Raportul fluxului de numerar al operațiunii și marja de lichiditate a fluxului de numerar sunt rapoarte diferite utilizate în analiza fundamentală. Raportul fluxurilor de numerar operaționale măsoară lichiditatea unei companii pe termen scurt. Dimpotrivă, marja de flux de numerar operațional măsoară eficiența unei companii în conversia vânzărilor în numerar.
Rata fluxului de numerar al operațiunilor se calculează prin împărțirea fluxului de numerar al unei întreprinderi din operațiuni cu datoriile curente. Fluxul de numerar operațional sau fluxul de numerar din operațiuni se calculează prin scăderea cheltuielilor de exploatare ale unei companii din veniturile sale.
În general, dacă fluxul de numerar al operațiunii este mai mic de 1, societatea a generat mai puțin numerar din operațiunile sale în perioada în care are nevoie să-și achite datoriile curente. Aceasta poate indica faptul că este nevoie de mai mult capital. Prin urmare, investitorii și analiștii financiari preferă în mod obișnuit ratele de lichidități operaționale mai mari.
De exemplu, presupunem că firma ABC are venituri de 5 milioane USD, cheltuieli de funcționare de 3 milioane de dolari și datorii curente de 10 milioane USD în ultimul an fiscal. Compania ABC a obținut un raport al fluxurilor de numerar operațional de 20%, sau (5 milioane - 3 milioane dolari / 10 milioane dolari * 100%). Prin urmare, în perioada în care a avut loc operațiunile societății, au fost generate mai puține numerar decât era necesar pentru a-și achita datoriile pe termen scurt.
Marja fluxului de numerar al operațiunilor se calculează prin împărțirea fluxului de numerar al unei societăți din operațiuni prin vânzările sale. Ea măsoară cât de bine operațiunile zilnice ale unei companii pot transforma vânzările produselor și serviciilor sale în numerar. De exemplu, să presupunem că compania ABC are vânzări de 2 milioane de dolari. Compania ABC a obținut o marjă de flux de numerar operațional de 100%, sau (5 milioane dolari - 3 milioane dolari / 2 milioane dolari * 100%). Acest lucru indică faptul că operațiunile ABC sunt eficiente în conversia vânzărilor în numerar.
Care este diferența dintre marja de profit brut și marja de contribuție?
ÎNvață diferența dintre marja de profit brut, o utilizare analitică a rentabilității totale și marja de contribuție, o măsură de profit specifică produsului.
Care este diferența dintre rata fluxurilor de numerar și rata de solvabilitate?
Aflați despre raportul fluxului de numerar al operațiunilor și rata de solvabilitate, ceea ce acestea măsoară și diferența dintre fluxul de numerar operațional și rata de solvabilitate.
Fluxuri de numerar libere și operaționale: Care este diferența?
Aflați diferența dintre fluxul de numerar liber și fluxul de numerar operațional. Explorați modul în care analiștii utilizează veniturile și fluxul de numerar pentru a evalua performanța unei companii.