Mulți oameni aleg să investească în fonduri mutuale cu titlu de dividende ca o modalitate de a genera venituri regulate pe tot parcursul anului. Deși acest lucru poate fi o modalitate simplă și eficientă de a mări veniturile obișnuite, este important să înțelegeți implicațiile fiscale ale veniturilor din dividende din fondurile mutuale.

Când un fond mutual plătește dividende?

Un fond mutual plătește dividende când activele din portofoliul său plătesc dividende sau dobânzi. Cel mai frecvent, distribuțiile dividendelor sunt rezultatul stocurilor cu dobândă redusă sau al obligațiunilor purtătoare de dobândă. Nu toate fondurile plătesc dividende. Cu toate acestea, fondurile mutuale sunt obligate să distribuie toate profiturile nete în fiecare an pentru a evita plata impozitelor pe veniturile respective. Un fond care primește venituri din dobânzi sau din dividende din acțiuni sau obligațiuni trebuie să facă cel puțin o distribuție a dividendelor pe an. Dacă un fond mutual distribuie dividende sau câștiguri de capital într-un anumit an, acest venit vă este raportat pe formularul 1099-DIV.

Înțelegerea dividendelor

Un dividend este pur și simplu o redistribuire a profiturilor către acționari. Diferența dintre dividendul unui fond mutual și dividendul pe acțiuni este că dividendele din fondurile mutuale sunt generate de activele suport, în timp ce dividendele pe acțiuni sunt rezultatul unor operațiuni profitabile.

Atunci când o companie individuală aduce un profit, poate alege să păstreze aceste câștiguri, să le reinvestească în companie prin finanțarea creșterii sau distribuirea acestora acționarilor sub forma unui dividend. În bursa de valori, plata în mod constant a dividendelor în fiecare an este considerată un semn al sănătății financiare a societății emitente. Fondurile mutuale sunt investiții "pass-through", ceea ce înseamnă că orice venituri din dividende pe care le primesc trebuie distribuite acționarilor. Prin urmare, plata dividendelor nu indică sănătatea sau succesul unui anumit fond, ci mai degrabă tipurile de investiții din portofoliul său.

În plus față de acțiunile cu dividende, dividendele din fondurile mutuale pot fi rezultatul obligațiunilor purtătoare de dobândă. Cele mai multe obligațiuni plătesc o sumă stabilită de dobândă în fiecare an, numită o rată de cupon. Cuponul este pur și simplu un procent din valoarea nominală a obligațiunii și poate fi plătit lunar, trimestrial, semestrial sau anual. Dividendele sunt plătite acționarilor în funcție de participațiile lor. Astfel, un fond care anunță un dividend de 50 de centi pe acțiune plătește 50 USD unui investitor care deține 100 de acțiuni.

Dividende câștigate

Fondurile mutuale și acțiunile individuale care plătesc dividende sunt investiții populare. Cu toate acestea, câștigul de dividende este o chestiune de timp. Atunci când o companie declară un dividend, ea anunță și data ex-dividend și data înregistrării. Data înregistrării este data la care societatea revizuiește lista acționarilor care vor primi plata dividendelor.Întrucât există o întârziere în momentul tranzacționării acțiunilor, orice vânzare de acțiuni care are loc cu mai puțin de trei zile înainte de data înregistrării nu este înregistrată, iar lista acționarilor include în continuare numele investitorului de vânzare.

Data cu trei zile înainte de data înregistrării este data ex-dividend. Un investitor care își vinde acțiunile la sau după data ex-dividende primește încă dividendul, în ciuda faptului că nu mai deține acțiuni până la momentul plății dividendului. În mod similar, orice achiziție de acțiuni realizată după data ex-dividend nu este eligibilă pentru dividend. Aceleași reguli care se aplică și la primirea dividendelor pe acțiuni se aplică și fondurilor mutuale. Pentru a primi plata, un investitor trebuie să dețină acțiuni în fond înainte de data ex-dividend.

Dividende obișnuite

În general, dividendele plătite de un fond sau de un fond mutual sunt considerate venit obișnuit și sunt supuse impozitului dvs. normal de impozitare a venitului. Dacă fondul dvs. mutual achiziționează și vinde acțiuni de dividende de multe ori, mai mult decât probabil, orice dividende pe care le primiți sunt impozitate ca venit obișnuit. De exemplu, presupuneți că primiți 1 000 de dolari în plăți de dividende din fondul dvs. gestionat activ. Dacă vă aflați în limita impozitului pe venit de 25%, plătiți 250 USD la momentul impozitului.

Impozitul pe capital

Minimizarea sarcinii dvs. fiscale pentru investiții este în primul rând o chestiune de generare a câștigurilor pe termen lung, mai degrabă decât a unui venit pe termen scurt. Aceasta înseamnă că deținerea de investiții pentru perioade lungi de timp, în general mai mult de un an.

Veniturile din investiții deținute mai mult de un an sunt supuse impozitului pe câștigurile de capital, care pot fi substanțial mai mici decât plafonul obișnuit al impozitului pe venit. De fapt, pentru cei din parantezele de 10 și 15%, rata impozitului pe câștigurile de capital este de 0%. Dacă venitul dvs. anual este suficient de scăzut, este posibil să puteți câștiga impozitul pe profit pe termen lung. Pentru cei din parantezele de la 25 la 35%, rata impozitului pe câștigurile de capital este de 15%. Pentru cei mai mari salariați, impozitul pe câștigurile de capital este de 20% mai degrabă decât rata obișnuită a impozitului pe venit de 39,6%.

Deoarece diferența dintre aceste două rate de impozitare este atât de semnificativă, până la 20%, angajarea unei strategii buy-and-hold are unele beneficii fiscale foarte reale.

Dividende calificate

Deși cele mai multe dividende sunt considerate venit obișnuit, dividendele considerate "calificate" de către IRS sunt supuse impozitului mai mic al câștigurilor de capital. Cerința principală pentru dividendele calificate este stocul de dividend trebuie să fie deținut pentru o anumită perioadă de timp, numit perioada de deținere. În ceea ce privește dividendele din fondurile mutuale, perioada de deținere se referă la durata perioadei în care fondul deține acțiunile, mai degrabă decât cât timp dețineți acțiuni în fond.

Pentru ca dividendul unui fond mutual să fie considerat calificat, acesta trebuie să fie rezultatul unei plăți a dividendelor de către un fond din portofoliul fondului, care îndeplinește cerința de deținere evidențiată de IRS. Fondul trebuie să fi deținut acțiunea timp de cel puțin 60 de zile în perioada de 121 de zile care începe cu 60 de zile înainte de data ex-dividend. Acest lucru poate părea confuz, dar, în esență, înseamnă că fondul trebuie să dețină stocul timp de 60 de zile înainte de data ex-dividend sau o combinație de zile înainte și după aceea, să se ajungă la cel puțin 60 de zile.Acest regulament este în vigoare pentru a descuraja fondurile și investitorii individuali să cumpere și să vândă acțiuni doar pentru a obține dividendul.

Dividende fără taxe

În cazul în care un fond mutual emite o distribuire a dividendelor ca urmare a dobânzii obținute din obligațiuni, atunci aceste venituri sunt, în general, supuse impozitului obișnuit al impozitului pe profit. În unele cazuri, plățile dividendelor din fondurile mutuale nu pot face obiectul nici unei taxe federale asupra veniturilor. Aceasta se întâmplă numai dacă dividendul este rezultatul plăților de dobânzi din obligațiuni guvernamentale sau municipale. Unele fonduri investesc exclusiv în acest tip de securitate, numite adesea fonduri fără taxe.

În timp ce veniturile obținute din obligațiunile municipale nu sunt supuse impozitului pe venit federal, acestea pot fi supuse în continuare impozitelor pe venitul statului sau local. Obligațiunile emise în statul dvs. de reședință pot fi triple-impozabile, ceea ce înseamnă că plățile de dobânzi nu sunt supuse nici unei impozite pe venit. Investiția în fonduri mutuale cu dividende poate fi o sursă importantă de venituri regulate. Pentru a fi pregătit corespunzător pentru sezonul fiscal, este important să știți care active generează dividende și modul în care diferitele cote de impozitare se aplică diferitelor tipuri de venituri din dividende.