fondul de investiții oferă opțiuni excelente pentru investitorii interesați să-și diversifice portofoliul cu fonduri tranzacționate la bursă (ETF). Datorită performanțelor slabe ale sectorului financiar, cu toate acestea, doar două ETF-uri din acest sector au reușit să primească intrări pozitive de numerar la data de 4 martie 2016. Acestea sunt Fundația Vanguard Financials (NYSEACRA: VFH VFHVngd Financials67.40-0.33% Creat cu Highstock 4. 2. 6 ) și portofoliul PowerShares S & P SmallCap Financials ETF (NASDAQ: PSCF PSCFPwrShr ETF FTII54. Creat cu Highstock 4. 2. 6 ). -> ->

Performanța sectorului financiar

În pofida optimizării ridicate a comunității de investiții pe parcursul anului 2015, din perspectiva creșterii ratelor dobânzilor în Statele Unite, sectorul financiar a înregistrat o performanță insuficientă pe piața generală de acțiuni. Începând cu data de 29 februarie 2016, indicele S & P Financial Select sector a înregistrat o pierdere anuală (YTD) de 11,53% și o pierdere de un an de 11,60%. În schimb, indicele S & P 500 a înregistrat o pierdere de YTD de 5,09% și o pierdere de un an de 6. 19%.

În decembrie 2015, Rezerva Federală a Statelor Unite a ridicat rata de referință a fondurilor federale cu 0,25%, ajungând la un interval de 0,25% până la 0,50%. Având în vedere că perspectivele de creștere a ratelor dobânzilor în continuare nu sunt cunoscute, creșterea modestă a ratei de referință va avea probabil un efect de atenuare asupra sectorului financiar. Rezultatele băncilor sunt, de obicei, influențate de marjele nete ale dobânzii, mai degrabă decât de nivelul ratelor dobânzii per se. Dacă marjele nete ale dobânzii rămân aceleași, impactul asupra evaluărilor băncilor este redus. De asemenea, băncile importante au experimentat un grad ridicat de control reglementar în 2015, iar majoritatea costurilor de conformitate a băncilor au crescut dramatic. Costurile juridice au reprezentat, de asemenea, o influență majoră pentru mai multe bănci mari, care au fost amendate pentru manipularea financiară. În timp ce băncile au avut o capitalizare mult mai bună la sfârșitul anului 2015 în comparație cu 2008, randamentele lor au scăzut, de asemenea, considerabil, ca urmare a creșterii mai multor capitaluri din motive de reglementare.

Vanguard Financials ETF

Pe baza fluxurilor de fonduri de la data de 4 martie 2016, Fundația Vanguard Financials a reușit să câștige aproximativ 140 de milioane de dolari și avea aproximativ 3 dolari. 4 miliarde în AUM. Început în ianuarie 2004, fondul urmărește performanța indexului MSCI Investiții Pieței Financiare 25/50, care este alcătuit din acțiuni ale companiilor din sectorul financiar. Fondul oferă o expunere diversă la nivel mondial a sectorului financiar din S.U.A. Începând cu 31 ianuarie 2016, fondul deține 568 de participații în portofoliul său. Stocurile băncilor diversificate au avut cea mai mare alocare de 23%, în timp ce acțiunile băncilor regionale și ale asigurătorilor de proprietate și de asigurări de accidente aveau 10%.1% și respectiv 6,7%. Primele 10 participații ale fondului reprezentau 34.1% din portofoliul său.

La data de 29 februarie 2016, fondul a înregistrat o pierdere YTD de 10. 77% și o pierdere de un an de 10. 57%. Pentru perioada de trei ani, fondul a demonstrat o rentabilitate medie anuala de 7,71%, o deviatie standard de 12 26% si un raport Sharpe de 0,66. Pentru perioada de cinci ani, fondul a prezentat o medie anuala randamentul de 6,6%, o deviație standard de 15,49% și un raport Sharpe de 0,49. Fondul vine cu o rată a cheltuielilor de 0,10% și are un rating global de trei stele în categoria financiară.

Portofoliul PowerShares S & P SmallCap Financials Portofoliul ETF

Portofoliul PowerShares S & P SmallCap Financials Fundația ETF a majorat valoarea AUM cu 15 milioane USD, începând cu 31 decembrie 2015, până la 4 martie 2016. Începând cu luna aprilie 2010, acest ETF are acum aproximativ 187 milioane dolari AUM. Ea urmărește performanța Indicele S & P SmallCap 600 Financial Financials, care este alcătuit din acțiuni ale companiilor financiare cu capital mic. Începând cu data de 10 martie 2016, fondul a avut 119 de participații și a alocat activele la acțiuni ale băncilor, cu o cotă de alocare de 20%, fonduri de investiții imobiliare (REIT) la 31,96% și societăți de asigurări de 12,32%. Portofoliul fondului este bine diversificat, iar primele 10 exploatații reprezintă 17,1% din activele sale.

La data de 29 februarie 2016, ETF a înregistrat o pierdere YTD de 6,85% și o pierdere de un an de 5 51%. Fondul a demonstrat o rentabilitate medie anuală de 7,04%, o deviație standard de 13,48% și un raport Sharpe de 0,75 pentru perioada de trei ani. Pentru perioada de cinci ani, ETF a generat o rentabilitate medie anuală de 8,73%, o deviație standard de 14,60% și un raport Sharpe de 0,64. Fondul percepe o rată a cheltuielilor de 0,29% un rating de patru stele de la Morningstar în categoria financiară.