a:

Un flux de numerar liber nevalorizat poate indica faptul că o afacere are o cantitate mare de numerar care depășește cheltuielile de capital, cheltuielile de capital de lucru și taxele. Dacă o companie are o sumă redusă de lichiditate liberă și o sumă mare de lichidități libere, aceasta ar putea indica faptul că întreprinderea are o sumă mare de obligații care ar putea duce la primejdie financiară.

Fluxul de numerar nelivrat

Fluxul de numerar liber netestat măsoară fluxul de numerar al unei companii înainte de evaluarea oricărei plăți a dobânzii sau a principalului. Fluxul de numerar liber nelegat este raportat la situațiile financiare ale unei companii și este afișat pentru a arăta cât de multă bancă are compania la dispoziție pentru a-și plăti cheltuielile de funcționare înainte de a-și achita obligațiile financiare.

Ecuația pentru fluxul de numerar liber neindependat este următoarea:

Fluxul de numerar liber nelegat = (câștiguri înainte de dobânzi, impozite și amortizări) - (cheltuieli de capital) - (cheltuieli de capital de lucru) !

În cazul în care o companie are o sumă mare de lichidități neautorizate, înseamnă că are o sumă mare de numerar pentru a-și plăti cheltuielile de funcționare și apoi reinvesti restul înapoi în afaceri, dacă este necesar. Acest lucru indică faptul că are operațiuni eficiente și poate reinvesti banii înapoi în companie. În mod tradițional, cu cât este mai mare fluxul de numerar liber, cu atât mai bine.

Cu toate acestea, fluxul de numerar liber nelegat nu ia în considerare obligațiile de plată. Aceasta înseamnă că, chiar dacă o companie are o cantitate mare de fluxuri libere libere, este posibil să fie nevoie să plătească o sumă mare de datorii.

În cazul în care fluxul de numerar liber al societății este mult mai mic decât fluxul de numerar liber al unei companii, acesta indică faptul că societatea are o datorie ridicată în structura sa de capital și poate fi implicită.