a:

Printre dezavantajele utilizării coeficientului de variație (COV) este incapacitatea de a calcula deloc dacă media setului de date pe care îl utilizați este zero. În plus, COV poate fi înșelător dacă datele conțin atât cifre pozitive, cât și negative, iar media este aproape de zero. Prin urmare, COV este considerată ca fiind rezonabilă și utilă doar în modelele de predicție dacă variabilele includ doar valori pozitive.

COV este o variabilă statistică care este uneori utilizată în locul deviației standard (SD) atunci când se compară gradul de variație între seturile de date care sunt măsurate în diferite unități și care au mijloace semnificativ diferite. Media reprezintă media valorilor dintr-un set de date. SD este o măsură a dispersiei valorilor în ceea ce privește media.

COV este exprimată în procente și reprezintă raportul dintre SD și media, furnizând un alt mod de a descrie variația datelor. Acesta poate fi folosit pentru a măsura riscul relativ și, prin urmare, este utilizat în finanțe pentru a calcula riscurile asociate unui portofoliu de investiții. Formula pentru COV este SD / Returul așteptat. Calculul constă din patru etape, incluzând calcularea mediei, varianța, deviația standard și, în final, COV.

Un COV scăzut indică un risc scăzut, iar un COV ridicat înseamnă un risc ridicat. Indică faptul că, dacă valorile reziduale dintr-un model sunt mici față de valoarea estimată, atunci modelul se potrivește bine. Pentru investiții, COV este foarte util pentru compararea diferitelor investiții. Un portofoliu diversificat de active este întotdeauna recomandat pentru a reduce riscul fluctuațiilor majore ale randamentelor unei singure investiții. Prin urmare, riscul și diversificarea sunt legate negativ; adică, pe măsură ce crește diversificarea, riscul scade.