a:

O anumită parte din capitalul circulant al unei societăți este, în general, compus din câștiguri; cu toate acestea, sunt incluse și activele curente pe termen scurt care pot fi ușor transformate în numerar, cum ar fi acțiunile.

Capital de lucru

Capitalul de lucru este ușor accesibil banii utilizați de o companie pentru a-și acoperi datoriile și alte datorii și pentru a menține operațiunile în derulare. Valoarea capitalului circulant al unei societăți poate fi determinată prin scăderea tuturor datoriilor sale curente sau a celor care trebuie plătite în decurs de un an din toate activele curente.

Capitalul de lucru este folosit ca o metrică pentru eficiența, lichiditatea și sănătatea generală a unei corporații. Acest capital include, de obicei, stocuri, numerar, conturi de încasat și de plătit și datorii datorate în termen de un an. De asemenea, o întreprindere poate genera capital de lucru prin emiterea de obligațiuni, prin împrumuturi sau prin vânzarea de acțiuni.

Indicații privind capitalul de lucru

Atunci când o companie are un capital de lucru pozitiv, este o indicație a sănătății financiare generale și a capacității companiei de a acoperi toate pasivele pe termen scurt aproape instantaneu. Analiștii acordă o atenție deosebită companiilor cu capital de lucru în scădere sau negativ, deoarece acesta este un semn că societatea este sau devine supraevaluată și se poate lupta într-un fel. De asemenea, poate fi o indicație că societatea nu este în măsură să-și achite datoriile. Indicația directă a capitalului de lucru negativ sau descrescător este falimentul. Capitalul de rulment poate fi evaluat în continuare prin utilizarea unor valori financiare cheie care includ rata cifrei de afaceri a stocului, raportul rapid, raportul creanțelor și raportul actual.