a:

Raportul actual este un raport financiar pe care investitorii și analiștii îl folosesc pentru a examina lichiditatea unei societăți și capacitatea sa de a plăti datoriile pe termen scurt (datorii și datorii) cu activele pe termen scurt (numerar, inventar, creanțe). Raportul actual se calculează prin împărțirea activelor circulante pe datorii curente:

Rata curentă = Active curente ÷ Datorii curente

Pentru bilanțul contabil al Microsoft (MSFT) pentru perioada trimestrială încheiată la 31 decembrie 2016:

Pentru a determina raportul actual al MSFT, împărțim activele curente la pasivele curente:

Rata curentă MSFT = 144, 949, 000 ÷ 70, 787, 000 = 2. 05

poate oferi investitorilor și analiștilor indicii cu privire la eficiența ciclului de funcționare al unei companii sau la capacitatea sa de a genera bani din produsele sale. Cu cât este mai mare rata, cu atât mai mare este capacitatea unei companii de a-și achita obligațiile. Deși ratele acceptabile variază în funcție de industria specifică, un raport între 1,5 și 3 este în general considerat sănătos. Investitorii și analiștii ar considera MSFT, cu un raport actual de 2. 05, sănătoși din punct de vedere financiar și capabili să-și achite obligațiile.

Problemele de lichiditate pot apărea în cazul companiilor care întâmpină dificultăți în a-și plăti creanțele sau care au o cifră de afaceri lentă a inventarului, deoarece nu vor putea să își îndeplinească obligațiile. Un raport de sub 1 implică faptul că o societate nu ar putea să-și achite obligațiile dacă acestea devin scadente la acel moment. Un raport de sub 1 nu înseamnă neapărat că o societate va intra în faliment, deoarece ar putea să obțină alte forme de finanțare; cu toate acestea, indică faptul că societatea nu este în bună stare de sănătate financiară.

Un raport prea ridicat poate indica faptul că societatea nu utilizează eficient activele curente sau finanțarea pe termen scurt.

Ca și în cazul altor rapoarte financiare, este mai util să comparăm diferite companii din aceeași industrie decât să analizăm o singură companie sau să încercăm să comparăm companii din diferite industrii. În plus, investitorii ar trebui să ia în considerare mai mult decât un raport (sau un număr) atunci când iau decizii de investiții, deoarece nu se poate oferi o imagine completă asupra companiei.