a:

Consilierii financiari care sunt guvernați de datoria fiduciară sunt obligați prin lege să acționeze în interesul clienților săi în orice moment. Acest lucru este foarte important deoarece protejează investitorii individuali de a avea un consilier să profite de acestea.

Ce este datoria fiduciară?

Dreptul fiduciar este considerat cea mai mare obligație legală. Este necesar ca fiduciarul să acționeze numai în interesul clientului, principalul. Taxa fiduciară se aplică unui număr de profesioniști, inclusiv avocați și directori corporativi. Acești indivizi au o datorie fiduciară față de clienți și acționari, respectiv.

AD:

De asemenea, fiducierii trebuie să evite conflictele de interese care le pot împiedica să obțină cel mai bun rezultat pentru principal. Aceasta înseamnă a evita situațiile în care interesele principalului se contrazic cu câștigul personal al fiduciarului.

De exemplu, un avocat nu ar trebui să reprezinte un client care dă în judecată compania în care lucrează sotul avocatului. Pentru a-si pastra cariera sotului, avocatul ar putea fi tentat sa faca mai putin decat cea mai buna munca in judecarea angajatorului sau, incalcand datoria ei fiduciara catre clientul sau.

Datoria fiduciară în domeniul finanțelor și al investițiilor este incredibil de importantă deoarece există atât de multe situații în care un consilier ar putea câștiga în mod incorect în detrimentul intereselor clientului. Cu toate acestea, nu toți consultanții financiari sunt supuși constrângerilor datoriei fiduciare. De fapt, doar consilierii înregistrați la Comisia pentru valori mobiliare și burse (SEC) sau la organismele similare de reglementare a valorilor mobiliare de stat au o datorie fiduciară față de clienții lor. Deoarece acest tip de înregistrare nu este necesar, există mulți consilieri care sunt legați doar de un standard de adecvare, prin care sunt obligați doar să recomande investiții potrivite pentru clienții lor pe baza obiectivelor și finanțelor clienților.

Exemplu

Să presupunem că doriți să investiți în fonduri mutuale, dar aveți nevoie de ajutor pentru a decide unde să vă plasați banii. Aveți în minte obiective de investiții specifice, dar aveți nevoie de un consultant financiar pentru a vă îndruma în direcția corectă și pentru a vă ajuta să atingeți aceste obiective. După multă cercetare, l-ați restrâns pe Advisor Jim și Advisor Jane. În timp ce Jim este înregistrat la SEC și legat de datoria fiduciară, Jane nu este.

Ambii consilieri sunt de acord că există trei fonduri mutuale care se potrivesc nevoilor dvs. și au returnări identice. Unul este oferit de firma lui Jim, una de Jane și una de a treia firmă. Atât Jim, cât și Jane primesc o comisie pentru orice investiție pe care o faci în produsele oferite de firmele respective.

Dacă toate cele trei fonduri sunt identice în toate privințele, nu există un potențial conflict de interese deoarece alegerea unui fond care plătește o comisie unuia dintre consilieri nu influențează investiția sau nu revine în nici un fel.Cu toate acestea, în realitate, cele trei fonduri au rate de cheltuieli variabile de 3%, 2% și 1,5%. Raportul de cheltuieli reprezintă procentajul din valoarea fondului pe care o firmă o reține în fiecare an pentru a plăti costurile administrative și administrative, care se pot adăuga rapid dacă faceți o investiție considerabilă.

Dacă îl angajezi pe Jim, el este obligat prin datoria sa fiduciară să recomande fondul mutual cu cel mai mic raport al cheltuielilor, deoarece toți ceilalți factori sunt egali. Chiar dacă nu primește o comisie, el este legal obligat să vă asigure că sunteți direcționat către cea mai profitabilă opțiune.

Cu toate acestea, din moment ce Jane nu este constrânsă de datoria fiduciară, ea se află bine în dreptul ei de a recomanda fondul oferit de firma ei, în ciuda ratei mai mari a cheltuielilor. Pentru că îndeplinește obiectivele dvs. de investiții, fondul care îi plătește comisionul este potrivit din punct de vedere tehnic, în ciuda faptului că este mai scump pentru dvs.