Momentul în care îți dai seama că tocmai ai rezervat 108 milioane de dolari în mai puțin de o oră: pune fluturi în stomac. Este ca și cum ai câștiga la loterie, dar mai bine pentru că tu ai făcut totul. Dacă în fiecare zi ar fi o zi de 108 milioane dolari, ai fi miliardar în mai puțin de o lună. Ai fi Carl Icahn având o zi foarte bună.

Ai fi mai bogat decât Warren Buffett în doi ani și jumătate.

Bani virtuali

Bineînțeles, dacă aș fi făcut două miliarde de dolari în mai puțin de șase luni, nu mi-aș pierde timpul să scriu despre asta - aș fi pe mega yacht-ul meu în apele tropicale undeva. Prelungirile mele de 2 miliarde de dolari au fost în întregime bani virtuali făcuți cu un portofoliu de practică de $ 100K, care beneficiază de un membru gratuit pe site-ul lor.

Capelă se înscrie ca o "platformă de investiții online care combină cea mai prietenoasă experiență de investiții din lume cu instrumente puternice și simple pentru a-ți construi abilitățile. "Deși există o brokeraj atașat la site-ul web, nu aveți nevoie de un cont finanțat (nu am unul) pentru a juca cu portofoliul lor de practică și în turneele lunare.

Am deschis un portofoliu de practici de $ 100K la începutul anului 2014 și nu am făcut prea mult până la Alibaba (BABA

BABAAlibaba Grp187. 84 + 2 .53% Creat cu Highstock 4. 2. 6 ) IPO în septembrie. Acest lucru se datorează parțial faptului că singurul lucru pe care îl puteți face cu un portofoliu de practică Kapitall este cumpărarea și vânzarea acțiunilor. Nu există opțiuni. Nu există pantaloni scurți. Nici măcar nu puteți să faceți schimb de conturi cu aceste conturi: ele sunt la fel de simple ca și vanilia și nu sunt la fel de realiste ca și alte platforme de tranzacționare practică.

Există un Zen, totuși, în simplitatea funcției și designului lui Kapitall. Și când am descoperit, pur și simplu, accidental, am putea cumpăra Alibaba la 8:45 în ziua publicării sale, mi-am dat seama că, cel puțin pentru portofolii de practică, ai putea cumpăra un stoc la ultimul său preț cotat dimineața înainte de deschiderea pieței. (Alibaba fusese listat pe Kapitall cu o zi înainte de IPO).

Bineînțeles, acest lucru este imposibil în viața reală, iar portofoliile de turnee ale lui Kapitall execută tranzacții bazate pe următorul preț disponibil, ceea ce înseamnă că nu poți să tranzacționezi pe închiderea de ieri . Dar, din motive de investigație științifică (și o fantezie de 2 miliarde de dolari), nu eram preocupat de specificul dat.

Valoarea inestimabilă a practicii

Deci portofoliul meu de 2 miliarde de dolari a fost un vis de-a lungul tuturor. Nu există nici o modalitate de a replica succesul meu în lumea reală. Dar asta nu înseamnă că experiența de a urmări cu înverșunare extrema, dacă averea virtuală, a fost o pierdere de timp. Folosirea oricărei platforme de tranzacționare practică este un exercițiu util, iar folosind simulatorul extrem de impresionant, dar intuitiv al lui Kapitall, le-au făcut următoarele lecții despre tranzacționarea pe zi cristal clar.(Pentru mai multe detalii, a se vedea:

O Introducere în Trading Day .) Lecția numărul 1: Cel mai bun mod de a stăpâni orice este să-l practicați.

Cele 10.000 de ore celebre ale lui Malcolm Gladwell sunt necesare pentru ca o persoană să cultive cunoștințele intuitive necesare pentru a depăși mii și milioane (și miliarde) de alte persoane care joacă același joc cu aceleași resurse și obiective. Nu că investirea este un joc cu sumă zero, dar cumpărătorii de zile de tranzacționare sunt împușcați împotriva vânzătorilor și numai unul dintre acești participanți "câștigă" comerțul.

Mulți oameni care sunt noi la tranzacționare nu au performanțe bune deoarece nu au petrecut suficient timp în practică. Învățarea zilelor de învățare este deosebit de dificilă, deoarece mizele sunt foarte ridicate: mulți oameni nu își pot permite să piardă 100 000 de dolari pentru a afla o lecție despre calendarul pieței. Mai mult, bunele practici încep cu fundamentele și construiesc complexitatea, pe măsură ce te ridici nivelul. Platforma lui Kapitall mi-a forțat să mă uit la un metric în fiecare zi: contractele futures pe piață.

Viitorii simulatori financiari, care urmează să fie inventați, vor folosi tehnici de gamificare pentru a conduce utilizatorii prin practici de rutină decât să-i învețe cum să ia decizii financiare bune - și cum să evite cele rele - în mod automat.

Lecția numărul doi: A face bani mari necesită pârghie.

Oamenii cu o înțelegere limitată a modului în care comercianții de pe piață câștigă bani pot crede că trebuie doar să intre la parterul Microsoft Corp. (MSFT

MSFTMicrosoft Corp.84 + 0,39% Google Inc. (AAPL AAPLApple Inc174, 25 + 1 .01% sau Alphabet Inc. (GOOGL < GOOGLAlphabet Inc1, 042. 68-0. 70% creat cu Highstock 4. 2. 6 ) pentru a da drumul înapoi și a lăsa viitorul să-și plătească singuri. Să presupunem, însă, că ați cumpărat stocul Apple la prețul IPO de 22 dolari pe 12 decembrie , 1980 (23 acțiuni). Astăzi ați avea în jur de 1, 488 acțiuni, care din aprilie 2015 ar fi în valoare de 188 dolari, 976 - o remunerație remarcabilă de 18,5%. Dacă buy-ul inițial a fost de $ 5,000, ai avea $ 1. 8 milioane. Dacă ai investit 50 000 de dolari, ai avea 18 milioane de dolari și așa mai departe. Dar 188 dolari, 976 nu este nici măcar aproape de 1 milion de dolari, să nu mai vorbim de 1 miliard de dolari, iar rentabilitatea reală a fost scăzută de 35 de ani de inflație. O înțelepciune primită arată că randamentele anuale de 7% sunt normale, randamentele de 15% sunt fenomenale, iar veniturile de 25% investesc unicorns. (Randamentele anuale ale lui Bernie Madoff au fost între 12% și 15%). Cu cât începeți mai mult, cu atât veți câștiga mai mult dintr-o strategie de cumpărare și deținere.

Comercianții de zi pot utiliza instrumente ca marja pentru a-și crește efectul de levier sau pot tranzacționa instrumente derivate cum ar fi cele din ETF-urile cu efect de levier. Deciziile de tranzacționare, oricât de riguros sunt strategizate, se bazează pe probabilitatea ca un stoc să crească sau să scadă în valoare. Încercarea de a face bani speculativ cu privire la probabilitățile viitoare este jocul de noroc, simplu și simplu, și orice jucător care vă va spune, trebuie să faceți pariuri mari pentru a obține câștiguri mari.Din păcate, efectul de levier mărește riscul de scădere, ceea ce înseamnă că aceste tehnici ar trebui utilizate numai de comercianții cu stomacuri de fier. ^{Lecția numărul trei: Mai mulți bani = mai multe probleme.} În urma lecției doi, toți investitorii ar trebui să știe că cu cât mai mulți bani ai în contul tău de tranzacționare, cu atât este mai greu să faci un comerț. La început, a fost ușor să adăugați 10% sau 20% la valoarea portofoliului meu pe zi. Există o mare volatilitate în acțiunile ieftine de biotehnologie. Un stoc poate varia de la 3 dolari la 4 dolari pe vesti bune, și un câștig de 33% din 1 milion dolari este (desigur) 330.000 dolari. Nu este rău pentru o zi de comerț.

Dar portofoliul de practică al lui Kapitall are o curiozitate interesantă: nu puteți cumpăra sau vinde mai mult de 500 000 de acțiuni la un moment dat. Când tranzacționați încă 1 milion sau 100 de milioane de dolari, aceasta nu este o problemă. Dar când aveți 1 miliard de dolari în numerar și doriți să cumpărați acțiuni în trepte de 500 000, tranzacționați un stoc de 3 dolari consumă foarte mult timp.

Am calculat că durează 15 secunde pentru a tranzacționa un stoc pe platforma lui Kapitall. La 3 dolari ar fi nevoie de aproape 3 ore pentru a cheltui 1 miliard de dolari. În consecință, de multe ori am fost nevoit să renunț la rentabilitate înaltă pentru a tranzacționa volumul în timp util. Tranzacțiile cu acțiuni mai mici de 50 de dolari au fost scoase, însă, ca și Ichann, am făcut o ucidere când Netflix Inc. (NFLX

NFLXNetflix Inc200, 13 + 0, 06%

de la 475 dolari la 565 dolari (un câștig de 19%) - în cea mai mare parte pentru că am reușit să cumpăr mai multe sute de milioane de dolari în câteva minute.

L-am contactat pe Dale Gonzaga, un asistent de servicii clienți la Kapitall Generation LLC, grupul de brokeraj al lui Kapitall, de a întreba de ce această barieră aparent arbitrară a fost pusă în cale visurilor mele de bogăție. Mi-a spus că în conturile de brokeraj Kapitall (finanțate din bani reali), cantitatea oricăror poziții este limitată la 500 000 de acțiuni. Ce se întâmplă dacă 500 000 de acțiuni se împart, am întrebat?

În răspuns, el a spus: "Politica provine dintr-o evaluare a riscurilor. Deși este posibil să dețineți mai mult de 500, 000 de acțiuni de ceva, cel mai probabil sunteți un milionar și noi l-am fi cazat de la caz la caz (de exemplu, să luăm o comandă prin telefon). Comenzile care de obicei nu provin de la investitorul dvs. de zi cu zi. "În termeni practici, asta înseamnă că, până când veți avea 100 de milioane de dolari pentru a tranzacționa, nu mai sunteți un investitor" regulat ". Investitorii obișnuiți sunt investitori cu amănuntul (spre deosebire de fonduri sau alți investitori instituționali) și atunci când investitorii cu amănuntul doresc să cumpere mai mult de 500 000 de acțiuni la un moment dat, de obicei doresc să cumpere valori mobiliare la prețuri scăzute - fluctuațiile de preț sunt ridicate. Comercianții de acțiuni Penny se ocupă de titluri la prețuri reduse, caracterizate de volatilitate ridicată și o supraveghere puțin reglementată, care, după cum arată acest video, poate fi foarte atractivă și periculoasă investitorului de început. De aceea Kapitall limitează stocurile de acțiuni în brokerajul real la 500 000 de acțiuni și de ce portofoliile de practici fac același lucru pentru veridicitate: pentru a descuraja tranzacționarea acțiunilor de la penny. Liniile de jos

Lăsând deoparte complicațiile din lumea reală de a face 2 miliarde de dolari în patru luni - de la IRS la SEC până la dificultatea tehnică de a intra în și de a tranzacționa 100 de milioane de dolari - bogăția bruscă imensă vine cu multe alte probleme ca orice câștigător de loterie vă poate spune.Fanteziile marilor bogății sunt mult mai plăcute decât realitatea lor.

Platformele virtuale de tranzacționare pot fi instrumente bune de predare pentru începători, iar simulatoarele mai avansate pot fi de interes pentru entuziaștii de tranzacționare mai avansați. Cea mai mare lecție pe care am învățat-o de a deveni miliardar într-un sfert este că nu există bani la fel de ușor pe piața bursieră - chiar și într-o replicare virtuală, redusă în jos a pieței bursiere.

Doriți să exersați piața de valori? Încercați simulatorul de acțiuni al Investopedia.