Oscilatoarele au tendința de a fi oarecum înțeles greșit în industria de comerț, în ciuda asocierii lor strânse cu conceptul atotcuprinzător al impulsului. La nivelul său cel mai fundamental, impulsul este de fapt un mijloc de evaluare a nivelurilor relative de lăcomie sau frică de pe piață la un moment dat. Piețele se deplasează, curg și se retrag - viteza unei astfel de mișcări se măsoară prin oscilatoare.

Oscilatoarele sunt cele mai utile și emit cele mai valoroase semnale de tranzacționare atunci când citirile lor diferă de prețuri. O divergență bullish apare atunci când prețurile scad la un nou nivel scăzut, în timp ce un oscilator nu reușește să atingă un nou nivel scăzut. Această situație demonstrează că urșii își pierd puterea și că taurii sunt pregătiți să controleze din nou piața - adesea o divergență de tip bullish marchează sfârșitul unei scăderi. Bleuzele divergente semnifică tendințe descendente, când prețurile se ridică la un nou nivel în timp ce oscilatorul refuză să ajungă la un nou vârf. În această situație, taurii își pierd prinderea pe piață, prețurile cresc doar ca urmare a inerției, iar urșii sunt gata să preia controlul.

AD:

Tipuri de divergențe
Diferențele, fie ele bullish sau bearish în natură, au fost clasificate în funcție de nivelul lor de rezistență. Cele mai puternice divergențe sunt divergențele de clasă A; care manifestă mai puțină rezistență sunt divergențele de clasă B; iar cele mai slabe divergențe sunt clasa C. Cele mai bune oportunități de tranzacționare sunt indicate de divergențele din clasa A, în timp ce divergențele din clasa B și C reprezintă o acțiune pe piață și ar trebui, în general, să fie ignorate.

Diferențele de clasă A apar atunci când prețurile se ridică la un nou nivel înalt, dar oscilatorul nu poate decât să adune o valoare ridicată mai mică decât cea prezentată într-un raliu anterior. Clasa A de divergențe îndoielnică semnalează adesea o înclinare accentuată și semnificativă spre o scădere a trendului. Clasa A dezechilibrelor bullish apar atunci când prețurile ajung la un nou scăzut, dar un oscilator atinge un fund mai înalt decât a atins în timpul declinul anterior. Clasa A de divergențe ascendente sunt adesea cele mai bune semnale ale unui raliu ascuțit iminent.

Diferențele de clasă B sunt ilustrate de prețurile realizând un top dublu, cu un oscilator urmărind un al doilea inferior inferior. Clasa B divergentele bullish apar atunci când prețurile urmăresc un fund dublu, cu un oscilator urmărind un al doilea fund superior.

Clasa C are divergențe medii când prețurile cresc la un nou nivel, dar un indicator se oprește la același nivel pe care la atins în timpul raliului anterior. Clasa C divergentele bullish apar atunci când prețurile scad la un nou scăzut în timp ce indicatorul trasează un fund dublu. Clasa C este cea mai indicată pentru stagnarea pieței - taurii și urșii nu devin nici mai puternici, nici mai slabi.

Momentul și rata de schimbare
Cu divergențe, putem identifica un punct destul de precis în care se așteaptă ca ritmul pieței să schimbe direcția.Dar, în afară de acel moment precis, trebuie să constatăm și viteza cu care ne apropiem de o potențială schimbare a ritmului. Tendințele pieței pot accelera, încetini sau menține o rată constantă de progres. Un indicator principal pe care îl putem folosi pentru a determina această viteză este numit rata de schimbare (RoC). RoC = prețul de închidere de astăzi / prețul de închidere Acum o zi

O formulă similară este utilizată pentru a calcula impulsul, el însuși un mijloace importante matematice de constatare a vitezei schimbării pieței. Momentum, totuși, scade prețul de închidere din ziua precedentă de cel de azi:

Momentum = Prețul de închidere al zilei de astăzi - Prețul de închidere Acum o zi

Momentul este pozitiv dacă prețul de astăzi este mai mare decât prețul de X zile , negativ dacă prețul de astăzi este mai mic și la zero dacă prețul de astăzi este același. Folosind cifra de impuls pe care o calculează, comerciantul va trasa apoi o pantă pentru linia care conectează valorile momentului calculat pentru fiecare zi, ilustrând astfel în mod liniar dacă impulsul crește sau scade.

În mod similar, rata de schimbare împarte ultimul preț cu un preț de închidere X de zile. În cazul în care ambele valori sunt egale, RoC este 1. Dacă prețul de astăzi este mai mare, atunci RoC este mai mare decât 1. Și dacă prețul de astăzi este mai mic, atunci RoC este mai mic decât 1. Panta liniei care conectează grafic zilnic valorile RoC ilustrează dacă rata de schimbare crește sau scade.

Dacă se calculează impulsul sau RoC, un comerciant trebuie să aleagă fereastra de timp pe care dorește să o utilizeze. Ca și în cazul celor mai multe oscilatoare, este, în general, o regulă bună pentru a menține fereastra îngustă. Oscilatoarele sunt cele mai utile în detectarea schimbărilor pe termen scurt ale piețelor, probabil într-un interval de timp de o săptămână; în timp ce indicatorii care urmăresc tendința sunt utilizați mai bine pentru tendințele pe termen lung.

Când ritmul de creștere sau ritmul de creștere se ridică la un nou vârf, optimismul pieței este în creștere, iar prețurile vor crește probabil. Atunci când ritmul de creștere sau ritmul de creștere se apropie de un nou nivel scăzut, pesimismul pieței crește, iar prețurile mai mici se așteaptă.

Atunci când prețurile cresc, dar ritmul sau RoC cade, un top este aproape probabil. Acesta este un semnal important pentru a căuta atunci când vă blocați profiturile de la poziții lungi sau înăspriți-vă opririle de protecție. În cazul în care prețurile ating un nou nivel, dar ritmul atinge un nivel superior, a avut loc o divergență îndoielnică, care este un semnal puternic de vânzare. Diferența de vârf corespunzătoare este un semnal evident de cumpărare.

Concluzie

În ceea ce privește psihologia pieței, ritmul oscilator și oscilatoarele RoC compară consensul valorii actuale cu un consens anterior de valoare, măsurând astfel modificările demonstrabile ale optimismului de masă sau pesimismului pieței. Aceste oscilatoare sunt indicatori puternici care conduc comerciantul nu numai pe direcția viitoare a pieței, ci și pe viteza acesteia. Atunci când sunt combinate cu divergențe demonstrabile, impulsul și RoC pot stabili cu precizie exact momentul în care piața schimbă direcția.Piețele sunt mereu împărțite în tabere bullish sau bearish, iar comerciantul înțelept trebuie doar să determine puterea relativă a fiecăruia pentru a identifica "cine are puterea."