Prețurile petrolului brut s-au prăbușit pe teritoriul pieței ursului în 2015, prețul unui baril de petrol continuând să scadă. Prețurile spot pentru bricheta Brent, un indicator popular pentru măsurarea cererii, au scăzut cu 53% față de prețurile din 2014. Prețul mediu în 2015, de 52 de dolari pe baril, a fost cu 49% mai mic decât prețul mediu între 2010 și 2014. Prețurile spot ale prețurilor spot ale West Texas Intermediate (WTI), un alt indicator de referință al țițeiului, au scăzut și în anul 2015 cu 53% față de 2014.

! În timp ce anul 2016 a început cu mai multe scăderi, prețurile petrolului au avut loc în martie și aprilie. Începând cu 19 aprilie 2016, prețurile la țiței au fost mai mari cu 8,5% până în prezent (YTD). Investitorii care cred că prețurile petrolului s-au micșorat pot dori să investească în fonduri tranzacționate la bursă (ETF) legate de prețul țițeiului. Unele dintre fondurile din această categorie sunt ETF-uri cu efect de levier care utilizează instrumente financiare derivate și datorii pentru a spori profitul pe un indice subiacent. Aflați mai multe despre două ETF-uri de petrol cu ​​efect de levier și obțineți câteva sfaturi despre tipul de investitori care le-ar putea considera atractivi.

ProShares Ultra Oil & Gas

ProShares Ultra Oil & Gas (NYSEARCA: DIG

DIGPrShs Ult O & G 37. 00 + 3.90%

Creat cu Highstock 4. 2. 6 ) a început tranzacționarea pe 30 ianuarie 2007, ca membru al categoriei de acțiuni de tranzacționare și a acțiunilor din familia fondului ProShares. Începând cu 18 aprilie 2016, fondul are 150 de dolari. 5 milioane de active administrate (AUM) și o rată a cheltuielilor anuale de 0,95%. Obiectivul său este de a atinge rezultate de performanță zilnice care echivalează cu performanța zilnică a Dow Jones U S. S. Oil & Gas Index, care măsoară performanța unei game largi de acțiuni de petrol și gaze din S.U. ETF investește în instrumente derivate și alte instrumente pe care consilierii săi le consideră că își vor atinge obiectivele.

Veniturile fondului de 26 de săptămâni de -11. 43% sunt puțin sub fondul mediu din categoria acțiunilor cu efect de levier, în timp ce randamentul său YTD de 12,69% este mai mare decât media, comparativ cu grupul peer. Fondul a generat venituri negative pe o perioadă mai lungă de timp. Revenirea de un an a lui -40. 03% îl clasifică drept unul dintre cele mai slabe fonduri din categoria sa, în timp ce randamentul său pe trei ani este de -29. 44% și randamentul său pe cinci ani de -40. 57% se situează în jurul valorii de media pentru fondurile de investiții cu efect de levier.

Direxion Daily S & P Explorarea și producția de petrol și gaze Bull and Bear 3x acțiuni ETF

Direxion Daily S & P Petrol și gaze Explorare și producție Bull and Bear 3x Acțiuni ETF (9)> DRIPDx Dly S & P O & G13. -9,9% 83%

creat cu Highstock 4. 2. 6

) se află în categoria de acțiuni de tranzacționare și inversă a familiei de fonduri Direxion și a început tranzacționarea la 28 mai 2015. La 18 aprilie 2016 , fondul a avut $ 29. 7 milioane în AUM și o rată a cheltuielilor anuale de 0.95%. Obiectivul său este de a obține rezultate zilnice de performanță care să echivaleze cu 300% din inversul performanței indicelui S & P Oil & Gas Exploration & Production Select Industry. ETF investește în instrumente derivate și alte instrumente pe care consilierii săi le consideră că își vor atinge obiectivele. Veniturile fondului de 26 de săptămâni de -33. 99% și randamentul YTD de -56. 59% sunt slabe față de colegii lor din categoria acțiunilor inverse. În plus, acțiunile fondului au înregistrat o volatilitate ridicată în timpul perioadei scurte de viață. Volatilitatea de 50 de zile a fondului, de 144,69% și volatilitatea de 200 de zile, de 158,42%, fac din acesta una dintre cele mai volatile fonduri din categoria sa. Linia de fund ETF-urile cu efect de levier amplifică randamentele zilnice și nu randamentele anuale ale unui indice, care pot fi în detrimentul investitorilor pe termen lung. Să presupunem că acțiunile ProShares Ultra Oil & Gas se tranzacționează cu câte 10 USD fiecare. Dacă indicele va crește cu 10% într-o singură zi, atunci acțiunile ETF vor crește cu 20%, până la 12 dolari pe acțiune. În cazul în care indicele scade cu 9% în ziua următoare, ar reveni la nivelul inițial al prețului. Cu toate acestea, cotele ETF ar scădea cu 18%, până la 9 USD. 82 pe acțiune, sub nivelul inițial. În cazul companiei Direxion Daily S & P Explorare și producție de petrol și gaze, Bull și Bear 3X, ETF, care utilizează de trei ori efectul de levier, rezultatele slabe sunt amplificate și mai mult.

Aceste ETF-uri cu efect de levier sunt instrumente extrem de speculative cele mai potrivite pentru comercianții pe termen scurt. Deoarece încearcă să urmărească de două ori sau de trei ori randamentele procentuale zilnice ale unui indice, ele pot performa mult mai rău decât indiciile pe care încearcă să le urmărească pe termen lung.