Fondurile de hedging au avut o mulțime de publicitate proastă în ultimul timp. O mare parte din acest lucru a fost garantat deoarece fondurile speculative ca un grup nu se comportă nici măcar aproape de ceea ce S & P 500 se întoarce. De fapt, fondurile speculative s-au descurcat atat de prost, incat S & P a inregistrat, in trimestrul al treilea, un profit de 20,42%, in timp ce indicele Fondului BarclayHedge a intors 7,36%.

Dar înainte de a arunca întreaga categorie de fond ca o investiție proastă, ar trebui să priviți mai întâi fondurile individuale din cadrul categoriei. Problema cu luarea în considerare a unei întregi categorii este că ignorați faptul că există investiții de înaltă calitate chiar și acolo unde există investiții proaste. În timp ce categoria în ansamblu s-a făcut slab, firmele de top au bătut cu ușurință S & P 500.

AD:

Comparați acest lucru pentru a indexa fondurile cu taxele lor ridicate; probabil că veți fi predispuși să nu considerați fondurile index ca o investiție bună. Cu toate acestea, fondurile cu taxe reduse reprezintă o modalitate excelentă de a obține rentabilitatea pieței cu puțin de îngrijorat. În loc să eliminați acest tip de investire, ați revizui taxele și vă asigurați că rentabilitatea a fost efectiv cea a indicelui pe care fondul l-a urmărit. (Pentru lecturi corelate, vezi: Pot hedge fondurile să depășească piața? )

Fondurile de hedging ar trebui analizate în același mod. Acestea pot avea un loc în portofoliul dvs. dacă vă faceți timp să priviți fondurile și să alegeți unul potrivit pentru dvs. O modalitate ușoară de a începe această revizuire este să te uiți la lista celor mai vechi 100 de fonduri de hedging ale Barron. În fiecare an, Barron compilează numerele de returnare pentru fondurile speculative și le clasifică pe baza întoarcerii lor compuse anuale de trei ani. Trei ani reprezintă o măsură mai bună decât un singur an, întrucât sunteți în căutarea consecvenței în schimburi și nu a unui an stelar, care probabil nu se va repeta.

Următoare este o revizuire a primelor cinci fonduri de pe lista cea mai recentă a lui Barron.

Glenview Offshore Opportunity

Acest fond face parte din grupul Glenview Capital Management și se specializează în acțiuni oportuniste atât lungi cât și scurte. Acest fond nu numai că a depășit performanța S & P 500, dar a bătut fondul nr. 13 cu 51%. Nu este exact o investiție de concediere.

Glenview are sediul în New York și a fost fondată de Larry Robbins. Recent, fondul a pus accentul pe investițiile în companiile de îngrijire a sănătății și acest lucru a cauzat pierderi pentru anul 2015. De aceea este imperativ să revizuiți nu numai informațiile anterioare, ci performanța actuală și fondurile în care este investit. ( ) Senvest Partners LTD

Acest fond este administrat de Rima / Senvest Management din New York. Se specializează în capitaluri proprii lungi / scurte. Revenirea pe trei ani a fost de 43 de ani.54%, care l-au mutat de la numărul 37 pe lista de anul trecut până la anul 2. Fondul este condus de Richard Mashaal, care folosește o viziune oarecum contrară pentru a alege investițiile.

Marlin LP

Marlin LP este condus de Masters Capital Management în Atlanta. Ea este specializată în capitaluri proprii, cu o părtinire îndelungată. Pentru cei trei ani care se încheie în 2014, ei au revenit la 41,63%. Michael W. Masters este fondatorul și Chief Investment Officer.

Camox

Camox este condus de Cologny Advisors din Londra. Ea este specializată în echitatea europeană cu o abordare lungă / scurtă. Randamentul acestui fond a fost de 36.45% în ultimii trei ani, în timp ce indicii europeni s-au luptat pentru a obține un profit.

Hildene Opportunities Master

Hildene este condusă de Hildene Capital Management din Stamford, Conn. Acestea se concentrează asupra titlurilor de valoare în dificultate și au înregistrat o revenire de 34,49% în ultimii trei ani. Acestea se concentrează asupra unei strategii de cumpărare și menținere a investițiilor pe care ei o consideră inadecvată de piață. Brett Jefferson a fondat firma și conduce deciziile de investiții ale firmei.

Linia de fund

În timp ce este ușor să strângeți toate fondurile împreună, nu înseamnă că nu există nici un bun bun cu cei răi. În loc să alegeți să nu utilizați un fond de acoperire împotriva riscurilor ca parte a strategiei dvs. de investiții, trebuie să luați în considerare cercetarea celor mai performante pentru a găsi una care să corespundă nevoilor dumneavoastră. (Pentru lecturi corelate, consultați:

Nu investiți fonduri în fonduri de investiții în companii private )