Cuprins:
Prin definiție, portofoliile din cadrul frontierei eficiente au avut rezultate istorice bune. Determinarea portofoliilor care funcționează în cadrul frontierei eficiente necesită cunoașterea performanțelor istorice ale activelor. Activele care minimizează volatilitatea și maximizează randamentele oferă cele mai bune investiții, conform teoriei portofoliului modern (MPT).
Portofoliile de frontieră eficiente reduc volatilitatea prin diversificarea activelor pe diferite indici bursieri, instrumente financiare și tipuri de investiții la niveluri de risc și rentabilitate similare. Graficarea nivelurilor de rentabilitate și a riscului pentru diferite portofolii relevă un model, frontiera eficientă reprezentată ca o curbă pe grafic. Pe măsură ce portofoliile abordează această curbă, grupul de puncte din grafic se aplatizează pe măsură ce numărul de portofolii mai bune scade.
Găsirea frontierei eficiente
Investitorii folosesc modele matematice pentru a compara riscurile și rentabilitatea diferitelor investiții. Statisticile de risc permit alocarea nivelurilor de risc la diferite clase de active. Utilizat împreună cu ratele de rentabilitate cunoscute, calculele determină modul de comparare a diferitelor opțiuni de portofoliu.
Portofoliile optime abordează valorile definite de curba eficientă de frontieră. Aceste portofolii sunt cele mai eficiente. Deoarece curba eficientă de frontieră permite investitorilor să aleagă o gamă de opțiuni de portofoliu eficiente, diferite niveluri de risc și diferite stiluri de investiții sunt găzduite cu o varietate de portofolii diferite.
Importanța diversificării
Portofoliile diversificate utilizează active care nu cresc sau scad împreună. Această covarianță asigură că pierderile de la un activ sunt echilibrate de câștigurile unui alt activ. Curba grafului de frontieră eficient este creată de covarianța dintre diferitele investiții în cadrul portofoliilor de frontieră eficiente. Frontiera eficientă ilustrează importanța diversificării portofoliului ca strategie de gestionare a riscurilor.
Cum să optimizați portofoliile impozabile pe piețele ursului
O piață de urs oferă oportunitatea consultanților financiari de a optimiza portofoliile impozabile ale clienților.
A fost dovedită corectă sau incorectă ipoteza pieței eficiente?
Explorați ipoteza eficientă a pieței și înțelegeți măsura în care această teorie și concluziile acesteia sunt corecte sau greșite.
De ce au stocurile de utilități investiții mai volatile decât au fost istoric?
Examinează situația actuală a sectorului utilităților și să învețe de ce analiștii prognozează niveluri volatile neobișnuite ale sectorului.