Consilierii de investiții sunt o combinație de manageri de bani, educatori financiari și consilieri. Ultimul rol al consilierului devine important, pe măsură ce volatilitatea pieței crește. Învățându-se să se ocupe de temerile și neliniștile investiționale ale clientului, consultantul financiar este un avocat mai bun pentru clientul său.

Pentru a menține volatilitatea la limită, consilierul poate educa clientul cu privire la întoarcerea și istoricul pieței, importanța diversificării activelor și modul de gestionare a anxietăților așteptate care însoțesc scăderea pieței.

Fii proactiv, nu reactiv

Stabiliți scena devreme pentru a face față inevitabilelor scăderi ale pieței. Educația investițională și colaborarea încep atunci când clientul trece prin ușă. Pregătiți clientul prin includerea unui test de toleranță la risc și a unui test de capacitate de risc și a unei conversații. Aceste instrumente informează consilierul despre modul în care un client ar putea reacționa la creșterile și coborâșurile normale ale valorilor activelor. Conversațiile privind riscurile facilitează crearea portofoliului de clienți.

În continuare, consilierul poate include o conversație despre caracteristicile activelor investiționale, ca parte a rolului lor educator. Atunci când clientul înțelege rentabilitatea istorică a pieței, acesta este mai bine pregătit pentru a face față volatilității. (999)> În perioada 1928 - 2013, randamentele medii pentru clasele majore de active au fost de 9,5% pentru S & P 500 (un proxy pentru Piața de valori din SUA), 4. 93% pentru proiectul de lege de trezorerie de 10 ani (care informează despre clasa activelor obligațiunilor), iar Trezoreria de 3 luni (un substitut de numerar) a obținut 3,33%.

Aceste randamente medii anuale sunt bune și bune, dar clientul trebuie să înțeleagă volatilitatea sau deviația standard a acestor clase de active. (Pentru o lectură similară, vezi:

Riscul bursier: Wagging the Cils

.) În cel mai rău scenariu, investițiile în acțiuni ar putea scădea cu până la 25% - sau chiar mai mult - într-un an. Știind că informațiile în prealabil îndepărtează potențiale surprize pentru client. În final, permiteți clienților să înțeleagă că volatilitatea pieței este așteptată și apare periodic odată cu schimbările din ciclul economic, evenimentele globale și evenimentele economice naționale.

Configurarea portofoliului pentru a minimiza volatilitatea

Cunoașterea modului în care fiecare clasă de active a fost efectuată în trecut este un instrument important la crearea portofoliului inițial. Setarea corectă ajută clienții să se ocupe de volatilitatea pieței pe termen lung. Investitorii mai atenți la risc - cum ar fi un client la sfârșitul perioadei de câștiguri - vor lega, de exemplu, obligațiunile mai mult decât acțiunile. În timp ce individul agresiv - cum ar fi un economist mai aproape de începutul carierei - deține un procent mai mare în acțiunile mai riscante.

Gus Sauter, consultant senior la Vanguard Group, Inc., a declarat

The Wall Street Journal

că "una dintre cele mai frecvente greșeli pe care le fac investitorii nu se gândește holistic la portofoliul lor. " Cu alte cuvinte, gândiți-vă la imaginea de ansamblu, nu la modul în care se desfășoară fiecare exploatație sau cont specific. (Pentru mai multe informații, consultați: Consultanții financiari trebuie să caute acest grup acum

). Cu un portofoliu larg diversificat, când stocurile de pe piețele emergente scad, acțiunile din S.U. Activele de investiții mai puțin corelate conduc la o mai mare diversificare a volatilității portofoliului de tranzacționare. Când fondurile de acțiuni cresc, un portofoliu diversificat nu va crește atât de mult, dar, invers, nici nu va scădea la fel de scăzut în timpul corecției pieței.

Controlul minții; Controlul banilor

Toată pregătirea nu va ajuta dacă investitorul se va panica la primul semn al volatilității pieței. Consilierul trebuie să fie pregătit pentru apelurile telefonice după o scădere importantă a pieței pentru a vorbi clientul de pe marginea figurativă.

Mulți investitori doresc să vândă, după un declin important al pieței și să iasă din piață în totalitate. Consilierul trebuie să fie pregătit pentru o mână deținută și perfecționarea educației. (

mai mult, vezi: Obiceiuri banesti ale mileniilor.

) Studiile de cercetare arată că portofoliul investitorilor are de obicei o performanță mai slabă decât piața globală din cauza greșelilor bănești mintale. Dacă investitorul scapă de pe piață la primul semn de declin, atunci el sau ea se vinde în partea de jos. Flip parte a acestui comportament este atunci când un investitor devine măturat în euforia pieței și cumpără înapoi ca tendința stocurilor spre înălțimile lor. Această activitate de tranzacționare contraproductivă determină investitorul să cumpere la maxim și vinde la minim. Funcția de consilieri este să vă asigurați că acest lucru nu se întâmplă prin faptul că sunteți disponibili pentru desfășurarea mâinilor și pentru educație. Analiza cantitativă anuală a investitorului comportamentului investitorului

al DALBAR, Inc. nu numai că confirmă acest lucru, dar arată că diferența este foarte mare. În ultimii 30 de ani, S & P 500 a revenit cu 11% pe an, în timp ce investitorii individuali au înregistrat o medie de numai 3,69%.

Tranzacționarea prea adesea dă randamentele investițiilor sub. Nu numai cumpărarea și vânzarea în momente inoportune creează un randament mai scăzut, la fel și tranzacționarea excesivă, care crește comisioanele și reduce profiturile. Volatilitatea este egală cu oportunitățile Un beneficiu adesea neglijat al volatilității pieței este oportunitatea de a investi fonduri suplimentare în timpul scaderii pieței. Prin păstrarea unor bani pe margine, atunci când are loc declinul inevitabil al pieței, consilierul poate investi banii clienților la prețuri de negociere. Similar cu cumpărarea în vânzare. (

)

Linia de jos

Cei mai buni consilieri rămân în legătură cu clienții lor în timpul ascensiunilor și coborârilor de pe piață și îi păstrează prin investitori peisaj cu o combinație de educație și sprijin. (Pentru lecturi corelate, consultați: Cum se pot ajusta consultanții financiari la Robo-Advisors .)