Puține produse financiare au o reacție mai puternică sau mai variată decât anuitățile. Pentru unii, acestea sunt o pătură de siguranță pentru retragerea dvs., oferind plăți pe care le puteți conta pentru viață. Dar pentru alții, ele sunt, în esență, un scumpe scump care aduce beneficii asigurătorului mai mult decât investitorul.

Cine are dreptate? Din păcate, nu există un răspuns ușor la această întrebare - depinde de anuitatea pe care o alegeți și de modul în care o includeți în strategia globală de pensionare. Pentru a decide dacă unul dintre aceste contracte este potrivit pentru dvs., este important să înțelegeți diferitele tipuri și care sunt punctele forte și punctele slabe ale acestora.

AD:

Soiuri de anuități

• Anuități imediate. Acestea sunt contracte prin care sunteți de acord să plătiți unei societăți de asigurare o sumă forfetară. În schimb, primiți un flux de plăți pentru restul vieții dvs. sau, mai puțin frecvent, pentru un anumit număr de ani.
• Anuități anulate. Faceți o plată unică sau o serie de plăți către companie. Dar nu începeți să primiți venituri până la o dată ulterioară. Beneficiul deținerii este că primiți plăți mai mari odată cu începerea fazei de anuitare.

În cadrul acestor două categorii de bază, aveți mai multe opțiuni suplimentare. Principala diferență dintre acestea este modul în care asigurătorul calculează plata dvs.

• Anuități fixe. Când cumperi contractul, vei bloca o anumită sumă lunară de plată pe viață. Randamentul anual al contribuțiilor dvs. se bazează pe rata dobânzii stabilită la momentul cumpărării. Avantajul cu o anuitate fixă ​​este că nu veți pierde capitalul. Cu toate acestea, întoarcerea pe care o veți obține poate fi ușor erodată de inflație.
• Anuități variabile. În loc să ofere o plată predeterminată, rentabilitatea anuităților variabile este legată de un coș de acțiuni sau obligațiuni cunoscute sub denumirea de "subconturi". "În cazul în care valorile mobiliare subiacente pe care le selectați se descurcă bine, plata dvs. poate crește și chiar depășește potențial cea a unei anuități fixe. În schimb, în ​​cazul în care investițiile au o rată scăzută, ați putea ajunge la o plată mai mică.
• Anuități indexate la titluri de capital. Acestea sunt similare cu anuitățile variabile, dar cu o răsucire. În loc de asigurător care își bazează rentabilitatea pe un anumit grup de acțiuni și obligațiuni, este legat de un index precum S & P 500. Deci, dacă piața în ansamblu crește, veți obține un control mai mare. Un procentaj de anuități indexate este că, în mod normal, beneficiați de un beneficiu minim garantat, chiar dacă piața se estompează. Dar există o captură: întoarcerea dvs. este limitată în decursul anilor puternici. Deci, dacă acțiunile sare cu 10%, puteți primi doar un credit de 7% sau 8%. (Citiți mai multe despre acest lucru în Anuități variabile cu opțiuni de venit garantat.)

Argumente pro și contra

Există câteva aspecte pe care să le placă, și unii care nu le plac, despre anuități.

În primul rând, plăcut. Ca modalitate de acoperire împotriva riscului de longevitate - șansa de a vă supraviețui bunurilor - anuitățile pot fi un instrument puternic. Americanii obișnuiau să se poată baza pe o plată solidă a pensiilor de la angajatorii lor de-a lungul pensionării lor, dar acest lucru nu mai este cazul multor adulți în vârstă. Când cumpărați o anuitate, aveți ceva de completat cu cecul de securitate socială, chiar dacă locuiți la 95 sau 100.

Dar există și multe dezavantaje. În primul rând, este costul, care poate fi deosebit de ridicat în cazul unor contracte mai complexe, cum ar fi anuitățile indexate prin acțiuni. În plus față de plata comisionului agentului - ceva care este inclus în politică - este posibil să vă confruntați cu taxe anuale și cheltuieli administrative mai mari decât ați fi avut cu un fond mutual.

Anuitățile nu sunt deosebit de flexibile. Odată ce începeți să primiți plăți de la o anuitate, banii sunt blocați în contract. Dacă mori mai devreme, sunt mai puțini bani pentru a trece la moștenitorii tăi. Și în timp ce anularea acordului nu este imposibil, poate fi scump. Recompensele anulate au, de obicei, o taxă de predare treptată, care scade treptat, ceea ce face ca oprirea să fie prohibitivă în primii câțiva ani ai contractului.

În timp ce contribuțiile la o anuitate sunt amânate din impozit, trebuie să plătiți rata obișnuită a impozitului pe venit pe orice vă retrageți. Deci, dacă vă aflați într-o categorie de impozitare moderată-înaltă, ați putea plăti mult mai mult decât cele 15% pe care le-ați plăti pentru câștigurile de capital pe termen lung.

Crearea unei strategii inteligente

Pentru a afla cât de mult anuitate aveți nevoie, calculați mai întâi cheltuielile totale în fiecare lună, de la facturile de alimentare și de utilități la costurile de asistență medicală. Apoi, dați seama cât de mult aveți venituri din alte surse, cum ar fi asigurările sociale și pensiile. Diferența este cât de mult ai nevoie de o anuitate pentru a plăti.

Spuneți-vă că cheltuielile totale ajung la 3 000 de dolari. Dacă aduceți 2 000 de dolari din planul de securitate socială și al unui plan de beneficii definit de fostul angajator, veți dori o anuitate imediată care oferă un venit suplimentar de 1 000 de dolari pe lună.

Potrivit site-ului ImmediateAnnuities. com, un bărbat în vârstă de 65 de ani ar trebui să contribuie cu aproximativ 179 000 de dolari pentru a obține acest nivel garantat de protecție. O femeie de aceeași vârstă ar fi trebuit să dăruiească aproximativ 187.000 de dolari, pe baza duratei ei de viață mai lungi. De asemenea, puteți cumpăra o viață comună cu ultima anuitate a urmașilor, care continuă să plătească soțului dvs. dacă muriți mai întâi, deși trebuie să plătiți mai mult pentru același nivel de plată.

Unul dintre dezavantajele de a cumpăra anuități fixe acum este că se întâmplă să se afle într-o perioadă de rate ale dobânzilor istoric scăzute (deși Așa cum era de așteptat, dobânzile la dobânda crescute în decembrie 2015) - și înseamnă plăți mai mici. Dacă puteți evita blocarea tuturor contribuțiilor de anuitate la o rată scăzută, este ideal. Puteți face acest lucru prin "scutirea" anuităților: În loc să cumpărați un singur contract, cumpărați unul acum cu niște fonduri disponibile. Apoi cumperi alta cateva ani pe drum, si asa mai departe.

O altă abordare este să încheieți o anuitate amânată care nu va începe să vă plătească decât după pensionare. Principalul avantaj al acestor "anuități de longevitate" este că o cheltuială mai mică vă oferă o plată mai mare de 15 sau 20 de ani pe drum decât o anuitate imediată. Și numai în jumătatea din spate a pensionării - să spunem, la vârsta de 75 de ani și peste - că mulți investitori au nevoie într-adevăr de această protecție a veniturilor.

Nu înlocuiți stocurile

La fel cum există pericolul de a fi prea riscante cu investițiile dvs., există pericolul de a fi prea atent la risc. Fără a menține o parte adecvată a stocurilor la începutul pensionării, este posibil să nu aveți experiența creșterii de care aveți nevoie pentru a face ultima ouă de cuib. În mod ideal, indiferent de suma pe care o contribuieți la o anuitate nu ar trebui să afecteze componenta orientată spre capital sau orientată spre creștere a portofoliului dvs. În schimb, ar trebui să vă gândiți la acesta ca la un înlocuitor al investițiilor cu venit fix, cum ar fi obligațiunile și fondurile de pe piața monetară. Deci, dacă achiziționați un contract, vindeți o parte din obligațiunile sau fondurile de obligațiuni pentru a le plăti înainte de a vă scufunda în acțiunile dvs. pentru a menține un mix adecvat de active. În acest fel, veți beneficia de un flux de venit pe parcursul vieții, fără a fi nevoiți să renunțe la profiturile potențiale mai mari pe care le pot oferi acțiunile.

Linia de fund

Dacă sunteți îngrijorat de depășirea banilor, anuitățile fixe pot oferi protecția valoroasă a veniturilor. Cu toate acestea, este mai bine să ne gândim la o anuitate ca instrument de gestionare a veniturilor sau la un dispozitiv de buget, în timpul pensionării, mai degrabă decât un vehicul de economii pe termen lung. Pe parcursul anilor de lucru, planurile IRA și 401 (k), cu costurile mai mici și cu mai puține restricții, sunt, de obicei, cea mai bună modalitate de a vă construi activele.

Odată ce ați lovit pensionarea, puteți începe să vă gândiți la cât de multă protecție a venitului aveți nevoie sub forma unei anuități fixe. Chiar și atunci, trucul cumpără doar un contract mare pe care-l ai nevoie. Dacă ouăle dvs. de cuib este suficient de mare pentru a trăi o viață îndelungată nu este o preocupare, probabil că ar fi mai bine să sărind aceste contracte cu totul.

În ceea ce privește anuitățile variabile și indexate: Pe măsură ce îmbătrâniți, aceste produse nu oferă fiabilitatea care face anuitățile fixe o opțiune atractivă. Deși ar putea să țină pasul cu inflația, diferitele niveluri de taxe pe care le suportă în mod obișnuit au redus orice rentabilitate, făcându-le mai puțin competitive decât fondurile mutuale comparabile.

Amintiți-vă, de asemenea, că cu cât sunteți mai în vârstă când achiziționați o anuitate, cu atât este mai mare plata pe care o primiți - la urma urmei, asigurătorul vă plătește pentru o perioadă mai scurtă de timp. Și dacă ratele dobânzilor vor crește în perioada intermediară, plata dvs. de la asigurător va fi chiar mai mare. Doar asigurați-vă că vă lipiți cu un asigurător cu un grad ridicat de apreciere că sunteți încrezător că va fi în jur de cât sunteți.