Investițiile imobiliare prin fonduri mutuale oferă investitorilor posibilitatea de a-și diversifica diversele tipuri de investiții imobiliare producătoare de venituri, inclusiv companii de administrare a proprietății comerciale și rezidențiale și oportunități de investiții imobiliare (REIT). Majoritatea fondurilor mutuale imobiliare dețin titluri de capital și REIT care se concentrează pe generarea de randamente din anumite subsectoare ale pieței imobiliare, inclusiv clădiri de apartamente, clădiri de birouri, spitale, hoteluri, centre comerciale și proprietăți industriale. Investițiile în fonduri mutuale concentrate în sectorul imobiliar oferă posibilitatea de a se expune la pozițiile de stocuri interne și internaționale într-o industrie cu randamente istoric favorabile pe termen lung.

Returnările generate de un fond mutual imobiliar au loc sub forma aprecierii capitalului, prin vânzarea de proprietăți imobiliare care au crescut în timp, precum și cu venituri din dividende. În timp ce randamentele fondurilor imobiliare au depășit istoric piața globală de acțiuni, aceste fonduri specifice sectorului prezintă un anumit risc pentru investitori. Ca și în cazul oricărei societăți de investiții cu o tendință de creștere, fondurile imobiliare au tendința de a fi mai volatile decât piața în ansamblu, deoarece companiile din acest sector sunt expuse riscurilor de lichiditate, de piață și de rată a dobânzii. Datorită acestor factori de risc, o investiție într-un fond mutual imobiliar este considerată adecvată ca o participație alternativă și ar trebui utilizată ca o completare a altor poziții de acțiuni și obligațiuni într-un portofoliu bine diversificat.

Fondul imobiliar Baron

Fondul imobiliar Baron este un fond mutual nediversificat oferit de Baron Capital Group care caută aprecierea capitalului prin proprietățile sale imobiliare. În mod tipic, 80% din activele fondului sunt investite în titluri de capital pe termen lung ale companiilor care operează în sectorul imobiliar sau în cele care dețin o cantitate substanțială de active imobiliare. Fondul se diversifică în ceea ce privește capitalizarea bursieră, inclusiv companiile de orice dimensiune, și poate investi până la 25% din activele fondului în companii internaționale concentrate pe piața imobiliară. Începând cu septembrie 2015, Baron Real Estate Fund deține 1 $. 85 miliarde din activele investitorilor.

Fondul imobiliar Baron are data de 31 decembrie 2009 și de atunci a generat o rentabilitate anuală de 18,04%. Fondul necesită o investiție minimă de 2 000 de dolari, dar nu impune investitorilor nicio taxă de vânzare sau încărcare. Cu o rată a cheltuielilor de 1,32%, fondul mutual se încadrează în rata medie de cheltuieli de 1,33% pentru fondurile din categoria imobiliare cu aceeași valoare a expunerii la risc.Fondul imobiliar Baron investește un fond substanțial din fonduri în subsectorul hotelier, stațiune și linie de croazieră la 17,5%, urmate de spitale de 9,9%, servicii imobiliare de 8,8% și produse pentru construcții la 8. 2%. Principalele active ale fondului includ Brookdale Senior Living la 7%, Hilton Worldwide Holdings la 3. 8%, Jones Lang LaSalle la 3. 6% și Grupul CBRE la 3. 6%. Începând cu septembrie 2015, fondul deține 9. 29% din activele deținute în societăți imobiliare străine.

Fondul Real Estate CGM

Fondul Real Estate CGM (NASDAQ: CGMRX) este un fond mutual nediversificat, gestionat de managerul fondului de lungă durată, G. Kenneth Heebner din grupul CGM Funds. Fondul mutual urmărește să ofere investitorilor o combinație de venituri și apreciere a capitalului pe termen lung, investind majoritatea celor $ 1. 13 miliarde de active în valori mobiliare ale companiilor care operează pe piața imobiliară și REIT-uri. În mod tipic, în aceste titluri sunt investite minimum 80% din activele fondului, în timp ce până la 20% din fond pot fi investite în acțiuni sau titluri de creanță ale companiilor care operează în afara sectorului imobiliar. Fondul mutual investește atât în ​​acțiuni interne, cât și externe, care includ companii mici, mijlocii și mari.

De la fondarea fondului în 1994, CGM Realty Fund a generat un randament anual de 10 ani de 10. 35%. Investitorii nu plătesc o sarcină de vânzare atunci când achiziționează fondul mutual, dar o investiție minimă de 2, 500 de dolari este necesară pentru conturile necalificate. Fondul Real Estate CGM are o rată a cheltuielilor de 0,92%, care este sub media categoriei pentru fondurile mutuale imobiliare. Începând cu septembrie 2015, fondul mutual nu are expunere la piața internațională a acțiunilor imobiliare, cu participații de top, printre care Jones Lang LaSalle la 9. 23%, Lennar Corporation la 7. 72%, DR Horton la 6. 46% și Toll Brothers la 6. 33%

Fidelity Series Fondul Proprietății Imobiliare

Fondul Fidelity Real Estate Equity (NASDAQ: FREDX) încearcă să ofere investitorilor venituri peste medie și creșterea capitalului pe termen lung prin investiții în acțiuni comune companii din industria imobiliară. Fondul nediversificat investește cel puțin 80% din fondul de 1 USD. 18 miliarde de active în titluri de capital ale companiilor implicate în principal în investiții imobiliare și pe piața imobiliară. Managerul fondului, Samuel J. Wald, folosește o analiză fundamentală pentru a determina calitatea fiecărui titlu deținut în cadrul fondului, pe baza condițiilor financiare și a poziției din industrie, pentru a reduce expunerea globală la risc a fondului. Deținerile din cadrul fondului acoperă o gamă largă de companii mici, medii și mari.

Începând cu anul 2011, Fidelity Series Real Estate Equity Fund a generat o rentabilitate anuală de 12,47%. Nu este necesară nicio sumă minimă pentru a achiziționa fondul mutual și este oferită fără o taxă de vânzare anticipată sau amânată. Raportul de cheltuieli al fondului Fidelity Series Real Estate Equity este de 0,76%, cu mult sub media categoriei. Nici o expunere internațională nu este inclusă în fondul mutual.Proprietățile sale de top includ Simon Property Group la 9. 81%, Boston Properties la 5. 83%, Essex Property Trust la 5. 19% și HCP, Inc. la 4.31%.

Fondul Cohen & Steers Realty Shares

Fondul Cohen & Steers Realty Shares este un fond mutual nediversificat furnizat investitorilor de către Cohen & Steers Inc. care urmărește să ofere o rentabilitate totală și o apreciere a capitalului pe termen lung prin investiții în titluri imobiliare. Fondul investește de obicei toate cele 5 $. 84 miliarde de active în acțiuni și alte titluri de capital ale societăților imobiliare, dar managerul fondului, Joseph Harvey, investește până la 20% din activele emise de emitenții internaționali care îndeplinesc aceleași criterii ca și companiile imobiliare naționale.

De la fondarea fondului în 1991, Fondul Cohen & Steers Realty Shares a generat o rentabilitate anuală de 10 ani de 7,32%. Investitorii nu plătesc o încărcătură de vânzări în momentul cumpărării sau răscumpărării, însă este necesară o investiție minimă de 10 000 USD. Fondul mutual are o rată a cheltuielilor de 0,97%, mai mică decât media categoriei pentru toate fondurile mutuale imobiliare. Dintre cele 41 de holdinguri din cadrul fondului, portofoliul Cohen & Steers Realty Actiuni al Fondului de actiuni include Simon Property Group la 10. 14%, Equity Residential la 6. 91%, Vornado Realty Trust la 5. 96%, UDR, Inc. 7% și Health Care REIT la 5. 54%.

T. Rowe Price Fondul imobiliar

Fondul Real Estate T. Rowe Price (NASDAQ: TRREX) este un fond mutual nediversificat care urmărește generarea de randament prin combinarea aprecierii capitalului cu venitul curent. De obicei, 80% din fondul de 5 dolari. 18 miliarde de active sunt investite în titlurile de capital ale societăților imobiliare, majoritatea activelor fondului fiind împărțite între proprietățile REIT și ipotecile REIT. Managerul de fonduri David M. Lee investește până la 25% din totalul activelor fondurilor emise de emitenții străini de acțiuni imobiliare.

De la fondarea fondului în 1997, fondul T. Rowe Price Real Estate a generat un randament anual de 9. 85%. Deși nu există o sarcină de vânzare amânată în avans, investitorii din fond trebuie să furnizeze o investiție inițială de 2, 500 USD pentru conturile necalificate. Fondul mutual are o rată a cheltuielilor de 0,7%, mult sub media categoriei pentru alte opțiuni de fonduri mutuale imobiliare. Fondul Real Estate T. Rowe Price include participații de top ale companiei Simon Property Group la 9. 06%, AvalonBay Communities, Inc. la 5. 57%, Essex Property Trust, Inc. 41%.