Atunci când vă retrageți, este posibil să aveți o viață bună de două până la trei decenii. Dar suma pe care dolarul dvs. o cumpără în primul an în care vă retrageți nu va fi aproape nici la fel de mare ca și ultima. Un pensionar care a suferit destul de mult pentru a obține 1 000 de dolari pe lună în 1990 ar fi obținut echivalentul a 550 de dolari acum, potrivit Biroului Statistic al Muncii, folosind date privind indicele prețurilor de consum.

Rata medie a inflației în S.U.A. a fost de aproximativ 3,2% în ultimul secol; destul de scăzut după standardele internaționale. Această cifră maschează o mare varietate, totuși. Peste 40 de ani s-ar putea aminti anii 1970, când rata inflației a atins cifre de două cifre. Trei până la cinci procente pe an au fost regulile din ultimele două decenii, deci este probabil prudent să presupunem ceva la capătul superior al acestei game.

Aceasta implică o rentabilitate a investiției de cel puțin 4-6% pe an, pe lângă veniturile generate sau salvate. Adică, ar trebui să presupunem că numărul absolut de dolari scoși din economiile la pensie va crește cu această sumă în fiecare an. Deci, în primul an s-ar putea scoate 10 000 $, în anul următor 10, 500, și așa mai departe. Prin urmare, aici sunt câteva strategii pentru investitori, precum și pentru consilierii financiari, care ar putea să-și dorească să adopte.

-

Închiriați-vă casa

Dacă dețineți casa dvs., închirierea unei părți din ea poate fi un risc de inflație bun, deoarece prețurile de închiriere reflectă inflația locală. Dacă locația este bună, creșterea chiriilor în timp nu va afecta obținerea unui chiriaș.

Mai mulți cetățeni în vârstă închiriază spațiu din necesitate. Centrul Comun pentru Studii Locuinței din Harvard a publicat un raport care a arătat că în 2010, peste 30% dintre proprietarii de locuințe cu vârste cuprinse între 65 și 69 de ani aveau încă datorii ipotecare. Dacă sunteți pensionari, dubla whammy de inflație și de interes face renunțarea la acest dormitor de rezervă o opțiune mai atractivă. (Pentru mai multe informații, consultați: Cum puteți închiria casa astfel încât să puteți plăti ipoteca .)

Poți să-ți folosești casa pentru a te salva pentru pensie? Probabil ca nu. Există o mare diferență între monetizarea bunurilor imobile pe care le dețineți și investirea pentru pensionare. Pentru a transforma un profit într-o proprietate, este necesar ca valoarea sa să crească mai repede decât inflația și rata dobânzii la împrumut, care ar putea fi suplimentară cu cel puțin 3-5%. Astfel, proprietatea imobiliară ar trebui să câștige valoare la rate care se apropie de 6% în fiecare an la un nivel minim și mai probabil dublu. În afara unui balon imobiliar, acest lucru nu este probabil. Există multe motive bune pentru a cumpăra un capital de construcție pentru locuințe - este unul - dar investiția pentru pensionare nu este probabil una dintre ele. ( Ghidul complet pentru a deveni proprietar )

TIPS

Titlurile de valoare protejate împotriva inflației Trezoreria sau TIPS sunt un fel de obligațiuni garantate de guvern introduse în 1997.Spre deosebire de facturile convenționale de trezorerie, TIPS au un principiu reglabil, legat de indicele prețurilor de consum și o rată a cuponului fix. Asta inseamna ca, pe masura ce inflatia creste (sau scade), suma de bani care ii revine titularului variaza in functie de aceasta.

În plus, nu există niciun pericol ca inflația să devină suficient de mare pentru a le face pe ratați de bani, spre deosebire de obligațiunile convenționale. O rată a cuponului de 3,5% nu este bună dacă inflația atinge 4%. Riscul, însă, este când inflația este negativă sau extrem de scăzută. Deflația nu se întâmplă adesea - ultima perioadă deflaționistă majoră din S.U.A. a fost Marea Depresiune. Chiar și Marea Recesiune nu a reușit o rată negativă - cea mai apropiată era în 2008, când inflația a atins 0, 1%. O rată foarte scăzută a inflației poate totuși împinge randamentele trezoreriei pe un teritoriu negativ, pe măsură ce investitorii intră în panică și se grăbesc să asigure securitatea relativă a titlurilor de stat. (Mai mult, vezi: Protejați portofoliul de inflație .)

Anuități

Anuitățile pot oferi protecție împotriva inflației, în funcție de tip. O anuitate este, în principiu, "asigurare de pensie". Plătiți o primă și la sfârșitul unui anumit termen primiți o plată lunară fixă. (Pentru mai multe detalii, a se vedea: O privire de ansamblu a anuităților .)

Anuitățile fixe câștigă în general aici; combinarea unor taxe mai mici și a securității care vine cu faptul că nu trebuie să vă faceți griji cu privire la valoarea activelor subiacente le face mai bune pentru majoritatea oamenilor.

Anuitățile variabile sunt anuitățile care oferă o rentabilitate mai mare dacă piața funcționează bine. Se poate continua să se facă contribuții după pensionare și uneori sunt impozitate la o rată mai mică. Cu toate acestea, au taxe mai mari și sunt investiții complexe. ( Anuități protejate împotriva inflației: parte a unui plan financiar solid )

Fonduri mutuale, acțiuni și ETF

Desigur, există întotdeauna doar investiții tradiționale pentru venit, fonduri, acțiuni sau fonduri tranzacționate la bursă și care trăiesc din profit. Dacă ați investit doar 1 000 de dolari pe piața bursieră în 1994, într-un fond care a urmărit S & P 500, valoarea netă ar fi de 3, 240 USD, cu o rată de profit de 224%. Menținerea inflației în această perioadă ar avea nevoie doar de o rată de revenire de aproximativ 160%.

Fondurile, acțiunile și ETF-urile sunt foarte lichide și chiar dacă se înregistrează câștiguri de capital, rata de impozitare este considerabil mai mică, aproximativ 20% la nivel înalt, decât cea pentru venitul obișnuit. Dividendele sunt impozitate la rata obișnuită, însă câștigurile de capital pe termen lung - care sunt deținute pentru un an sau mai mult - nu sunt.

La pensionare, însă, îngrijorarea oferă, în general, un flux de venit, mai degrabă decât creșterea activelor. Și, după cum se spune, "calendarul este totul". Oricine a pus bani în acel fond S & P 500 în 2003, când piețele au lovit scăderi în urma balonului dot-com și a atacurilor din 11 septembrie, ar fi pierdut bani până în 2008. Dacă ar fi scos la sfârșitul lui 2007, și-au dublat investițiile. Diferența este de numai câteva luni. Mulți pensionari care urmau să fie pensionați trebuiau să continue să lucreze în urma crizei financiare, deoarece atât de mult din averea lor era legată de acțiuni.( ) Securitatea socială

Apoi avem vechile programe de așteptare: planuri de beneficii determinate și securitate socială. Securitatea socială este un "venit fix", dar are o ajustare a costului vieții. Și întârzierea pensionării poate fi și mai lungă: pentru un lucrător care face aproximativ 50.000 de dolari (venitul median) care urmează să se pensioneze și are 65 de ani, beneficiul este de 1 $, 302 pe lună. Dar dacă întârzie până când sunt 67, acea verificare merge până la $ 1, 556. (Pentru mai multe, vezi:

Întârzierea securității sociale poate adăuga .) Securitatea socială nu este deloc dar, în combinație cu economiile și un plan de 401 (k), poate ajuta foarte mult.

Planurile de beneficii definite (dacă sunteți destul de norocoși să aveți) deseori structurează beneficii în funcție de ultimii ani de salarizare. Întârzierea pensionării poate crește suma lunară, oferind o acoperire suplimentară împotriva inflației, chiar dacă cecul este un număr fix.

Linia de fund

Există mai multe strategii de gestionare a inflației în economiile dvs. de pensii sau ale unui client. Cel mai probabil, o combinație a strategiilor de mai sus va fi utilizată pentru a se asigura că puterea de cumpărare este protejată, iar redresarea economiilor nu se întâmplă prea repede.