Dacă sunteți în căutarea unei strategii de investiții care să plătească pe termen lung, este greu să bateți strategia investitorului super-Warren Buffett. Compania lui Buffett, Berkshire Hathaway, are o istorie istorică de bătaie a S & P 500. Unele studii arată că un portofoliu ipotetic care imită investițiile Berkshire la începutul lunii următoare, după ce li se dezvăluie publicul, câștigă și o rentabilitate a indicelui S & P 500.

AD:

Vrei o parte din acea acțiune? Acest articol vă va arăta cum să utilizați adesea-ignorat de Valori Mobiliare și de schimbare a Comisiei de depozit: Formularul 13F pentru a construi un fond ca Buffett.

Investiția pasivă, returnările agresive
Majoritatea oamenilor preferă ideea investiției pasive sau strategia "buy-and-hold". Cu piețele financiare de astăzi complicate, cine vrea să gestioneze în mod activ un portofoliu? Dar, cu excepția cazului în care sunteți un bănuitor financiar sau sunteți dispus să plătiți buchete mari pentru o sumă financiară, opțiunile dvs. sunt reduse la fonduri mutuale, ETF-uri sau fonduri index, nu? Gresit.

În timp ce fondurile mutuale, ETF-urile și fondurile indexate pot oferi câștiguri bune, ele se prezintă la un cost: comisioane. Și dacă speri să învingi piața, nu conta pe asta. Investițiile ca un fond de tranzacționare pe bază de păianjen (SPDR ETF) nu reușesc niciodată să bată S & P 500 pentru că o urmăresc. Deci, cum puteți pune portofoliul dvs. pe pilot automat fără taxe sau limite de performanță? De ce nu călătoresc colajele unui investitor de succes?

Investiția în coattail este termenul pe care investitorii îl folosesc pentru a descrie strategia de imitare a tranzacțiilor dintre super-investitori celebri precum Warren Buffett, George Soros și Kirk Kerkorian. Dintre toți super-investitorii de acolo, cei mai mulți investitori cu coajă, probabil, îl urmează pe Warren Buffett și, din motive întemeiate: bătăile sale au crescut Berkshire Hathaway în compania finală a chipului albastru. Și cu o revenire de 75% în ultimii cinci ani, investitorii de la Berkshire nu pun la îndoială deciziile de investiții luate de Buffett și compania. Dar

trebuie să fie . Nu este o coincidenta faptul ca investitiile companiei Berkshire Hathaway au afectat piata in ultimii 27 din cei 31 de ani. Următoarea secțiune vă va arăta cum să citiți formularul 13F și cum să utilizați comparații trimestriale pentru a prinde mișcările mari ale Buffett, evitând în același timp taxele imense de brokeraj.

Ce stocuri are propriul Buffett?

Nu poți începe să mimezi piese lui Buffett fără să știi ce sunt, dar crezi sau nu, acele ponturi sunt accesibile tuturor datorită SEC. Actul privind Valorile Mobiliare și Bursele din 1934 prevede că toți managerii instituționali de investiții care gestionează mai mult de 100 de milioane de dolari trebuie să-și înregistreze exploatațiile în fiecare trimestru. Aceasta înseamnă că, dacă știți unde să căutați, puteți avea acces la unele dintre cele mai bine gestionate portofolii din lume - gratuit!
Una dintre cele mai ușoare căi de a găsi un dispozitiv 13F se îndreaptă către site-ul SEC cu privire la colectarea, analiza și recuperarea datelor electronice (EDGAR) și face o căutare sub numele companiei.

Iată un exemplu despre ce ar putea arăta unele exploatații dintr-un 13F:

Sursa: arhivele EDGAR

De unde știi cum au fost cumpărate și vândute stocurile într-o anumită perioadă? Asta va necesita o mică activitate de detectivi. Managerii instituționali de investiții trebuie să publice doar o singură dată pe trimestru, prin căutarea unor diferențe între trimestrul anterior 13F și cel curent, puteți afla ce este nou și ce a fost vândut.

Notă:

Aveți grijă atunci când alegeți coafura. În momentul în care aveți acces la cunoștințele de investiții ale Buffett, situația investiției s-ar putea să fi schimbat și s-ar fi putut să vă pierdeți șansa de a obține mai devreme o investiție de valoare. Odată ce ați făcut o listă cu alegerile lui Buffett, trebuie să efectuați propriile verificări asupra stocurilor pentru a vedea dacă acestea se încadrează în profilul dvs. de risc. Sfaturi pentru portofoliul dvs. Coattail

Alocați-vă acțiunile în mod corespunzător:

• Deoarece nu veți putea cumpăra același număr de acțiuni, investește un portofoliu de milioane de dolari al lui Buffett, o modalitate de a vă asigura că sunteți alocând același lucru ca și Berkshire, constă în stabilirea procentului din fiecare participație și al aplicării în contul dvs. de brokeraj. (Toate aceste informații pot fi găsite din nou în 13F.) Actualizați-vă portofoliul:
• După ce ați creat portofoliul Buffett Coattail, o greșeală pe care nu doriți să o faceți este să uitați să îl actualizați. În timp ce Warren Buffett este cunoscut pentru filosofia sa de cumpărare și deținere, nu credeți că niciodată nu descărcă stocurile care nu sunt performante. Dacă nu te uiți la Berfhire's 13F din când în când, ai putea să pierzi într-un punct de ieșire mare. Luați o pagină de la profesioniști:
• Nu vă fie frică să faceți din portofoliul Buffett întregul dvs. portofoliu. În timp ce puneți toate ouăle într-un singur coș este de obicei inadecvată, portofoliul Berkshire este alcătuit din exploatații pe termen lung și pe termen lung. Cu alte cuvinte, stocurile pe care le investiți sunt, probabil, mai puțin volatile decât ceea ce există deja în portofoliul dvs. și deja alocate corespunzător. Feriți-vă de taxe:
• Deoarece Berkshire Hathaway are atât de mulți bani, poate face mici modificări ale valorii acțiunilor pe care le deține în orice stoc dat de la o lună la alta. Din moment ce portofoliul dvs. nu este la fel de mare ca și fondul lui Buffett, taxele de brokeraj (cum ar fi comisioanele) vor avea probabil șanse de a rămâne alocate exact ca Berkshire. Ca regulă generală, dacă fondul descarcă sau cumpără mai mult de 10-15% din valoarea portofoliului, este posibil să doriți și să faceți un comerț. Amintiți-vă, cu toate acestea, cu cât valoarea portofoliului dvs. este mai mică, cu atât mai mari trebuie să fie acele modificări pentru a vă face profit. Gândiți-vă înainte de a vă schimba. Nu putem bea Buffett

Warren Buffett ne-a arătat că, în timp, el este un investitor dur pentru a bate. Și știi ce spun ei: dacă nu-i poți bate, poți să te alături. Dacă vă hotărâți că construirea propriului fond Berkshire este potrivit pentru dvs., atunci găsirea și evaluarea opțiunilor lui Omaha de la Omaha nu a fost niciodată mai ușoară.