a:

Chartiștii tehnici și analiștii se bazează în mare măsură pe mediile mobile în formulele și evaluările lor. Mijloacele medii cele mai elementare se numesc medii mobile simple sau SMA, calculate prin însumarea prețurilor de închidere a unui activ într-un interval de timp stabilit și apoi împărțind în funcție de numărul de perioade de timp din set. Acest preț mediu este considerat "mișcare", deoarece, odată cu trecerea timpului, fiecare nouă perioadă de comercializare înlocuiește cea mai veche perioadă de tranzacționare din set. De exemplu, o linie medie mobilă de 10 zile scade prețul de închidere de la 10 zile înainte și o înlocuiește cu prețul de închidere de a doua zi.

Utilizatorii de medii mobile s-au preocupat de posibilele întârzieri în transmiterea datelor medii. A existat o șansă ca schimbarea condițiilor în timp să transforme valorile mai vechi într-un set de date în mișcare mai puțin utilă decât cele mai recente. Unul dintre statistici se adresează acestei dileme prin intermediul mediilor exponențiale mobile sau EMA. Un EMA încorporează un factor de netezire în calculul său, ponderând efectiv valorile recente mai mult decât valorile mai vechi. Acest lucru acordă o importanță mai mare unui preț de închidere de la o zi înainte de prețul de închidere de la 10 zile înainte.

EMA-urile permit comercianților și analiștilor să reducă efectele posibile ale decalajului și să răspundă la cumpărarea și vânzarea de semnale mai repede decât ar putea permite un SMA. Această sensibilitate poate fi pozitivă sau negativă, iar funcția de netezire poate lua uneori mai multe perioade de timp pentru a deveni semnificative. Cu toate acestea, creșterea gradului de reacție a valorilor exponențiale face posibilă crearea unui set diferit de indicatori de tranzacționare, menit să ajute la tranzacționarea pe termen scurt.