Fondul de venituri Franklin de clasă A ("FKINX" ) investește într-un amestec de obligațiuni și acțiuni. Obiectivul declarat al fondului este de a asigura venituri regulate sub formă de dobânzi și dividende, protejând în același timp principalul și încurajând un mediu pentru aprecierea capitalului. Obligațiunile sale au o cotație nesemnificativă, sau "junk", ceea ce înseamnă că acestea sunt evaluate sub BBB de Standard and Poor's. Mai puțin de 12% din obligațiunile fondului sunt de gradul de investiție, în timp ce aproape 60% sunt evaluate B sau inferioare. Imprumuturile neperformante ofera randamente mai mari decat obligatiunile de gradul de investitie, dar motivul pentru care acestia fac este sa-si compenseze riscul mai mare de incapacitate de plata.

Stocurile fondului se concentrează asupra companiilor cu valoare mare, cu randamente ale dividendelor peste medie. Este puțin probabil ca aceștia să aprecieze rapid o valoare ca un stoc de creștere, ci să ofere venituri regulate și siguranță relativă.

Acest fond este cel mai potrivit pentru un investitor cu un orizont de timp scurt și mediu și o toleranță moderată la risc. În martie 2016, a solicitat o investiție minimă de 2, 500 USD și a avut o rată a cheltuielilor de 0,61%.

Tendința portofoliului sectorului

În timp ce Fondul de venituri Franklin este foarte diversificat pe sectoare, patru sectoare se remarcă ca fiind cele mai mari alocări din fond. Sectorul utilităților, care este cunoscut pentru dividendele extraordinare și rezistența față de capriciile pieței mai extinse, a reprezentat 16,9% din participațiile fondului în martie 2016, un salt considerabil din partea sa de 12,1% în martie 2015. Următorul este sectorul mineralelor energetice, care a menținut, de asemenea, o corelație relativ scăzută cu piața mai largă. În martie 2016, acest sector a primit o alocare de 13,6%, în creștere de la alocarea de 8,4% în martie 2015. Sectorul financiar a fost al treilea la 13,2%, în scădere drastică de acum un an, când a dominat fond cu o alocare de 43,5%. Aproximarea sectoarelor prin obținerea unei alocări de 10% sau mai mare a fost tehnologia pentru sănătate de 10,6%, în creștere bruscă față de alocarea de 6% în martie 2015. După cum puteți vedea, spațiul de portofoliu ocupat anterior de sectorul financiar este acum răspândit numeroase alte sectoare.

Tendința portofoliului de țări

Fondul de venituri Franklin este în primul rând un fond din S.U.A., dar reușește să ofere o expunere internațională, mai ales în Europa. Statele Unite au constituit 73,3% din fond în martie 2016, dar această cifră a reprezentat o scădere moderată față de martie 2015, când alocarea fondurilor din S.U.E. a fost de 81,8%. Această scădere rezultă parțial din creșterea fondului de numerar al fondului în martie 2016 față de martie 2015. Fondurile mutuale dețin diferite procente din activele lor în numerar pe tot parcursul anului în scopul reechilibrării. În mod ideal, deținerile de numerar ale unui fond sunt în mod constant scăzute, deoarece banii păstrați în numerar nu fac bani investitorilor, fie prin dobânzi și dividende, fie prin aprecierea capitalului.

Marea Britanie a primit următoarea cea mai mare alocare la 5,8%, în scădere de la 6,5% în martie 2015. O mână de alte țări au fost reprezentate sub 5%, inclusiv în Olanda (4,4%), Franța (3,2%) și Canada (3,1%).

Tendința portofoliului de top 15

În martie 2016, nici o companie individuală nu a primit o alocare de peste 5% în Fondul de venituri Franklin. Royal Dutch Shell PLC Clasa A ADR (NYSE: RDS-A) a condus la 4,4%, mai mult decât dublul alocării de 2% din martie 2015. Cu sediul în Olanda, Royal Dutch Shell este una dintre cele șase companii de petrol și gaze din lume, "supermajor". Compania General Electric (NYSE: GE

GEGeneral Electric Co20, 13-0,05%

creată cu Highstock 4. 2. 6 ) a fost următoarea la 2,8%, de la 1,9% Martie 2015, în timp ce The Pacific Gas and Electric Corporation (PG & E) (NYSE: PCG PCGPG & E Corp56, 77-0,05% creat cu Highstock 4. 2. 6 %, în creștere de la 1,4% în martie 2015. Tendința portofoliului de distribuție Fondul de venituri Franklin se concentrează asupra unor companii foarte mari. Acestea tind să fie companii care plătesc dividende mari și oferă cea mai mare stabilitate. Mega-caps reprezintă 50,6% din fond, în creștere de la 28,5% în martie 2015. Capurile mari contribuie cu încă 28,2%, în creștere față de 21,6% în martie 2015. Capacele medii și capacele mici primesc alocații de 5,8 și respectiv 3,3%, în timp ce microcapsule, care au primit o reprezentare minusculă de 0,4% în martie 2015, nu au primit alocări în martie 2016.