care doriți să o atingeți. Mai mult, această etapă trebuie, de asemenea, să fie însoțită de evaluarea profilului dumneavoastră de risc personal: adică nivelul de risc pe care un investitor îl consideră acceptabil pentru a-și asuma responsabilitatea. Ca regulă generală, un risc mai mare necesită o revenire mai mare pentru a atrage investitorii. Prin urmare, orice investitor potențial care încearcă să stabilească un portofoliu corespunzător de pensii pentru nevoile sale, dar și toleranță la risc, trebuie să fie strict conștient de compromisul risc-return. Comportamentul risc-returnare se referă la principiul potențialului de returnare, care crește împreună cu creșterea riscului (corelată direct). Aceasta înseamnă că, cu cât nivelul riscului asociat unei investiții este mai mic, cu atât este mai redusă rentabilitatea și viceversa. (Pentru lecturi corelate, vezi: ETF-uri concepute pentru venituri de pensionare )

Această schimbare înseamnă că investitorii trebuie să fie conștienți de toleranța lor la risc, înainte de a decide cât de mare este rentabilitatea pe care doresc să o caute cu portofoliul de investiții. Deși este adevărat că singura modalitate de a obține returnări este într-adevăr să-și asume riscul, toată lumea are limita proprie a ceea ce este înțelept pentru ei să preia. Linia de jos; totuși, rămâne că nu există nici o șansă de returnare sau profit de la o investiție fără risc. Deci, obiectivul pentru majoritatea investitorilor nu este acela de a evita riscul cu totul. În schimb, obiectivul este de a obține un echilibru adecvat între profitul potențial și riscul. (Pentru mai multe informații, consultați:

Concepte financiare: Riscul / returnarea )

Găsirea echilibrului potrivit este mai ușor de zis decât de făcut. Fondurile ETF cu titluri generatoare de venit, cum ar fi acțiunile cu plata dividendelor sau obligațiunile cu dobândă fixă, pot ajuta investitorul potențial să creeze un portofoliu diversificat de pensii. După cum sa afirmat deja, cunoașterea riscului și a nevoii de întoarcere în primul rând este calea de urmat. Acest lucru se datorează faptului că ceea ce aveți nevoie pentru a obține la întoarcerea directă dictează cât de mult risc va fi nevoie pentru a prelua. Aceste cunoștințe vă vor ajuta, de asemenea, să alegeți mai înțelept alte aspecte ale portofoliului dvs. de investiții, cum ar fi tipul de active pe care doriți să le alocați și tipurile de ETF-uri în care veți investi în cele din urmă.

- un exemplu simplu: un investitor destul de conservator ar putea aloca după cum urmează (stocuri de 20%, obligațiuni 60%, 10% alternative și 10% lichiditate în numerar), în timp ce un investitor cu o toleranță relativ mai mare la risc (45% din acțiuni, 40% obligațiuni, 12% alternative și 3% lichiditate în numerar). Cu toate acestea, numai distribuirea de active nu este, desigur, suficientă. Aceasta depinde în mod clar de tipul de valori mobiliare care sunt reunite în fiecare ETF, deoarece practicile profesionale de gestionare a riscurilor sunt întotdeauna recomandate.

În următorul articol, ne uităm mai atent la trei potențiale ETF-uri, care pot fi potrivite pentru un portofoliu de pensii. Aceste trei fonduri se concentrează asupra venitului fix, a capitalului propriu, precum și asupra opțiunii de investiții cu mai multe active.

Focus pe venitul fix: DI US ETF - Pimco Diversified Income Active

Acest ETF încearcă să-și atingă profitul țintă prin investirea a cel puțin 65% din activele portofoliului în titluri cu venit fix cu scadențe diferite și variate obține o diversificare adecvată. Compania de gestionare responsabilă este Pacific Investment Management Co SRL (actualul manager de fond este Curtis A Mewbourne), iar fondul a început la 22 ianuarie 2014. În ceea ce privește alocarea activelor, fondul are o cotă majoră în titlurile de valoare corporative (circa 53,70%), urmate de guvern (circa 22,80%), piața monetară (circa 11%) și titlurile ipotecare (circa 10%). ETF vine cu o rată a cheltuielilor de 0,85 și are un volum total de active de 36 de dolari. 27 milioane de la data de 3 mai 2016, potrivit lui Bloomberg.

Focus pe capitaluri proprii: VYM US ETF - Vanguard High Dividend Yield

Acest ETF urmărește și urmărește să reproducă performanța Indicele FTSE cu privire la dividendul înalt, un indice al companiilor cu acțiuni comune care au în general o valoare mai mare decât media plătiți. Evaluează valorile mobiliare pe care le deține în cadrul ETF printr-o metodologie de capitalizare a pieței. Responsabilul actual al ETF este Michael Perre din cadrul grupului Vanguard. Cu o pondere majoră de aproximativ 99,66%, ETF are un accent strict pe categorii de active asupra acțiunilor. În ceea ce privește alocarea geografică, ea se concentrează ferm asupra Statelor Unite (aproximativ 98,68%). Data de începere a fondului a fost 16 noiembrie 2006, iar la 3 mai 2016, acest ETF are active în administrare de aproximativ 13, 125 milioane USD. Raportul de cheltuieli pentru acest fond este 0. 09. (Pentru mai multe detalii, a se vedea și:

Generarea veniturilor la pensionare folosind ETF

.) Opțiunea multi-asset: IYLD US ETF - iShares Morningstar Multi-Asset Income Indexul Scopul acestui ETF este de a urmări și de a reproduce performanța de randament și de preț ale Indicele Multi-Asset al Morningstar cu venituri ridicate. Cu o concentrație globală geografică și cu alocare mixtă, acest ETF are un volum total al activelor de aproximativ 222 USD. 75 milioane din 3 mai 2016. Fondul este administrat de BlackRock Fund Advisors, iar managerul ETF este Karen Uyehara. În ceea ce privește alocarea mixtă a activelor, fondul are o pondere majoră în titlurile corporative (circa 50%), urmate de acțiuni (circa 30%), valori mobiliare preferate (circa 9,7%) și titluri de stat 6%). Raportul de cheltuieli al acestui ETF este egal cu 0. 60. (Baze de date Bloomberg)

Linia de fund

Aceste trei ETF-uri sunt opțiuni interesante pentru oricine dorește să construiască un portofoliu de pensii. Acest lucru nu înseamnă totuși că trebuie să investești pur și simplu în ele fără să vă consulte mai întâi consilierul financiar. Efectuarea propriului dvs. due diligence înainte de a investi în orice stoc, obligațiuni, ETF sau de altă securitate rămâne extrem de important.