a:

Persoanele care economisesc spre pensionare utilizează o varietate de investiții pentru a acumula fonduri în timp, inclusiv acțiuni, obligațiuni și conturi de numerar. O obligațiune de tip trezorerie (obligațiunea T) este o alegere comună în rândul investitorilor cu toleranțe reduse la risc sau a celor axați pe generarea de venituri. Investițiile în obligațiuni T plătesc o rată constantă de dobândă pe toată durata obligațiunilor, iar fiecare investiție este susținută de credința și creditul deplin al guvernului federal. Spre deosebire de investițiile în capitaluri proprii, randamentele T-bond nu fluctuează în timp, iar plățile aferente dobânzilor sunt scutite de impozitul de stat și federal. Deși există beneficii clare pentru cumpărarea de obligațiuni T în cadrul unui portofoliu de pensii, această investiție poate să nu fie potrivită pentru toți investitorii care economisesc spre pensionare.

Tinerii investitori

Cele mai multe rate ale obligațiunilor T sunt legate de rata de trezorerie de cinci ani și au adesea un termen îndelungat. Aceste aspecte au ca rezultat o revenire relativ scăzută în timp, creând o investiție mai puțin benefică pentru investitorii mai tineri. Persoanele care au 15, 20 sau 30 de ani până la pensionare necesită mai mult decât rata dobânzii de 2-3% pe T-obligațiuni în conturile lor de pensii pentru a ține pasul cu creșterea inflației în fiecare an. Plata constantă a dobânzii oferită de obligațiunile T este benefică pentru investitorii tineri atunci când este combinată cu acțiuni interne și externe și obligațiuni corporative în cadrul unui cont de economii pentru pensionari.

- <->

Investitorii de lângă sau în pensie

Trecerea de la aprecierea capitalului la investiții în venituri constante are loc atunci când persoanele se află în apropierea sau în perioada de pensionare. Plata dobânzilor la obligațiunile T este consecventă și garantată de guvernul federal, furnizând un flux de venit previzibil și sigur în timpul pensionării. Persoanele care se pregătesc pentru pensionare pot utiliza obligațiuni de trezorerie protejate împotriva inflației, cunoscute sub numele de obligațiuni I, care oferă o rată a dobânzii legată de inflație. Aceste aspecte sunt disponibile în termeni mai scurți decât obligațiunile tradiționale de economii sau obligațiunile EE și pot fi încadrate pentru a crea un flux continuu de venituri.