a:

Principiile contabile general acceptate ale Statelor Unite ale Americii (GAAP) impun companiilor să adere la standarde uniforme de raportare care guvernează contabilitatea în Statele Unite. Cu toate acestea, companiile își completează din ce în ce mai mult raportările GAAP cu rapoartele financiare pro forma. Managementul afirmă că declarațiile GAAP nu oferă o imagine reală a operațiunilor companiei și ajustează declarațiile GAAP pentru a oferi investitorilor o mai bună înțelegere a problemelor financiare ale companiei. Ajustările comune includ costurile pentru litigii, taxele de restructurare și alte elemente nerecurente. Spre deosebire de accentul pus de GAAP asupra tranzacțiilor istorice, o companie poate folosi declarații pro forma pentru a arăta proiecțiile câștigurilor sale.

GAAP impune unei societăți să raporteze orice pierderi sau câștiguri asociate litigiilor, care sunt în mod obișnuit de natură neobișnuită și este puțin probabil să se repete în viitor. O companie care dorește să-și informeze investitorii cu privire la natura nerecurențială a litigiilor pregătește o declarație de profit pro forma pentru a ajusta câștigurile GAAP pentru orice câștiguri sau pierderi în litigiu. De exemplu, Best Buy, un comerciant cu produse electronice, a înregistrat un venit de 229 milioane USD în 2014, asociat cu decontarea ecranelor LCD. Deoarece acesta este un element non-recurent, compania a scos acest câștig din profitul său operațional în contul de profit și pierdere.

Alte elemente nerecurente pe care companiile tind să le utilizeze în ajustarea câștigurilor GAAP pentru declarațiile pro forma sunt taxele de restructurare. În 2014, Best Buy a raportat cheltuieli de 159 milioane USD, legate de restructurarea afacerii sale, iar compania nu se aștepta să suporte astfel de taxe în viitor. În declarația sa de venit pro forma, Best Buy a adăugat această taxă de restructurare la venitul net.

Ocazional, situațiile financiare pro forma se referă la o metodă de prognoză în care se utilizează numerele financiare din ultimii doi sau trei ani. Conducerea companiei pregătește rapoarte financiare pro forma pentru propuneri de fuziuni și achiziții, precum și cereri de împrumut.

Declarația financiară pro forma este adesea o reprezentare mai exactă a rezultatelor și poziției financiare a companiei. Cu toate acestea, o companie poate abuza de declarații pro forma prin excluderea anumitor taxe care într-adevăr apar în situația financiară. Un exemplu proeminent este compensarea pe bază de stocuri.

Opțiunile de acțiuni nu pot reprezenta o taxă imediată de plată a companiei, astfel încât s-ar putea exclude cheltuielile asociate opțiunilor de acțiuni în declarația pro forma. Cu toate acestea, opțiunile pe acțiuni sunt tranzacționate, au valoare și afectează câștigurile companiei prin diluare.Ignorarea compensației pe bază de acțiuni poate induce în eroare investitorii, mai ales dacă majoritatea compensațiilor angajaților sunt sub formă de opțiuni pe acțiuni.

Pretențiile unei companii că anumite taxe nu sunt recurente ar trebui, de asemenea, luate cu grijă. Anumite societăți suportă taxe de litigiu foarte frecvent datorită naturii inerente a afacerii, cum ar fi practicile medicale. În cazul în care aceste taxe se recuperează în fiecare an și compania le exclude pe declarațiile pro forma, conducerea societății poate induce în eroare investitorii.