Investițiile în trusturile de investiții imobiliare (REIT) au fost foarte populare în rândul investitorilor, deoarece REIT trebuie să plătească peste 90% din câștigurile lor sub formă de dividende, atrăgând investitorii care caută venituri. Deoarece ratele de inchiriere se schimba de obicei cu nivelele generale ale preturilor, detinerea actiunilor REIT ofera, de asemenea, o acoperire partiala impotriva inflatiei, mentinand toate celelalte lucruri constante. REIT-urile au beneficiat foarte mult de mediul cu dobânzi reduse după 2010, deoarece datoria ar putea fi refinanțată la rate mai mici, iar evaluările imobiliare au crescut după ce piața imobiliară a înregistrat o revenire de la sfârșitul anului 2008 și 2009. Toate acestea reflectă pozitiv rezultatele REIT. Cu toate acestea, rata treptată a dobânzii în Statele Unite în 2016 poate reprezenta o provocare pentru creșterea REIT în viitor.

Investitorii care doresc să obțină o expunere ieftină în sectorul REIT pot face acest lucru prin deținerea unor fonduri tranzacționate pe burse (ETF) cu strategii de investiții distincte, precum Schwab US REIT ETF (NYSEACRA: SCHH < SCHHSchwab ST US Tr41.29 + 0.66% Creat cu Highstock 4. 2. 6 ), Fidelity MSCI Indexul Imobiliar ETF (NYSEACRA: FREL FRELFidel Covington Tr24. .2% Creat cu Highstock 4. 2. 6 ) și iShares Global REIT ETF (NYSEACRA: REET REETiShs Glbl REIT25.53 +0.35% Creat cu Highstock 4. 2 6 ). Schwab US REIT ETF

Schwab US REIT ETF este unul dintre cele mai ieftine ETF-uri REIT cu o rată de cheltuieli de 0,7%, mult mai mică decât rata medie de cheltuieli de 0. 38% în categoria imobiliare. Creat în ianuarie 2011, fondul urmărește performanța indicelui Dow Jones U. S. Select REIT, compus din REIT-uri cu sediul în Statele Unite. O caracteristică unică a ETF este concentrarea sa mai mare a portofoliului, care poate amplifica pierderile sau câștigurile, în funcție de performanța fondului. Începând cu data de 10 martie 2016, fondul deține 109 acțiuni, iar primele cinci participații reprezintă 29% din activele sale. Primele 10 exploatații au 44. 68% alocare.

O altă caracteristică care stabilește acest ETF în afară de colegii săi este capitalizarea pieței, tipul și lichiditatea exploatațiilor sale. Fondul investește numai în REIT-uri cu o capitalizare de peste 200 de milioane de dolari, care au o lichiditate suficientă pe piață. De asemenea, spre deosebire de colegii săi, ETF nu investește în REIT-urile ipotecare, în societățile de finanțare imobiliară, în REIT-urile hibride, în REIT-urile din lemn și în REIT-urile net-lease. Schwab US REIT ETF a obținut un rating de patru stele de la Morningstar în categoria imobiliare.

Indexul Fidelity MSCI pentru Imobiliare ETF

Indexul Fidelity MSCI Real Estate ETF, început în februarie 2015, impune investitorilor o rată scăzută a cheltuielilor de 0,12%.Fondul urmărește performanța indicelui imobiliar MSCI USA IMI, care este compus din REIT-urile din S.U.A. Caracteristicile unice ale acestui ETF includ expunerea sa largă la sectorul UIT din REIT, în funcție de capitalizarea pieței și gradul său sporit de diversificare a portofoliului. Fondul investește în acțiuni REIT cu o gamă foarte largă de capitalizare a pieței, cu cel mai mic plafon de piață sub 100 milioane USD. Acest lucru poate crea o anumită volatilitate pentru randamentele fondului, companiile mai mici tind să fie mai riscante și să aibă o lichiditate mai mică decât omologii lor mai mari. Acest lucru este contracarat de concentrația portofoliului inferior al ETF în comparație cu cea a colegilor săi. Începând cu data de 10 martie 2016, ETF deține 196 de posturi pe termen lung, iar primele cinci dețineri dețin 20,97%. Primele 10 poziții au 33. 18% alocare. Datorită performanțelor istorice relativ scurte, fondul este neevaluat.

iShares Global REIT ETF

Fondul iShares Global REIT, fondat în iulie 2014, are un raport de cheltuieli redus de 0,14%. Fondul urmărește performanța indicelui FTSE EPRA / NAREIT Global REIT, care este compus din REIT-uri cu operațiuni în întreaga lume. Spre deosebire de cei mai mulți dintre colegii săi, care oferă investitorilor o expunere centrată pe REIT-urile din S.U.A., acest fond oferă o perspectivă globală și o mai bună diversificare datorită expunerii la acțiuni străine. Începând cu data de 10 martie 2016, aproximativ 36% din portofoliul fondului este investit în REIT-uri străine, iar Australia, Japonia și Marea Britanie au cele mai mari ponderi. De asemenea, fondul se evidențiază datorită gradului său relativ ridicat de diversificare a portofoliului. Începând cu data de 10 martie 2016, fondul deține 269 de participații, iar cele mai importante cinci exploatații reprezintă 16,49% din activele sale. Principalele 10 exploatații au 25 de procente de alocare de 81%.