În cazul în care portofoliul dvs. include fonduri de capital privat? Absolut nu. Știu că o să primesc un fulger pentru răspunsul respectiv, așa că permiteți-mi să vă explic. (Pentru mai multe, vezi: Ce este capitalul privat? )

Să începem cu evaluarea și lichiditatea. Dacă nu există unde să vinzi, cum valorific investiția? (Mai mult, vezi: Valorificarea companiilor private ). Un scenariu înfricoșător, dar cei care cred în capital privat - și există o mulțime de ei - vor scoate în evidență faptul că capitalul privat a depășit echitatea publică. Acest lucru este, pur și simplu, deoarece fondurile de capital privat tinde să depășească performanța publică în perioadele favorabile. Dacă piața investițiilor în ansamblul său face un rău, fondurile de capital privat vor fi pedepsite mai mult decât capitalul public. (Pentru mai multe detalii, a se vedea: Diferența dintre capitalul privat și capitalul public .)

Unii dintre acești investitori îngeri urmăresc mai mulți baggeri cu o investiție de minim 5 000 de dolari. Mulți oameni vor investi mai mult. În cele mai multe cazuri, trebuie să fii investitor acreditat, ceea ce înseamnă doi ani de venituri de 200.000 $ și o valoare minimă netă de 1 milion de dolari. Vestea proastă este că majoritatea acestor investitori sunt probabil sub apă în momentul de față. Toate acestea urmăresc următorul Facebook Inc. (FB FBFacebook Inc180, 17 + 0, 70% creat cu Highstock 4. 2. 6 ), nereușind să conștientizeze că există doar un Facebook. În prezent, există aproximativ 225 000 de investitori înger în Statele Unite. Acesta este un spațiu extrem de aglomerat, care nu este niciodată un semn bun. Dar asta nu este partea cea mai rea. (Pentru mai multe, vezi: Pot să devin un investitor înger? )

Lichiditate

Amintiți-vă că capitalurile private sunt nelichide. Acest lucru ar putea fi văzut ca fiind pozitiv, deoarece este nevoie de emoție din ecuație - investitorii nu vor vinde în momente greșite din cauza unor știri negative care vor fi văzute în cele din urmă ca un sughiț pe termen scurt. Dar lipsa de lichiditate deține un risc mai mare decât recompensele. Cei mai mulți investitori de capital privat trebuie să aștepte cinci până la opt ani pentru a vedea o posibilă întoarcere, iar rentabilitatea este rară deoarece majoritatea companiilor nu reușesc. Toți acești bani sunt blocați în peste 225 000 de investitori. Când oamenii încep să realizeze că piața este suprasaturată, capitalul privat va eșua și, spre deosebire de echitatea publică, nu va exista nici o cale de ieșire. (Pentru mai multe, vezi: Ce investiții de capital privat sunt acolo? )

Dacă nu căutați să investiți în capital privat acum, dar poate și în viitor, există câteva avantaje:

• Illiquid. Da, acest lucru este de asemenea un dezavantaj, dar eliminarea tentatiei de a vinde pe baza emotiei poate fi un mare lucru pozitiv.
• Potential. Investiția în fonduri de capital privat vă permite să intrați la parter (ca înainte de o ofertă publică inițială). Imaginați-vă că ați investit în Facebook în stadiile incipiente.
• Fundamentals. Spre deosebire de capitalul public, nu există tranzacții de speculații; totul se bazează pe fundamentale.
• Avantaje fiscale.

Avantajele se termină acolo. În plus față de lipsa de lichiditate, cele mai mari dezavantaje sunt o răspândire largă a ofertei-cererii, lipsa accesului la informații decât dacă sunteți apropiați de oamenii potriviți, fără reglementări, deseori supraevaluați rata internă a ratei de întoarcere și gestionarea care încearcă să strângă capital în momentele în care nu sunt în timp util pentru tine. Pentru mai multe informații, consultați: Aflați Lingoul Investițiilor cu capital privat .

Există alternative alternative lichide, care investesc într-o varietate de active, inclusiv fondurile de capital privat, fondurile tranzacționate, dar acestea sunt adesea mai scumpe sau mai puțin lichide în comparație cu fondurile de capital public sau fondurile tradiționale. (Mai mult, vezi: Investiții în fonduri mutuale alternative și ETF-uri ).

Cum să reușești

Singura modalitate de a reuși în capitalul privat este prin diversificare. Alegeți o categorie pe care o cunoașteți bine (investiții în dificultate, imobiliare, petrol și gaze, capital de risc etc.) și investiți în companiile despre care credeți că au cel mai mare potențial. Dacă ești corect doar pe una, poți compensa investițiile pierdute. În situațiile cu risc înalt, asigurați-vă că randamentul așteptat este mai mare. Trebuie să fiți răsplătit pentru că ați luat acest risc suplimentar. (Pentru lecturi corelate, vezi: Investițiile dvs. sunt în pericol inutil? )

Linia de fund

Aveți posibilitatea să investiți direct, prin intermediul unui fond de investiții private sau prin fonduri crowdfunding. Cu toate acestea, acest lucru este irelevant pentru cei care acordă cu adevărat atenție condițiilor actuale de pe piață. Nu numai că investiția în fonduri de capital privat este mai dificilă decât investirea în capitalul public, dar piața de capital privat se află pe un teritoriu cu baloane extreme. Probabil aceasta nu este ceea ce mulți oameni vor să citească, dar conservarea capitalului este la fel de importantă ca și revenirea potențială. (Pentru mai multe, consultați: Equity Private a Trendsetter pentru Stocuri .)