Atunci când conservarea capitalului este o prioritate ridicată pentru un investitor, acțiunile cu capital mare primesc o atenție suplimentară în procesul de selecție a acțiunilor. Deși majoritatea investitorilor aspiră să obțină o apreciere semnificativă a capitalului, căutarea câștigurilor poate aduce dificultăți dureroase atunci când riscul excesiv este adoptat ca o strategie viabilă. Eforturile de recuperare a pierderilor pot aduce un risc mai mare. Atunci când valoarea unui activ scade cu 10%, investitorul trebuie să obțină un câștig de 11% de 11% pentru recuperarea pierderii. Investițiile în fonduri tranzacționate la bursă (ETF) ajută la răspândirea riscului pe un număr mare de acțiuni, făcându-l o tactică utilă de conservare a capitalului.

AD:

Stocurile cu capacități mari oferă o măsură mai mare de stabilitate; mărimea acestor întreprinderi oferă avantaje pentru supraviețuirea recesiunii economice. În consecință, ETF-urile bazate pe stocuri cu capital mare depășesc în general fondurile bazate pe companiile mai mici pe piețele urs, atunci când indicii majori sunt în scădere cu 20% sau mai mult, din cauza condițiilor economice slabe.

ETF-urile bazate pe stocuri mari sunt populare pe piețele bull-urilor atunci când indicii majori fac progrese semnificative pe termen lung datorită îmbunătățirii condițiilor economice. Deși companiile cu capacități mari epuizează o mare parte din potențialul lor de creștere în procesul de atingere a statutului cu capacitate mare, aceste companii au de obicei bani în plus pentru a reveni acționarilor ca dividende, deoarece investiția în extindere devine o prioritate mai mică.

Performanța ETF pe piețele de tauri și urși

Analizând performanțele ETF-urilor cu capacitate mare în timpul piețelor de tauri și urs, este utilă compararea declinului fiecărui ETF cu declinul S & P 500 în timpul pieței ursilor care rezultă din criza imobiliară, criza financiară și Marea Recesiune. Începând cu 29 august 2008, până la 9 martie 2009, S & P 500 a scăzut cu 47,26%. Performanțele ETF-urilor de creștere pe parcursul unei piețe de tauri sunt evidente prin revizuirea avansului făcut de fiecare ETF prin reluarea pieței bursiere după recesiune. În perioada 9 martie 2009, până la 21 mai 2015, S & P 500 a înregistrat un avans de 214,9%.

-

PowerShares QQQ ETF

PowerShares QQQ ETF (NASDAQ: QQQ QQQPwrsh QQQ SerI153.42 + 0.10% Creat cu Highstock 4. 2. 6 < ) urmărește performanța indicelui NASDAQ-100. Acest indice include 100 dintre cele mai mari companii nefinanciare naționale și internaționale listate pe NASDAQ pe baza capitalizării de piață. Sectorul tehnologiei informației reprezintă 56,3% din greutatea portofoliului. Acest ETF are 106 de participații și active totale de aproape 40 de miliarde de dolari, făcându-l cel mai mare dintre ETF-urile cu capacitate mare. Ea are un raport de cheltuieli de 0,2%. QQQ a înregistrat o captură extraordinară de piață în anii următori.În perioada 29 august 2008, pînă la 9 martie 2009, piața ETF a scăzut cu doar 44%, 18% comparativ cu scăderea cu 47. 26% a S & P 500. În perioada 9 martie 2009 - 21 mai , 2015, a urcat cu 329,6%, în timp ce S & P 500 a înregistrat un avans spectaculos de 214,9%.

iShares Russell 1000 Growth ETF

Cu active nete de aproape $ 29. 87 miliarde de euro, iShares Russell 1000 Growth ETF (NYSEARCA: IWF

IWFiSh Rus 1000 Gr130. 84 + 0 .9% creat cu Highstock 4. 2. 6 creștere ETF. Portofoliul său cuprinde 637 exploatații. Ea urmărește performanța indicelui de creștere Russell 1000 al acțiunilor cu cap mare. Portofoliul de portofoliu al fondului constă în 637 acțiuni. Sectorul tehnologiei informației înregistrează cea mai semnificativă alocare a portofoliului, de 28,23% din ponderea fondului. Sectorul discreționar al consumatorilor cuprinde 21. 14% din activele portofoliului. Acest ETF are un raport de cheltuieli de 0,2%. Declinul de 44. 18% de către IWF se potrivește exact cu retragerea de 44. 18% de către QQQ în perioada 29 august 2008, până pe 9 martie 2009, pe piață. Totuși, avansul de 234. 17% al IWF de la 9 martie 2009 până la 21 mai 2015 a reprezentat doar o îmbunătățire modestă față de avansul de 214. 96% al S & P 500.

Două ETF-uri De la Vanguard

Vanguard oferă un ETF cu creștere în cap mare și o creștere ETF mega-cap. Cresterea Vanguard Growth (NYSEARCA: VUG

VUGVanguard Growth137, 57 + 0, 28% Creat cu Highstock 4. 2. 6 Creșterea Mega Cap ETF (NYSEARCA: MGK MGKVang MgCpGr108 81 + 0, 32% creată cu Highstock 4. 2. 6 ) urmărește performanța indicelui de creștere CRSP US Mega Cap. VUG are un total de active de 20 $. 79 de miliarde de euro și MGK au 2 dolari. 1 miliard de active. Fiecare ETF are un raport de cheltuieli redus de 0,9%. Compararea performanțelor acestor două ETF-uri Vanguard în timpul piețelor de tauri și urs demonstrează modul în care creșterea capitalizării pe piață aduce o volatilitate redusă. Atât volatilitatea pozitivă, cât și negativă, cu o creștere a plafonului de piață. În perioada 29 august 2008, pînă la 9 martie 2009, piața VU a scăzut cu 44,8%, comparativ cu scăderea cu 47,26% a S & P 500. MGK a demonstrat o scădere a expunerii la piață, scăzând doar 43,5% perioadă. Acesta a fost declinul cel mai puțin semnificativ al celor patru ETF-uri.

Capturarea de la MGK a fost de asemenea redusă la cea mai puțin semnificativă mișcare de către oricare dintre aceste patru ETF-uri. În perioada 9 martie 2009, până la 21 mai 2015, MGK a înregistrat un avans de 229,48% față de câștigul de 214,9% obținut de S & P 500. VUG a crescut cu 239,5% în această perioadă.