Anuitățile sună, în principiu, ca vehiculul financiar perfect - sau cel puțin vehiculul financiar perfect pentru persoanele care nu au încredere în ele să rămână la un buget. Plățile pe termen lung pentru viață: Ce nu-ți place asta? Într-adevăr, mulți oameni sunt tentați de așezările structurate oferite de asigurători, companii de loterie și altele. Faptul că beneficiarii plății de anuitate renunță la șansa de a-și crește banii prin luarea acestor plăți în locul unei plăți unice ilustrează natura generală conservatoare a oamenilor. (Pentru mai multe detalii, a se vedea: Urmăriți-vă înapoi în joc Anuitate .)

De ce să plătiți o sumă forfetară (și riscați să o pierdeți) atunci când găsiți un plătitor care dorește să elimine riscul pentru dvs.? Facem mai mult pentru a evita durerea decât pentru a căuta plăcere și această trăsătură este capitalizată de companiile de asigurări care vin în anuități. Dar odată ce te-ai pregătit să primești plăți anuitate, ești cu adevărat sigur? Sau se aplică și Legea lui Murphy aici? (Pentru mai multe, vezi: Este o anuitate o perpetuitate? )

Anuitățile ar trebui să le ofere beneficiarilor (sau să folosească termenul juridic arcane, "anuitants") cu liniște. Indiferent cât de nesăbuit ați fi, este imposibil să vă risipiți întreaga avere atunci când știți că un cec va veni la începutul lunii următoare și în fiecare lună după aceea.

Cu toate acestea, fiecare investiție are o incertitudine. Chiar și obligațiunile municipale au riscul ca municipalitatea emitentă să falimenteze. Nu se întâmplă adesea, dar poate. Valoarea titlurilor protejate de inflația Trezoreriei - un alt favorit printre investitorii care urăsc insecuritatea - este condiționat de continuarea nedeterminată a guvernului Statelor Unite. Washingtonul, D.C., a avut deja autoritatea sa internă provocată destul de sever în anii 1860 și care este de spus că nu ne-am datorat unei alte rupturi? (Pentru mai multe informații, consultați:

Care este cea mai sigură investiție? )

În mod practic, anuitățile sunt vulnerabile numai în măsura în care sunt emitenții lor. Cele mai multe anuități sunt plătite de asigurători sau companii similare, iar cele mai multe anuități sunt variabile. Anuitățile variabile sunt

de facto vehicule de investiții, de obicei investite în acțiuni și, în acest sens, similare fondurilor mutuale, în sensul că aceștia suportă aceleași riscuri ca și fondurile mutuale. Este o anuitate variabilă asemănătoare unui plan de 401 (k)? Da, cu excepția tratamentului fiscal, care este o diferență uriașă care face anuități variabile non-starter pentru majoritatea oamenilor. În plus, în cazul în care deținutul anuității moare, soțul / soția lui va fi blocat cu o factură mare de câștiguri de capital. (Mai mult, vezi: Costul garanțiilor anuitate variabile .) Anuitățile fixe, pe de altă parte, nu sunt investite în acțiuni.Aceasta înseamnă că anuitățile fixe nu sunt expuse direct la variațiile de piață, însă este important de menționat că nu sunt complet imuni la condițiile economice. La care sunt expuși este inflația. De exemplu, sunt garantate anuitățile de venit viitoare oferite la vârsta de 55 de ani, dar dacă amânarea pentru cinci ani va garanta o plată anuală de 6,6%. Dacă acestea ar fi fost oferite în 1980, când inflația ar fi fost dublă, investitorii ar fi pierdut dolari reali. Acum, aceasta a fost cu mult timp în urmă, dar multe se pot întâmpla în anii dintre achiziționarea unui vehicul de investiții de pensionare și de fapt, care au nevoie de bani. (Pentru citirea aferentă, vezi:

Inflația mare din anii 1970 ) Un alt risc este legat de anuitățile acordate în avans, care permit investitorului să plătească plăți, dar are sens doar dacă intenționați să nu mai lucrați un an predeterminat - și de fapt acest lucru. La fel ca în cazul planurilor de 401 (k), există o penalizare pentru retragerea anticipată; alegerea pentru unii devine plata unei penalități pentru a se retrage mai devreme sau a încerca să se agațe până când trece faza de retragere timpurie. Anuitățile au adesea toate dezavantajele și doar câteva dintre avantajele planurilor standard de pensionare. (Mai mult, vezi:

Descifrarea denumirilor de renume amânat .) Și, în cele din urmă, dacă societatea de asigurări care ți-a emis anuitatea este bustă. nu există nici o garanție că veți primi vreun ban. Unele comisii de asigurări de stat vor salva investitorii până la o anumită sumă, cum ar fi 100, 000, 000 sau 500, 000 de dolari; alte state nu fac nimic deloc. (

) Linia de fund Anuitățile de viață - și într-o mai mică măsură, termenul anuități (care durează doar pentru un an perioadă fixă) - sunt o rata morbidă peste / sub cea făcută de emitent pe cât timp veți trăi. Bateți tabelele de viață actuarială și veți ieși înainte (deși veți muri oricum). Lăsați acest regat devreme, iar emitentul vă va profita. Lucrul important de reținut nu este atât de mult încât anuitățile pot pierde bani - din nou, orice investiție poate - dar opțiunile dvs. sunt adesea mult mai bune. IRA și 401 (k) s oferă avantaje pe care anuitățile, în mod obișnuit, nu le pot oferi, cu o creștere neglijabilă a riscului, dacă există. (Pentru lecturi corelate, vezi:

Sunt anuități numai pentru vârstnici?

)