Fondurile de obligațiuni corporative pe termen mediu investesc în principal în obligațiuni corporative de gradul de investiții și în alte emisiuni cu venit fix din U.S. În condiții normale, aceste fonduri au tendința de a avea scadențe medii efective de patru până la zece ani sau durate de la 3-5 ani la șase ani. Aceste portofolii sunt mai puțin sensibile la ratele dobânzilor decât portofoliile care au durate mai lungi și sunt mai puțin volatile. Mai jos se găsesc trei fonduri de obligațiuni corporative cu randament intermediar cu randament ridicat, care nu au avut sarcini de vânzare, începând din martie 2016.

(VICSX)

Fondul Vanguard Intermediar pentru Bursele de Titluri de Vest ("VICSX") investește în titluri de valoare denominate în dolari SUA, de investiții, titluri de valoare impozabile emise de societăți industriale, de utilitate și financiare. În mod normal, investițiile au scadențe cuprinse între 5 și 10 ani. Acest fond este cel mai potrivit pentru investitorii care caută venituri din dobânzi, dar sunt capabili să tolereze fluctuații moderate în principiu și venituri. Fondul a avut 8 dolari. 1 miliard de active administrate (AUM), începând din martie 2016.

Fondul investește în 1, 706 valori mobiliare diferite, are o scadență medie efectivă de 7,5 ani și are o durată medie de 6,5 ani. Portofoliul este alocat în principal în două sectoare. cu 63,5% pentru industriali și 0,9% pentru finanțe, în timp ce restul activelor fondului sunt investite în utilități și alte active. Beta-ul său față de indicele Bonds US 5-10 Anul corporativ al Barclays este de 1,01, iar beta față de indicele Bond American Bond Aggregate Barclays este 1. 30. Rata de cheltuieli pentru VICSX este de 0,1%, care este cu 88% mai ieftină decât raportul mediu de cheltuieli al fondurilor cu participații similare. Rezultatul SEC de 30 de zile a fost de 3. 46% din martie 2016.

- Loomis Sayles Fondul Obligațiunilor Intermediare (LSDIX)

Loomis Sayles Fondul Obligațiunilor cu Durată Intermediară ("LSDIX") caută o rentabilitate totală peste medie prin combinarea veniturilor curente cu aprecierea capitalului . Fondul urmărește să adauge valoare prin selectarea puternică a securității și alocarea sectorului și prin accentul pus pe cercetarea în domeniul creditului. Ca parte a strategiei sale, toate titlurile pe care le achiziționează trebuie să fie de calitate pentru investiții, dar pot deține până la 10% din portofoliu în investiții care au fost retrogradate după cumpărarea inițială. Durata medie ponderată a portofoliului este gestionată îndeaproape de indicele Barclays Intermediar al Guvernului SUA / Credit Bond și se situează, de obicei, în intervalul de doi până la cinci ani, care se află la sfârșitul perioadei mai scurte a fondurilor de obligațiuni corporative pe termen mediu.

Fondul are 109 milioane dolari în AUM și investește în 352 de titluri diferite. În martie 2016, scadența sa medie a fost de 4.34 ani, iar durata medie a fost de 3 84 ani. Aproximativ 60% din portofoliu se află în datorii corporative de gradul de investiții și în trezoreri, în timp ce restul portofoliului este alocat altor câteva tipuri de venituri fixe pe termen mediu. Statele Unite reprezintă 84% din investițiile de portofoliu, în timp ce restul investițiilor sunt internaționale. Cu toate acestea, nu există probleme de piață în curs de dezvoltare. Raportul de cheltuieli al fondului a fost de 0,4%, iar randamentul SEC de 30 de zile a fost de 2,12% din martie 2016.

PIMCO Investment Grade Corporate Bond Fund (PBDPX)

Fondul ("PBDPX") caută o rentabilitate maximă totală compatibilă cu conservarea capitalului. Acest fond se află la capătul lung al spectrului fondurilor de obligațiuni corporative pe termen mediu, cu o durată efectivă actuală de 6 01 01 ani. Fondul investește în principal în titluri cu venit fix corporativ, cu durate medii de trei până la șapte ani. Are abilitatea de a se diversifica în întreaga industrie, emitenți și regiuni ale sectorului obligațiunilor corporative, căutând în același timp o valoare adăugată prin investiții în alte instrumente cu venit fix de înaltă calitate.

În martie 2016, fondul a avut o distribuție interesantă distribuită în diferite game de scadențe. În timp ce fondul este puternic investit în emisiuni cu scadențe în intervalul de trei până la zece ani, acesta are de fapt expuneri scurte la valori mobiliare cu scadențe mai mici de un an și cele cu scadențe între 10 și 20 de ani. Scadența medie efectivă a portofoliului total este de 10.99 ani. Raportul de cheltuieli al PBDPX a fost de 0,6%, iar randamentul SEC de 30 de zile a fost de 3,7%.