Clienții consilierii financiari care caută venituri curente sunt adesea îngrijorați de ceea ce este disponibil în actualul mediu cu rată scăzută. O alternativă care a crescut considerabil în popularitate a fost anuitatea imediată, un tip de contract de anuitate care este destinat pensionarilor. Aceste vehicule încep să plătească un venit imediat după achiziționarea contractului și pot oferi deseori plăți lunare substanțial mai mari decât alte instrumente cu venit fix. Dar aceste produse au, de asemenea, unele limitări-cheie pe care consilierii trebuie să le înțeleagă înainte de a-și pune clienții în ele.

Cum se folosesc

Spre deosebire de contractele amânate, anuitățile imediate sunt destinate exclusiv pensionarilor care au împlinit vârsta de 59½ ani și pot începe să primească o plată fără plata unei penalități. Aceste contracte diferă, de asemenea, de verii lor amânați, prin faptul că ei sunt în mod obișnuit anuiuiți într-o plată ireversibilă garantată pe care anuita nu o poate supraviețui. Aceasta înseamnă că clientul trebuie să renunțe efectiv la controlul asupra contractului de atunci și nu va mai putea să acceseze soldul de numerar din acesta din orice motiv. Cu toate acestea, clientul va primi, de obicei, o plată lunară considerabil mai mare în schimbul acestor alegeri permanente decât dobânda pe care ar primi-o din CD-uri, titluri de trezorerie sau chiar obligațiuni corporative sau acțiuni preferate în majoritatea cazurilor. (Pentru lecturi corelate, consultați:

Ghid pentru anuitățile de asociere, fondurile țintă .) -

Utilizați prudență

Consilierii care nu au experiență în lucrul cu produsele anuitate trebuie să înțeleagă că plățile de la o anuitate imediată (sau orice alt tip de contract) se vor opri la decesul limbii unice sau anuitant supraviețuitor, dacă a fost aleasă o plată în viață dreaptă sau comună. Aceasta înseamnă că clientul poate primi, de asemenea, mai puțin decât suma care a fost plătită inițial, cu excepția cazului în care o anumită perioadă, cum ar fi de 20 de ani, a fost inclusă în calculul plăților. (Pentru lecturi corelate, vezi:

O privire de ansamblu a anuităților .)

Un exemplu

John și Alice investesc 100.000 de dolari într-o anuitate imediată. John are 73 de ani și Alice are 68 de ani. Ei aleg să primească o plată dreaptă și să primească plăți imediate de 975 dolari pe lună. Tragic, ambii sunt uciși într-un accident de mașină exact cinci ani mai târziu. Au primit plăți totale de 58, 500 USD. Transportatorul de anuitate va păstra soldul rămas neplătit în contract.

Așa cum am menționat anterior, acest cuplu ar fi putut opta să primească o plată de viață comună cu o anumită perioadă pentru a se asigura că o sumă minimă garantată ar fi plătită cuiva, indiferent cât timp au trăit. Cu toate acestea, aceste alegeri vor duce întotdeauna la o plată mai mică.Dacă ar dori să obțină o perioadă de 20 de ani, anumite plăți vor fi reduse la 700 de dolari pe lună, astfel că transportatorul va trebui să plătească cel puțin 168.000 dolari pentru ei sau beneficiarii lor, dacă ambii au murit mai puțin mai mult de 20 de ani de la primirea primei plăți (700 $ / lună x 240 de luni = 168.000 $.) Dacă au primit jumătate din aceste plăți și apoi au decedat, beneficiarii lor ar primi restul fie ca o sumă forfetară, fie ca o serie de plăți , în funcție de ceea ce aleg.

De asemenea, este important de menționat că, în cazul în care unul sau ambii dintre aceștia ar fi supraviețuit accidentului, nu ar fi putut să acceseze restul banilor din contract pentru a plăti facturi medicale sau de altă natură în orice circumstanțe. Nu există nicio scutire de la distribuție pentru contractele care au fost anuite; acest lucru se aplică numai contractelor care se află încă în stadiul de amânare. (Mai mult, vezi:

Introducere în anuități: Avantaje și dezavantaje ). O altă problemă esențială este inflația. Un client în vârstă de 60 de ani, care începe să primească 1 500 de dolari pe lună acum, se poate confrunta cu un flux de bani nefericit în 30 de ani dacă locuiește în vârstă de 97 de ani. Există piloți COLA disponibili pentru câteva produse de anuitate imediate de la câțiva transportatori, dar aceștia sunt în minoritate în acest moment, iar cei care achiziționează acest pilot vor primi o sumă mult mai mică la începutul programului de plăți. Prin urmare, va trebui să vă asigurați că toți clienții dvs. care aleg să ia această rută trebuie să aibă o acoperire adecvată împotriva inflației în altă parte a portofoliilor lor.

Clienții care vor primi cheltuieli majore, cum ar fi case și mașini, plătiți în viitorul apropiat, vor putea, de asemenea, să absoarbă mai bine riscul inflaționist. De asemenea, asigurați-vă că clienții care vor primi un venit substanțial mai mare dintr-o anuitate imediată sunt pregătiți pentru orice ramificații fiscale care pot rezulta. Clienții care primesc venituri nominale din instrumente garantate pot primi de mai multe ori această sumă dintr-un contract imediat, care le pot ateriza într-un nivel mai ridicat de impozitare și / sau pot afecta impozitarea venitului lor din asigurările sociale. Clienții care aveau venituri care erau anterior destul de scăzute pentru a scăpa de orice formă de impozitare ar putea avea nevoie să facă o reținere a alegerilor acum pentru a evita o factură fiscală în primăvară. (

Sfaturi pentru gestionarea inflației în pensionare ) Linia de fund

Deși anuitățile imediate pot oferi un nivel mult mai ridicat de venit decât alte alternative garantate în multe cazuri, consilierii trebuie, de asemenea, să știe limitele lor. Cei mai mulți consilieri evită ideea de a aloca pur și simplu un anumit procent dintr-un portofoliu și, în schimb, structurază fluxul de numerar din aceste vehicule pentru a acoperi cheltuielile de viață de bază care depășesc alte surse combinate ale venitului garantat al clientului. Impozitele pe venit și inflația pot influența în multe cazuri gradul de adecvare al acestor instrumente și este necesară o înțelegere aprofundată a obiectivelor de toleranță a riscurilor și a obiectivelor de investiții ale clienților pentru a se asigura că nevoile lor sunt satisfăcute în mod corespunzător.(Pentru mai multe detalii, a se vedea:

Urmăriți-vă înapoi în joc Anuitate .