Cuprins:
Prețul contractelor la termen nedorbătoare sau NDF se bazează în mod obișnuit pe o formulă de paritate a ratei dobânzii utilizată pentru a calcula rentabilitatea echivalentă pe durata contractului pe baza cursului de schimb spot și ratele dobânzilor pentru cele două valute implicate, deși o serie de alți factori pot afecta, de asemenea, prețul.
Non-deliverable Forward
NDFs reprezintă un acord de schimb valutar cel mai frecvent utilizat atunci când una dintre monedele implicate nu este comercializată în mod liber pe piața valutară și este, prin urmare, considerată "nerealizabilă". Acestea sunt utilizate cel mai adesea de către companiile care doresc să acopere expunerea la riscul valutar atunci când tranzacționează afaceri în țări ale căror monede nu sunt tranzacționate în mod liber. NDF sunt, de obicei, contracte pe termen scurt între două părți, în care diferența dintre cursul de schimb al prețurilor spot la data decontării contractului și cursul de schimb convenit anterior este stabilit între cele două părți pentru o sumă noțională de bani. NDF-urile sunt în mod obișnuit la prețuri și se stabilesc în dolari SUA.
Tarife Contractele NFD
Ratele dobânzilor reprezintă cel mai comun determinant primar al prețurilor pentru NDFs. Majoritatea FND sunt evaluate conform unei formule de paritate a ratei dobânzii. Această formulă este utilizată pentru estimarea randamentelor echivalente ale ratelor dobânzii pentru cele două valute implicate într-un interval de timp dat, în funcție de rata spot la momentul inițierii contractului NDF. Alți factori care pot fi semnificativi în stabilirea prețului NDF includ lichiditatea, riscul de contrapartidă și fluxurile comerciale dintre cele două țări implicate. În plus, pozițiile speculative într-o singură monedă sau în cealaltă, piețele de pe piața on-shore a dobânzii și orice diferență dintre ratele forward pe cursul valutar onshore și offshore pot afecta și prețurile. Prețurile NDF pot, de asemenea, să ignore luarea în considerare a factorilor de rată a dobânzii și pur și simplu să se bazeze pe cursul de schimb proiectat la fața locului pentru data decontării contractului.
Sprint reduce prețurile la planurile sale nelimitate din nou < < sprint reduce prețurile la planurile sale nelimitate din nou
Sprint (NYSE: S) și-a redus din nou prețurile pentru planurile de date nelimitate. Ca parte a reviziei, telecomul, care a fost blocat intr-o batalie cu T-Mobile (NASDAQ: TMUS) ca fiind cel mai bun transportator wireless cu costuri reduse, si-a scazut oferta de a oferi clientilor 50% .
De ce sunt prețurile de vânzare ale facturilor de trezorerie mai mari decât prețurile de vânzare? Nu se presupune că ofertele sunt mai mici decât prețurile solicitate?
Da, sunteți corect că prețul de solicitare al unei garanții ar trebui să fie, de obicei, mai mare decât prețul de ofertă. Acest lucru se datorează faptului că oamenii nu vor vinde un titlu de valoare (preț solicitat) pentru un preț mai mic decât prețul pe care sunt dispuși să îl plătească (preț de licitare). Deci, deoarece există mai multe metode de citare a ofertei și a cererii de prețuri ale titlurilor de stat, prețul de cotare oferit poate fi pur și simplu perceput ca fiind mai mic decât ofer
De ce prețurile futures converg la prețurile spot în timpul lunii de livrare?
Este un pariu destul de sigur că, pe măsură ce se apropie luna de livrare a unui contract futures, prețul viitorului va atinge în general sau chiar va ajunge la un preț egal pe măsură ce timpul progresează. Aceasta este o tendință foarte puternică care se produce indiferent de activul suport al contractului.