Vestea bună a ieșit din Washington recent. Fannie Mae și Freddie Mac, agenții guvernamentale care achiziționează credite ipotecare de la creditori privați, au fost de acord cu regulile care ar putea deschide piețele ipotecare pentru împrumutații cu un credit mai mic decât perfect. (Pentru mai multe detalii, vezi Ce trebuie să știți despre ipotecile Fannie Mae .)

Problema

Pentru a înțelege de ce această știre este atât de importantă, trebuie să înțelegeți mai întâi problema. Fannie și Freddie, așa cum sunt cunoscuți, nu împrumută bani. Un consumator nu le-ar invita niciodată să obțină o estimare de bună-credință cu privire la o achiziție viitoare la domiciliu. În schimb, Fannie și Freddie sunt societăți cotate la bursă create de Congres, care contribuie la stabilitatea și lichiditatea pieței ipotecare.

Când creditorul face un împrumut pentru a finanța o achiziție de locuințe, adesea obiectivul final al creditorului este să-l vândă lui Fannie sau Freddie în ceea ce se numește piața secundară. Prin vânzarea împrumutului, creditorul îl eliberează din cărțile sale, eliberând bani și făcând un profit imediat asupra împrumutului. Fannie și Freddie sunt acuzați de Congres pentru a ajuta familiile cu venituri mici, moderate și cu venituri medii să-și atingă visul de a cumpăra o locuință. Aceasta face agențiile dornici să cumpere aceste împrumuturi de la creditorul inițial (primar) pentru a-și adăuga portofoliul.

Dar aici este punctul unde intră în lumină partea întunecată a creditării ipotecare. Fannie și Freddie sunt doi dintre cei mai deștepți cumpărători de pe piața secundară. Din acest motiv, atunci când creditorii decid dacă o persoană este eligibilă, ei nu se gândesc atât de mult la menținerea împrumutului; ei vor aproba împrumutul numai dacă vor crede că Freddie și Fannie o vor cumpăra.

Pe măsură ce creditorii se găsesc masiv în timpul crizei locuințelor, Fannie și Freddie îi pot forța să-și cumpere împrumutul în cazul în care nu este ceva potrivit. Sau, în cazul în care agențiile nu au forțat o bancă să cumpere un împrumut nesatisfăcător, ar putea să-l plescă cu sancțiuni. Deoarece cumpărarea împrumutului este de multe ori echivalentă cu pierderile pentru creditor, băncile încearcă să evite să se întâmple asta.

În primul rând, standardele de subscriere au devenit mai mari. Dacă ați solicitat un credit ipotecar încă de la criza financiară, știți că nivelul de săpătură în afacerile dvs. financiare este mult mai mare decât înainte de 2008. În al doilea rând, creditorii nu vor împrumuta debitorilor care îndeplinesc abia standardele de subscriere. Acest lucru lasă creditorii cu calificări minime fără un împrumut deoarece creditorii nu doresc să aibă șansa de a avea probleme cu revânzarea către Fannie, Freddie sau orice alt cumpărător de pe piața secundară.

Noua soluție

Aici devin importante știrile recente. Fannie și Freddie au anunțat că pun în aplicare reguli, care vor pune mintea creditorilor la dispoziție pentru a face împrumuturi împrumutătorilor care nu sunt calificați.Schimbarea implică în mare parte litigii. Dacă se întâmplă o dispută între creditor și Freddie sau Fannie, Freddie și Fannie nu mai sunt decidenții finali. În schimb, va merge la un arbitru independent.

Aceasta se adaugă la alte modificări care au redus restricțiile din ultimii ani, inclusiv angajamentul Fannie și Freddie de a nu forța creditorii să cumpere un împrumut, cu excepția cazului în care împrumutatul a ratat mai mult de două plăți neconsecutive sau au existat dovezi de fraudă. În 2014 agențiile au definit mai bine frauda, ​​iar anul trecut au făcut mai clare sancțiunile pentru erorile de subscriere, cauzând mai puține sancțiuni severe pentru probleme mai mici. Toate aceste schimbări au contribuit la slăbirea pieței, deschizând ușa pentru a permite debitorilor mai puțin calificați să obțină credite ipotecare.

Linia de fund

Teoretic, aceste noi reguli ar trebui să faciliteze împrumutătorilor potențiali să se califice pentru un credit ipotecar. Indiferent dacă se întâmplă acest lucru, rămâne de văzut. Unii experți spun că standardele se vor înmuia, în timp ce alții cred că consumatorii nu vor vedea o schimbare. (Pentru mai multe informații, consultați

Ce puteți aștepta la cursurile ipotecare în 2016 .