Pot tranzacționarea în valută să vă îmbogățesc? Deși reacția noastră instinctivă la această întrebare ar fi un "nu", fără echivoc, noi ar trebui să calificăm răspunsul în cauză.Finalul de tranzacționare vă poate face bogat dacă sunteți un fond de hedging cu buzunare profunde sau un comerciant de valută neobișnuit de calificat.Dar pentru comerciantul cu amănuntul mediu, mai degrabă decât să fie un drum ușor spre bogății, tranzacționarea în valută poate fi o șosea stâncoasă pentru pierderi enorme și potențiale pierderi.

AD:

(GCAP GCAPGain Capital Holdings Inc6, 99 + 0, 29% creat cu Highstock 4. 2. 6 < ) și FXCM Inc. (FXCM) - 68% dintre investitori au avut o pierdere netă din valutele de tranzacționare în fiecare din ultimele patru trimestre, în timp ce acest lucru ar putea fi interpretat astfel încât unul din trei comercianți să nu piardă monede de tranzacționare, nu este același lucru cu a deveni bogat forex de tranzacționare.

Rețineți că nu au fost citați doar cu două luni înainte de un șoc neașteptat pe piețele valutare, care a subliniat riscurile tranzacționării în valută de către investitorii cu amănuntul. La 15 ianuarie 2015, Banca Națională a Elveției a abandonat limita franco-elvețiană de 1.20 față de euro pe care o avea de trei ani. Ca urmare, francul elvețian a crescut cu 41% față de euro și cu 38% față de dolarul american în acea zi.

Miscarea surprinzatoare a provocat pierderi in sute de milioane de dolari pe nenumarati participanti la tranzactionarea forex, de la micii investitori de retail la bancile mari. Pierderile din conturile de tranzacționare cu amănuntul au distrus capitalul a cel puțin trei brokeri, făcându-le insolvabili și au luat FXCM, apoi cea mai mare brokeraj valutar din Statele Unite, aflată la marginea falimentului.

Aici sunt șapte motive pentru care cotele sunt stivuite împotriva comerciantului cu amănuntul care dorește să se îmbogățească prin tranzacționare în valută.

Leverage excesiv

1. : deși valutele pot fi volatile, girațiile violente, precum cea a francului elvețian menționat mai sus, nu sunt atât de frecvente. De exemplu, o mișcare substanțială care ia euro de la 1. 20 la 1. 10 față de USD pe o săptămână este încă o schimbare de mai puțin de 10%. Stocurile, pe de alta parte, pot schimba cu usurinta in sus sau in jos 20% sau mai mult intr-o singura zi. Dar atracția de tranzacționare pe forex constă în leverage-ul imens oferit de brokerajul forex, care poate amplifica câștigurile (și pierderile). Un comerciant care scutește 5 000 EUR la 1.20 la USD și apoi acoperă poziția scurtă la 1.10 ar face un profit ordonat de 500 $ sau 8. 33%. În cazul în care comerciantul a utilizat pârghia maximă de 50: 1 permisă în S.U. pentru tranzacționarea monedei euro, ignorând costurile de tranzacționare și comisioanele, profitul potențial ar fi fost de 25 000 de dolari sau 416 de euro.67%. (Pentru o explicație a modului de calculare a valutei Forex P / L, a se vedea Cum se folosește efectul de levier în tranzacționarea în valută.)

Bineînțeles, dacă comerciantul avea o lună lungă la 1.20, a folosit leverage 50: 1 și a ieșit din comerț la 1.10 la USD, pierderea potențială ar fi fost de 25.000 $. În unele jurisdicții de peste mări, efectul de levier poate fi la fel de mult ca 200: 1 sau chiar mai mare. Deoarece pârghia excesivă este singurul factor de risc cel mai mare în tranzacționarea în valută a comercianților cu amănuntul, autoritățile de reglementare din mai multe țări se restrânge.

Riscul asimetric pentru a recompensa

1. : comercianții cotați în valută păstrarea pierderilor mici și compensarea acestora cu câștiguri considerabile atunci când apelul valutar se dovedește a fi corect. Majoritatea comercianților cu amănuntul, totuși, o fac în mod invers, obținând profituri mici pe un număr de poziții, dar apoi ținându-se pe o perioadă de pierderi prea mari și suferind o pierdere substanțială. Acest lucru poate duce la pierderea mai mult decât investiția inițială. Defecțiune platformă sau sistem
2. : imaginați situația dvs. dacă aveți o poziție mare și nu puteți închide un comerț din cauza unei defecțiuni de platformă sau a unei defecțiuni a sistemului, care ar putea fi orice de la o întrerupere a alimentării la o suprasarcină sau un computer accident. Această categorie include, de asemenea, vremuri extrem de volatile când comenzile, cum ar fi stop-pierderile, nu funcționează. De exemplu, mulți comercianți au avut pierderi atenuate la pozițiile lor scurte în franci elvețieni înainte ca moneda să crească la 15 ianuarie 2015. Cu toate acestea, acestea s-au dovedit a fi ineficiente, deoarece lichiditatea a dispărut, chiar dacă toți au fost ștampilați pentru a-și închide pozițiile de franci scurte. Nu există informații Edge
3. : Cele mai mari bănci de tranzacționare în valută au operațiuni de tranzacționare masive care sunt conectate în lumea monetară și au o marjă de informare (de exemplu, fluxurile comerciale și intervenții guvernamentale sub acoperire) comerciant. Volatilitatea valutei
4. : Amintiți-vă exemplul franc elvețian. Gradul ridicat de pârghie înseamnă că capitalul de tranzacționare poate fi epuizat foarte repede în perioadele de volatilitate neobișnuită a monedelor, cum ar fi cea înregistrată în prima jumătate a anului 2015. Piața OTC
5. : piața valutară este o piață extrabursieră care nu este centralizat și reglementat ca piața futures. Aceasta înseamnă că tranzacțiile în valută nu sunt garantate de o organizație de compensare, care dă naștere riscului de contrapartidă. Frauda și manipularea pieței
6. : Au existat ocazional cazuri de fraudă pe piața valutară, cum ar fi cea a Secure Investment, care a dispărut cu fonduri de investitori de peste 1 miliard de dolari în 2014. a fost agresiv și a implicat unii dintre cei mai mari jucători. Pentru mai multe detalii, a se vedea modul în care poate fi manipulat "fixul" valutar. În mai 2015, patru bănci importante au fost amendate cu aproape 6 miliarde dolari pentru a încerca să manipuleze cursul de schimb între 2007 și 2013, aducând amenzi totale la șapte bănci la peste 10 miliarde de dolari . Linia de fund

Dacă totuși doriți să vă încercați mâna la tranzacționarea în valută, ar fi prudent să folosiți câteva măsuri de siguranță: să vă limitați efectul de levier, să vă mențineți pierderile și să utilizați o brokeraj valutar de renume.Chiar dacă șansele sunt în continuare stivuite împotriva dvs., cel puțin aceste măsuri vă pot ajuta să egalizați câmpul de joc într-o oarecare măsură.